목차
- 위험 / 보상 비율은 무엇입니까?
- 위험 / 보상 비율 작동 방식
- 비율은 무엇을 알려줍니까?
- 사용 예
위험 / 보상 비율은 무엇입니까?
위험 / 보상 비율은 투자자가 투자에 대해 위험을 감수 할 때마다 예상되는 보상을 나타냅니다. 많은 투자자들이 위험 / 보상 비율을 사용하여 투자의 예상 수익과이 수익을 달성하기 위해 수행해야하는 위험의 양을 비교합니다. 다음 예를 고려하십시오. 위험 보상 비율이 1: 7 인 투자는 $ 7의 수익을 기대하기 위해 투자자가 $ 1의 위험을 감수 할 의사가 있음을 나타냅니다. 대안으로, 1: 3의 위험 / 보상 비율은 투자자가 그의 투자에 대해 $ 3를 벌기 위해 $ 1를 투자해야한다는 것을 나타냅니다.
거래자는 종종이 접근법을 사용하여 어떤 거래를 취할 계획을 세우고 비율은 자산 가격이 예상치 못한 방향 (위험)으로 이동하면 거래자가 상실하는 금액을 거래자가 기대하는 이익의 양으로 나눔으로써 계산됩니다. 위치가 닫 혔을 때
보상).
주요 테이크 아웃
- 위험 / 보상 비율은 거래 중 자본과 손실 위험을 관리하기 위해 거래자가 사용합니다.이 비율은 주어진 거래의 예상 수익과 위험을 평가하는 데 도움이됩니다. 좋은 위험 보상 비율은 3에서 1보다 큰 경향이 있습니다.
위험 / 보상 비율 작동 방식
위험 / 보상 비율은 종종 개별 주식을 거래 할 때 측정 수단으로 사용됩니다. 최적의 리스크 / 보상 비율은 다양한 거래 전략에 따라 크게 다릅니다. 주어진 거래 전략에 가장 적합한 비율을 결정하기 위해 일반적으로 시행 착오 방법이 필요하며, 많은 투자자들은 투자에 대해 사전 지정된 위험 / 보상 비율을 가지고 있습니다.
많은 경우 시장 전략가들은 투자에 대한 이상적인 위험 / 보상 비율이 추가 위험 1 단위마다 약 1: 3 또는 3 단위의 기대 수익률 인 것을 발견합니다. 투자자는 손절매 주문 및 풋 옵션과 같은 파생 상품을 사용하여 위험 / 보상을보다 직접 관리 할 수 있습니다.
위험 / 보상 비율
위험 / 보상 비율은 무엇을 알려줍니까?
위험 / 보상 비율은 투자자가 거래에서 돈을 잃을 위험을 관리하는 데 도움이됩니다. 트레이더가 수익성있는 거래를하더라도 승률이 50 % 미만이면 시간이 지남에 따라 돈을 잃게됩니다. 위험 / 보상 비율은 거래 시작 지점과 중단 손실의 차이를 측정합니다. 이 두 가지를 비교하면 이익 대 손실 또는 보상 대 위험의 비율이 제공됩니다.
투자자들은 종종 개별 주식을 거래 할 때 손실 / 주문을 사용하여 손실을 최소화하고 위험 / 보상을 중심으로 투자를 직접 관리합니다. 손절매 주문은 주식이 특정 최저 액에 도달 한 경우 포트폴리오에서 주식의 판매를 자동화하는 주식에 대한 거래 트리거입니다. 투자자는 중개 계좌를 통해 손절매 주문을 자동으로 설정할 수 있으며 일반적으로 엄청난 추가 거래 비용이 필요하지 않습니다.
사용중인 위험 / 보상 비율의 예
이 예를 고려해보십시오. 상인은 $ 20에 XYZ Company의 100 주를 구매하고 손실이 $ 500를 초과하지 않도록 $ 15에 손절매 주문을합니다. 또한, 이 트레이더는 XYZ의 가격이 향후 몇 개월 안에 $ 30에 도달 할 것이라고 생각합니다. 이 경우, 트레이더는 포지션 종료 후 주당 10 달러의 예상 수익을 내기 위해 주당 5 달러의 위험을 감수합니다. 트레이더는 자신이 위험을 감수 한 금액을 두 배로 늘리기 때문에 특정 거래에 대해 1: 2 위험 / 보상 비율이 있다고합니다. 풋 계약과 같은 파생 계약은 소유주에게 기본 자산을 지정된 가격으로 판매 할 권리를 부여하는 유사한 효과에 사용될 수 있습니다.
보다 보수적 인 투자자가 특정 투자에 대해 1: 5 위험 / 보상 비율을 찾는 경우 (각 추가 위험 단위에 대해 예상 수익률 5 단위), 손실-손실 주문을 사용하여 위험 / 보상 비율을 자신의 사양. 이 경우, 위에서 언급 한 거래 사례에서 투자자가 투자에 필요한 위험 / 보상 비율이 1: 5 인 경우, 중지 손실 주문을 $ 15 대신 $ 18로 설정합니다. 즉, 더 위험합니다. 혐오.
