주식 성과를 평가하는 것은 각 투자자마다 매우 개별적입니다. 모든 사람이 위험에 대한 욕구, 다양 화 및 투자 전략에 대한 계획을 가지고있는 것처럼 모든 투자자들도 주식 성과를 평가하기위한 서로 다른 표준을 가지고 있습니다. 한 투자자는 평균 연간 수익률이 10 % 이상인 반면 다른 투자자는 전체 주식 시장과 관련이없는 주식으로 포트폴리오에 추가하려고 할 수 있습니다. 당신이 주식의 성과에서 무엇을 찾든지, 그 주식이 당신에게 좋은 투자인지 평가하는 데 도움이되는 몇 가지 변수가 있습니다.
총 수익 고려
주식의 실적을 제대로 이해하려면 상황에 맞게 재고를 배치해야합니다. 표면적으로, 시작 가격과 종료 가격을 볼 때 연초 이후 주식이 20 %를 반환 한 것을 볼 수 있지만 조금 더 깊게 봐야합니다. 첫날 주식이 비정상적으로 하락 했습니까? 그렇다면 숫자를 버릴 수 있습니다. 이에 대응하기 위해 대부분의 투자자는 주식의 총 수익을 봅니다. 기간의 첫 날에 주식을 투자 한 것처럼 기간 동안 주식의 실제 실적을 고려하십시오. 또한, 주식이 지난 52 주 동안 어떻게 해왔는지 (YTD) 어떻게했는지 살펴보십시오. 마지막으로, 주식의 평균 연간 수익률을 고려하십시오. 장기 투자를 고려하는 경우 5 년 평균 연간 수익률과 10 년 평균 연간 수익률을 살펴보십시오.
관점에 넣어
주식을 평가하려면 실적을 검토하십시오. 지난 1 년 동안 8 %의 수익을 창출 한 주식에 만족할 수 있지만, 나머지 시장이 그 금액의 몇 배를 반환하면 어떻게 될까요? Dow Jones Industrial Average, S & P 500 또는 Small-Company Stock NASDAQ Composite Index와 같은 다른 시장 지수와 주식의 성과를 비교할 시간을 가지십시오. 이러한 인덱스는 일종의 벤치 마크 역할을 할 수 있습니다. 당신은 또한 같은 기간 동안 경제가 어떻게 이루어 졌는지, 인플레이션이 어떻게 상승했는지, 그리고 다른 광범위한 경제적 고려 사항을보고 싶을 수도 있습니다.
경쟁자를보십시오
물론 회사가 더 큰 시장에 비해 잘 수행 했음에도 불구하고 여전히 업계의 상황에 대한 의문이 남아 있습니다. 주식이 시장을 능가하는 것은 아니지만 업계를 능가하는 것이 발생할 수 있으므로 주요 경쟁사 및 업계에서 비슷한 규모의 회사에 비해 주식의 성과를 고려해야합니다. 예를 들어, 소규모 반도체 회사를 평가하는 경우 두 회사의 제품이 일부 경기장에서 서로 경쟁 할 수 있더라도 신생 기업을 인텔과 같은 잘 설립 된 회사와 직접 비교할 수 없습니다. 소규모 기업이 더 큰 경쟁 업체와 비교하여 어떤 성과를 거두고 있는지 파악하는 데 도움이되지만 비즈니스 라이프 사이클의 비슷한 단계에서 경쟁 업체를 고려할 수있는 더 큰 관점을 제공합니다.
다른 요인들
회사의 총 수익률을보고, 시장과 비교하고 회사 업계의 경쟁 업체와 비교하여 평가하는 것 외에도 주식의 성과를 평가할 때 고려해야 할 몇 가지 다른 요소가 있습니다. 우선, 회사가 배당금을 지불하는지 여부와 배당을 재투자하면 총 수익이 어떻게 향상 될 수 있는지 살펴 봐야합니다. 또한, 특히 투자에 대한 장기적 지평을 고려할 때 수익 계산시 인플레이션을 고려해야합니다. 이를 실질 수익률이라고하며 연간 투자 수익률에서 인플레이션을 빼면됩니다.
