2018 년 5 월과 9 월 사이에 미국의 소액 주식은 현금이 유입되어 투자자들은 지정 학적 긴장, 무역 관세 및 미국 달러 강세에 대한 면역력이 떨어졌습니다. 중소 기업은 또한 법인 세율을 35 %에서 21 %로 낮추는 트럼프 대통령의 세금 개혁 계획의 주요 수혜자였습니다.
그러나 지난 달 소액 주식은 대형주에 비해 약 2 배의 손실을 입었다. 2018 년 10 월 22 일 기준, 미국 2, 000 개 소기업의 성과를 추적하는 Russell 2000 지수는 9.45 % 하락한 반면, 대기업 주식의 대리인 S & P 500 지수는 4.82 % 하락했습니다. 기술적 인 관점에서, Russell 2000은 현재 200 일의 단순 이동 평균 (SMA)과 다년간 추세선 아래에서 거래되고 있습니다.
소액 주가 더 나빠질 것으로 믿는 거래자는 Russell 2000 지수에 베팅하기 위해이 3 가지 역 교환 거래 자금 (ETF) 중 하나를 사용하는 것을 고려해야합니다. 몇 가지 거래 기회를 살펴 보겠습니다.
Direxion Daily Small Cap Bear 3X ETF (TZA)
2008 년에 출시 된 Direxion Daily Small Cap Bear 3X ETF는 Russell 2000 Index보다 3 배의 역 일일 성과를 제공하고자합니다. 평균 일일 거래량 (ADTV) $ 106.46 million 및 비용 비율 0.96 %로이 ETF는 Russell 2000에 대해 단기적인 단기 베팅을하려는 거래자에게 적합한 선택입니다. 평균 이상으로 10 월 초 라인과 200 일 SMA가 추가 상승 모멘텀을 시사합니다. ETF는 현재 200 일 SMA에서지지를 받고있는 연속 패턴 인 페넌트를 형성하고 있습니다. 페넌트의 상단 추세선을 $ 11로 돌파 한 상태에서 긴 포지션을 취한 트레이더는 패턴의 저점 바로 아래에서 손절매 주문으로이를 보호해야합니다. 측정 된 이동 기술을 사용하여 이익 목표를 $ 13.5에 배치 할 수 있습니다. 거래자는 페넌트로 이어지는 이동 거리를 계산하고 패턴의 브레이크 아웃 포인트 ($ 2.5 + $ 11)에 추가하여이를 수행합니다.
ProShares UltraShort Russell2000 ETF (TWM)
2007 년 1 월에 설립 된 ProShares UltraShort Russell2000 ETF는 Russell 2000 Index의 역 일일 성과의 두 배를 반환하는 것을 목표로합니다. TWM의 ADTV는 1 억 4, 07 백만 달러로 TZA의 ADTV보다 적지 만 Russell 2000이 계속 하락할 것이라고 믿는 단기 트레이더에게는 유동성이 충분합니다. 이 펀드는 관리비 0.95 %를 청구합니다. TZA와 마찬가지로 TWM은 10 월 초 소액 주가 강한 판매 압력을 받으면서 큰 폭으로 급증했습니다. 거래자들은 페넌트 패턴의 상단 추세선 위에서 $ 16.5를 기록하며 200 일 SMA보다 약간 낮게 진입 점을 찾아야합니다. 측정 된 이동 방법 ($ 2.25 + $ 16.5)을 사용하여 $ 18.75 수준에서 이익을 얻을 수 있습니다.
ProShares Short Russell2000 ETF (RWM)
2007 년에 설립 된 ProShares Short Russell2000 ETF는 Russell 2000 Index의 역일적인 성능을 제공하려고합니다. ETF 및 인덱스 스왑을 사용하여 목표를 달성합니다. 이 펀드는 연간 평균 관리 수수료 0.95 %를 청구하며 카테고리 평균 1.02 %보다 적으며 ADTV는 2 억 2, 84 백만 달러입니다. RWM이 Russell 2000 지수를 추적함에 따라, 차트는 논의 된 첫 두 ETF와 유사하지만 페넌트 패턴의 낮은 지점은 200 일 SMA보다 높지만 그렇지 않습니다. 거래자들은 페넌트의 상단 추세선 바로 위에 $ 41.5, 은행 이익은 $ 44.75 ($ 3.25 + $ 41.5) 바로 위에 매수 제한 주문을 할 수 있습니다. 가격이 반대 방향으로 움직일 경우 거래를 마감하기 위해 10 월 16 일 저점 아래로 스톱 로스 주문이있을 수 있습니다.
