금리는 대규모 경제와 특히 주식 및 채권 시장 모두에 큰 영향을 미칩니다. 연방 준비 은행은 경제에 가장 적합한 것에 대한 관점과 계획에 관한 분기마다 발표하는 금리를 설정합니다.
이자율은 또한 투자 계획에 따라 다양한 방식으로 401 (k) 계획에 영향을 줄 수 있습니다. 이 중요한 경제적 요소가 퇴직 계획의 성과에 어떤 영향을 줄 수 있는지 아는 것은 투자 수익을 높이고 금리 변동으로 인해 발생할 수있는 잠재적 손실을 피하는 데 도움이 될 수 있습니다.
현금 요소
물론, 금리 변동이 401 (k)에 영향을 미치는 가장 확실한 방법 중 하나는 보장 또는 변동 이율을 지불하는 투자 선택에서 얻은이자 금액입니다. 금리가 오르거나 내려 가면, 이러한 계획에서 머니 마켓 펀드의 이자율과 모든 종류의 보증 계정으로 제공되는 이자율도 마찬가지입니다.
채권 및 기타 고정 수입 상품과 관련하여 기억해야 할 주요 규칙은 금리가 상승하면 2 차 시장의 채권 가격이 하락하고 그 반대도 마찬가지라는 것입니다. 이는 2 차 시장의 채권 구매자가 새로운 채권이 발행 될 때 더 낮은 금리를 지불하는 채권에 대해 정가 또는 발행시 채권의 액면가를 지불하지 않기 때문입니다. 더 높은 요금을 지불합니다. 따라서 구매자는이 차이를 보충하기 위해 더 오래된 채권을 구매하기 전에 액면가로부터 할인을 요구할 것입니다.
따라서 계획 내부의 채권에 투자하는 뮤추얼 펀드를 소유하고 있다면 금리가 상승하면 펀드의 주가가 약간 떨어질 것입니다. 요율이 포트폴리오에 추가됩니다.
주식 및 주식 기금
금리는 주식 및 주식 시장에 다른 영향을 미칩니다. 연준이 금리를 인하하면 돈을 빌리는 것이 더 저렴 해 지므로 기업이 확장 대출을 받아 경제를 성장시킬 수 있습니다. 시장은 이러한 변화에 호의적으로 반응하며 연준이 금리를 낮추거나 변경하지 않을 것이라고 발표 할 때 언제든지 상승 할 것입니다. (그리고 시장은 대개 금리가 내려갈 때 상승 할 것입니다.)
수정이나 경기 침체에 대한 보장이나 보장은 없지만, 주식은 일반적으로 저금리 기간 동안 계속해서 더 잘 수행됩니다. 금리가 높으면 채권 및 CD 발행사에서 제공하는 더 매력적인 옵션으로 인해 주식이 다소 유리하지 않습니다.
금리와 인플레이션 사이에는 밀접한 관계가 있습니다. 둘은 실질적으로 서로 갈라질 수 없습니다. 하나는 다른 것보다 약간 더 빠르게 오르 내릴 수 있지만 일반적으로 더 긴 시간에 걸쳐 움직입니다.
금리가 상승하면 채권 및 현금 보유 금에서받는 수익률이 증가 할 수 있지만, 가격도 상승하기 시작하므로 구매력도 어느 시점에서 약화 될 수 있습니다. 401 (k) 플랜에서 취소 할 수없는 연금 지급을 선택하면 인플레이션이 상승함에 따라 월별 지불 구매력도 약화됩니다.
할 수있는 일
금리 변동으로부터 자신을 보호하기 위해 401 (k) 계획에서 할 수있는 일이 몇 가지 있습니다. 금리가 상승하는 것처럼 보일 경우 단기 채권 기금은 장기적인 의무에 투자하지 않으므로 결과적으로 가격이 하락하지 않는 것이 좋습니다. 당신은 또한 금리가 오르기 시작할 때 시장이 종종 철회하기 때문에, 일부 평가 된 주식 포지션을 단기 채권 또는 현금으로 옮기는 것을 고려할 수도 있습니다.
그들이 떨어지기 시작하면 주식 보유를 강화하는 것이 현명 할 수 있습니다. 일부 장기 고정 수입 상품에 대해 현재 금리로 고정하는 것도 좋은시기 일 수 있습니다. 귀하의 플랜에서 평생 연금을 지급 받으려는 경우, 대부분의 재정 계획가는 생활비가 내장 된 옵션을 선택하도록 권장합니다.
결론
이자율은 퇴직 포트폴리오를 포함한 경제의 모든 측면에 영향을 미칩니다. 그러나 이러한 변경 사항이 어떻게 작동하고 이익을 얻기 위해 자신을 위치시킬 수있는 방법을 이해하면 손실을 의미하지는 않습니다. 금리에 대한 자세한 내용은 Federal Reserve 웹 사이트를 방문하거나 재정 고문에게 문의하십시오.
