세계 최고의 투자 은행 및 금융 서비스 회사 중 하나 인 Goldman Sachs는 투자 은행, 기관 고객 서비스, 투자 및 대출, 투자 관리의 네 가지 주요 운영 부문을 통해 돈을 창출합니다. 2007-08 뱅킹 위기 동안 대중의 명성을 얻은 금융 기관 중에서 Goldman Sachs (GS)와 같은 발에 상륙 한 사람은 거의 없었습니다. 서브 프라임 모기지 FIASCO는 동시에 월스트리트 회사에 이익을주고 방해했으며, 연방 준비 은행이 엄청난 양의 단기 신용 거래를 목표로하면서 특이한 수익을 창출했습니다. Goldman Sachs는 순 차입업자이자 높은 재무에 관한 모든 것을 상징하는 상징이되었습니다. 오늘날이 회사는 더 적지 만 규모가 큰 투자 관리 및 은행 회사의 조경에 자리 잡고 있으며, 각 회사는 수십억 달러의 수익을 올리는 데 능숙합니다. ProShares UltraPro Short S & P500 ETF의 일부입니다.
2018 년 7 월 17 일 Goldman Sachs는 David Solomon을 새로운 CEO (CEO)로 지명하여 2006 년부터 회사를 운영 한 Lloyd Blankfein을 계승했습니다. 베테랑 투자 은행가는 그 해 10 월 1 일을 인수했습니다.
2018 년 연례 보고서에 따르면 Goldman Sachs는 2018 년 순수익은 13.3 % ROE, 14.1 % ROTE로 364 억 달러 이상의 순수익을 기록했습니다. 이 글을 쓰는 시점에서이 회사의 시가 총액은 740 억 달러입니다.
골드만 삭스의 사업 모델
30 개가 넘는 국가에 지사를 둔 Goldman Sachs는 투자 은행, 기관 고객 서비스, 투자 및 대출, 투자 관리 등 4 개 부문으로 운영됩니다.
주요 테이크 아웃
- Goldman Sachs는 활동을 투자 은행, 기관 고객 서비스, 투자 및 대출, 투자 관리의 네 가지 주요 부문으로 나눕니다.Goldman은 2018 년에 362 억 달러 이상의 매출을 올렸습니다.2008 년 위기의 결과로 많은 금융 기관이 돌이킬 수 없을 정도로 손상을 입었지만 골드만 삭스는 글로벌 리더로서의 지위를 유지
골드만 삭스의 투자 은행 업무
투자 뱅킹은 Goldman Sachs를 평등하고 악명 높은 서비스로 만든 서비스입니다. 투자 은행 부문에는 모든 종류의 회사에 대한 재무 자문, 주식 인수 및 부채 인수와 같은 서비스가 포함됩니다. 최근 몇 년 동안 Goldman Sachs의 투자 은행 부문은 소셜 미디어 거인 Snap (SNAP), 부동산 웹 사이트 Redfin, 패션 구독 소매 업체 Stitch Fix (SFIX), 식사 배달 서비스 Blue Apron (APRN) 등 다양한 기업을위한 최초의 공모를 처리했습니다.) 및 온라인 자동차 마켓 플레이스 CarGurus (CARG). 2018 년에는 1, 000 개가 넘는 새로운 회사에 대한 보상 범위를 추가하는 것을 목표로했습니다.
최근 메모리에서 Goldman Sachs의 가장 큰 IPO 중 하나는 2013 년 뉴스 아울렛 Twitter Inc. (TWTR)를위한 것이 었으며이 회사는 2, 300 만 달러를 벌었습니다. 소리가 작 으면 그렇습니다. 소리가 너무 작 으면 그렇지 않습니다. Goldman Sachs와 그 파트너는 IPO에서 모금 된 트위터의 돈의 3.25 %를 가산했지만, 회사의 의도는 공개적으로 발주 된 회사의 초기 판매를 처리하여 미래 사업을 유치하기 위해 할인을받는 것이 었습니다. 효과가 있었던 것 같습니다. 골드만 삭스 (Goldman Sachs)는 2017 년에 비해 약 7 % 높은 투자 은행업을 통해 작년에 76 억 달러를 창출했다.
골드만 삭스의 기관 고객 서비스 사업
수익과 이윤 모두에 의해 측정되는 이들 부문 중 가장 큰 부문은 기관 고객 서비스를 제공하는 기관 고객 서비스입니다 (기관 성격의 고객 서비스는 아님). 이는 Goldman Sachs의 시장 활동을 정의하는 회사 방식입니다. Goldman Sachs는 특정 주식 (옵션, 선물 및 기타 파생 상품뿐만 아니라)에서도 큰 지위를 차지하며, 그로 인해 해당 증권 시장을 보장하거나 최소한 촉진 할 수 있습니다. 기관 고객 서비스는 2018 년 골드만 삭스 (Goldman Sachs)의 매출의 약 37 %에 해당하는 1, 348 억 달러를 벌었 다. 기관 고객 서비스 수입은 2017 년보다 13 % 이상 증가했습니다.
골드만 삭스의 투자 및 대출 사업
투자와 대출은 Goldman Sachs가 노력에 대한 최고의 수익을 누리는 곳입니다. 결국 투자 은행은 은행입니다. Goldman Sachs는 기업 고객에게 자금을 빌려 주며 부유 한 개인에게 안전한 대출을 제공하는 부서도 있습니다. 최초 대출을 고려하십시오. 그러나 신용이 우수하고 부채가 1 % 씩 상환 될 수있는 대출자 풀에 대해서만 고려하십시오. Goldman Sachs가 대출을하는 것이 이웃 대출 상어가하는 것보다 더 보수적 인 이유가 있습니다. 전자의 작업도 덜 복잡합니다.
Goldman Sachs 자체 투자에는 부동산 보유, 부채 및 일반 사람들이 구입하는 주식과 동일하지만 훨씬 더 큰 규모가 포함됩니다. 2018 년 투자 및 대출은 2017 년보다 14 % 높은 82 억 5 천만 달러를 달성했습니다.
골드만 삭스의 투자 관리 사업
마지막으로 이야기해야 할 분야는 성공적인 투자 은행의 필수 구성 요소 인 투자 관리입니다. 투자 관리는 풍부한 고객이나 대규모 재단 또는 기관의 대표자가 Goldman Sachs 전문가와 함께 앉아서“내 둥지 알을 기르십시오”, “세무 원보다 한 발 앞서갑니다”또는“우리가 얻는 방법 내 전남편이 돈을 버는가?”투자 관리는 기술적으로 진보 된 것처럼 들리지는 않지만 지루한 주제에 대한 전문 지식이 필요합니다. 고객의 막대한 투자를 관리 할 지적 능력이있는 회사는 거의 없습니다. 그러나 Goldman Sachs는 그 중 하나입니다.
이 부문의 많은 수익은 투자를 파괴하거나 약화시키지 않는 능력에 대해 주주가 관리자에게 자금을 지불하기 위해 지불하는 인센티브 수수료에서 비롯됩니다. 지난해 골드만 삭스 (Goldman Sachs)의 투자 관리 수익은 기관 고객 서비스를 제외한 모든 부문의 수치와 비교했을 때 70 억 2 천만 달러의 매출을 올렸다.
향후 계획
가장 최근의 연례 보고서에 따르면, Goldman Sachs의 향후 계획에는 기존 고객 관계를 심화하여 기존 비즈니스를 강화하고 귀국 및 새로운 파트너에게 더 나은 서비스를 제공 할 수있는 새로운 비즈니스 기능을 제공하는 것이 포함됩니다. 이 회사는 특히 수수료 기반 및 반복 수익원 중 일부를 늘리는 동시에 회사 전체의 운영 효율성을 향상시키는 것을 목표로합니다.
완전한 점검
2018 년 가을 CEO 전환을 시작으로 Goldman은 4 가지 주요 부문 각각에 대한 주요 검토 및 잠재적 점검을 수행했습니다. 회사는 근본적인 비즈니스 전략을 변경하지 않고도 성장하는 고객 기반에 더 잘 맞도록 오퍼링을 계속 수정하고 개선 할 것으로 기대합니다.
주요 과제
2008 년 금융 위기로 인해 일부 대형 금융 회사 (예: 리먼 브라더스)가 사업에서 벗어날 수있었습니다. AIG (American International Group, Inc.) 및 BAC (Bank of America Corp.)와 같은 다른 회사는 미국 납세자의 강제 지원으로 인해 살아 남았습니다. 골드만 삭스 (Goldman Sachs) 트러블 자산 구제 프로그램을 통해 100 억 달러를 받았으며 다른 TARP 수혜자를 통해 간접적으로 그 이상을 받았습니다. 10 년 후, Goldman Sachs는 역사적인 각주 대신 강력한 회사입니다. 그럼에도 불구하고이 회사는 여전히 다른 저명한 투자 은행과 주요 금융 기관과의 치열한 경쟁에 직면 해 있습니다. 또한, 투자 은행을 규제하는 규제 조치는 엄격하며 앞으로도 더 많은 가능성이 있습니다. 아무도 미래를 예측할 수는 없지만 Goldman Sachs의 단기 전망에는 지속적인 수익성 또는 지속적인 정부 유인물이있을 것입니다.
