어떤 사람들은 포트폴리오에서 이익을 얻기 위해 부도덕 한 수단이 때때로 필요하다고 생각합니다. 그러나 윤리적 인 투자 전략을 사용하는 동안 이익을 얻을 수 있으며이를 위해 Greenpeace에 가입 할 필요는 없습니다. 여기에서는 사회적 책임 투자 (SRI)와 사회적 책임 뮤추얼 펀드를 사용하여 포트폴리오 에서이 전략을 활성화하는 방법을 살펴 보겠습니다.
사회적 책임 투자 란 무엇입니까?
사회적으로 책임있는 투자 전략은 성공적인 투자 수익과 책임있는 기업 행동이 서로 밀접한 관계가있는 것으로 간주합니다. SRI 투자자는 특정 사회적 기준을 엄격한 투자 기준과 결합함으로써 경쟁력있는 수익을 창출하고 더 나은 세상을 만드는 데 도움이되는 유가 증권을 식별 할 수 있다고 생각합니다.
SRI 분석가는 산업 및 회사 관행에 대한 정보를 수집하고 국가의 정치, 경제 및 사회 환경과 관련하여이를 검토합니다.
일반적으로이 7 가지 영역은 사회적 책임 투자자의 초점입니다.
- 기업 지배 구조 및 윤리 직무 관행 환경 문제 제품 안전 및 영향 인권 인권 공동체 관계 원주민 권리
사회적으로 책임있는 투자는 본질적으로 공개 기업과의 이러한 영역의 긍정적 인 측면에 대한 준수를 촉진하는 데 관심이 있습니다. 그러나 SRI는 또한 사회에 "나쁜"것으로 반대하는 산업과 회사들에게 많은 관심을 받고 있습니다. 후자는 도박, 담배, 무기 및 주류와 관련된 사업을 포함합니다. 소위 "유의 한"투자 범주는 종종 SRI 심사를 통해 제거됩니다.
사회적 책임 뮤추얼 펀드는 무엇입니까?
사회적 책임 뮤추얼 펀드는 사회적, 도덕적, 종교적 또는 환경 적 신념을 고수하는 회사의 유가 증권을 보유합니다. 선택한 주식이 펀드의 신념과 일치하는 가치를 갖도록하기 위해 회사는 신중한 심사 과정을 거칩니다. 사회적 책임을 가진 뮤추얼 펀드는 높은 수준의 훌륭한 기업 시민권을 준수하는 회사에서만 유가 증권을 보유합니다.
사람들은 매우 다양한 가치와 신념을 가지고 있기 때문에 펀드 매니저는 투자자 유치를위한 최적의 가치 조합을 반영하는 주식을 결정하는 데 상당한 어려움을 겪고 있습니다. 주식을 선별 할 때 사용되는 특정 기준은 모두 기금의 가치와 목표에 달려 있습니다.
예를 들어 환경 문제에 대한 민감도가 높은 자금은 최소한의 환경 요구 사항을 충족하는 회사의 주식을 선택합니다. (더 많은 통찰력을 얻으려면 사회적 책임 투자로 친환경 활동을 읽어보십시오.)
많은 사회적 책임 뮤추얼 펀드는 또한 지역 사회 투자를 위해 포트폴리오의 일부를 분할합니다. 일반적인 오해는 이러한 투자가 기부라는 것입니다. 그렇지 않다. 이러한 투자를 통해 투자자는 투자에 대한 수익을 창출하면서 필요한 지역 사회에 기부 할 수 있습니다. 저렴한 주택 및 벤처 캐피탈을 위해 개발 도상국 또는 미국 저소득 지역의 지역 사회 개발 은행에 많은 지역 사회 투자가 이루어지고 있습니다.
소유권이 심각하게 받아 들여짐
주주 행동주의는 사회적으로 책임있는 기금에 대한 가장 중요한 문제 중 하나입니다. SRI 펀드는 소유권 변경을 통해 정책 변경 제안을 통해 경영에 영향을 미칩니다. 이러한 옹호는 주주 회의 참석, 제안서 제출, 경영진에게 서한 작성 및 의결권 행사를 통해 달성됩니다.
펀드 주주는 투표를하기가 어렵 기 때문에 투표는 대리로 이루어집니다. 펀드 주주는 경영진을 대신하여 투표하도록 지정합니다. 대부분의 사회적 책임 뮤추얼 펀드는 의사 결정의 투명성을 유지하고 모든 대리인 투표 정책과 절차를 주주들에게 공개하는 엄격한 정책을 가지고 있습니다.
개인이 차이를 만들 수 있다는 증거는 모든 뮤추얼 펀드 회사가 대리인 투표 정책과 절차 및 실제 투표를 주주들에게 공개해야한다는 2003 년 1 월에 통과 된 증권 거래위원회 (SEC)의 제안에 의해 설명됩니다. SEC의 결정은 사회적으로 책임있는 투자자들이 그들에게 보낸 수천 건의 제안 요청에 의해 이루어졌다.
좋은 승리가 모든 것을 극복합니까?
투자자는 자신의 가치를 반영하는 회사에 투자 한 순수한 느낌 외에는 완전히 자선을 할 수 없으며 투자에 대한 대가로 아무것도 기대할 수 없습니다. 그렇다면 사회적 책임 뮤추얼 펀드의 성과는 어떻게 일반 포트폴리오의 성과를 측정합니까? 평균적으로 그 성과는 일반 뮤추얼 펀드의 성과에 가깝습니다. 사회적 책임 투자로 간주되는 주식의 성과를 추적하는 몇 가지 지수가 있습니다. KLD 지수에 따르면 1994 년 5 월 (초기)과 2018 년 6 월 사이의 MSCI KLD 400 사회 지수 (초기 도미 니 사회 400 지수)의 연간 수익률은 10.01 %였습니다. 지난 10 년 동안이 지수는 S & P 500의 연간 수익률 10.17 %에 비해 연간 10.63 %의 수익률을 달성했습니다.
선을 행하는 대가
사회적 책임 뮤추얼 펀드는 일반 펀드보다 수수료가 높은 경향이 있습니다. 이러한 높은 수수료는 뮤추얼 펀드 매니저가 수행해야하는 추가적인 윤리적 연구에 기인 할 수 있습니다. 또한 사회적으로 책임있는 자금은 소규모 뮤추얼 펀드 회사가 관리하는 경향이 있으며 관리 자산은 상대적으로 작습니다. 이러한 상황에서 SRI 펀드가 규모의 경제를 더 큰 경쟁자에게 제공하는 것은 어렵습니다.
수평 머리 유지
당신의 감정이 투자 고문이되기 전에, 레벨을 유지하는 것이 현명합니다. 적절한 수익을 올릴 수 있고 자격을 갖춘 사회적 책임 기금에 투자 할 수있는 기회를 극대화하기 위해 따라야 할 중요한 팁은 다음과 같습니다.
- 정보 받기 – 사회적 책임 투자, 자격이있는 자금 및 구매할 수있는 곳에 대해 알아보십시오. Socialfunds.com은 연구를 시작하기에 좋은 곳입니다. 당신의 가치를 아십시오 – 모든 사람의 가치는 다릅니다. 어떤 사람들은 환경 적 원인에 대해 강하게 느끼고 다른 사람들은 사회 프로그램에 더 관심을 가질 수 있습니다. 우려 사항을 평가하십시오. 최고 가치를 몇 개 설정 한 후에는 펀드 선택을 자신의 가치와 거의 일치하는 일부 펀드로 좁힐 수 있습니다.
당신의 가치를 넘어서십시오 – 당신이 관심있는 기금의 기본과 수수료를 조사하십시오. 고려해야 할 일부 항목에는 관리 비용 비율 수준, 로드 비용 비용, 펀드 관리자의 실적 및 지난 몇 년간 펀드의 실적이 포함됩니다. SRI 펀드를 고려할 때 투자 품질을 희생 할 필요가 없습니다. 펀드 투자와 마찬가지로 숙제를하십시오. 뮤추얼 펀드에 대한 추가 정보와 정보는 뮤추얼 펀드 기본 튜토리얼 을 방문하십시오.
다양 화 – SRI 펀드에 투자 한 결과, 사회적, 윤리적, 재정적으로 공통된 많은 회사에 투자를 제한 할 수 있습니다. 인터넷 산업의 주식으로 주로 구성된 포트폴리오가있는 섹터 펀드를 생각해보십시오. 인터넷 시장이 추락하는 동안이 바구니에 모든 달걀을 가지고 있다면 모든 달걀이 깨졌을 것입니다. 투자가 다른 유형의 투자에 전략적으로 배치되면 모든 투자를 잃을 가능성이 최소화됩니다. 사회적으로 책임있는 투자자가 되려면 가치에 반하지 않고 다른 주식, 채권 또는 국채로 포트폴리오를 다양화할 수 있습니다. 선택한 펀드의 특정 초점과 다소 다른 가치를 가진 사회적 책임 증권에 투자하면 도움이 될 수 있습니다.
결론
사회적 책임 투자 기회는 투자자가 돈을 벌기 위해 가치를 타협 할 필요가 없음을 시사합니다. 다른 투자와 같이 사회적 책임이있는 뮤추얼 펀드에 접근하는 경우 가치를 지원하고 귀하의 수첩을 정리하는 것에 돈을 넣을 수 있습니다.
