일일 카운트 규칙이란 무엇입니까?
일일 계산 규칙은 다음 쿠폰 지불이 전체 쿠폰 기간이 지나지 않을 때 발생하는이자 금액 또는 현재 가치를 계산하는 데 사용되는 시스템입니다. 각 채권 시장 및 금융 상품에는 고유 한 일수 규칙이 있으며, 이는 상품 유형, 이자율 고정 또는 변동 여부 및 발행 국가에 따라 다릅니다. 가장 일반적인 규칙은 30/360 또는 365, 실제 / 360 또는 365 및 실제 / 실제입니다.
요일 카운트 컨벤션 분석
일수 규칙은 스왑, 모기지 및 선물 환율 계약 및 채권에 적용됩니다. 일일 계산 규칙을 적용하기위한 많은 규칙과 정의는 광범위한 금융 거래에 대한 문서를 제공하는 International Swap Dealers Association에 의해 설정됩니다.
예금 및 변동률 메모
대부분의 머니 마켓 예금과 변동 금리에 대한이자는 실제 / 360 일 기준으로 계산됩니다. 주요 예외는 영국 파운드로 표시되어 있으며 실제 / 365 기준으로이자가 계산됩니다. 호주 파운드, 뉴질랜드 달러, 홍콩 달러와 같이 영국 파운드와 밀접한 관련이있는 통화도 365 일을 사용합니다.
고정 비율
이자율 스왑의 고정 금리와 대부분의 고정 금리 채권은 30/360 일 협약 또는 30/365를 사용합니다. 이 컨벤션에서는 월이 항상 30 일로 처리되고 연도는 360 일 또는 365 일로 처리되도록 규정하고 있습니다. 고정 스왑 환율에 30/360 컨벤션을 사용하는 스왑 시장에는 미국 달러, 유로 및 스위스 프랑이 포함됩니다. 영국 파운드와 일본 엔의 스왑은 일반적으로 30/365 컨벤션을 사용합니다. 호주, 뉴질랜드 및 홍콩은 다시 영국을 따릅니다.
유동 속도
대부분의 이자율 스왑의 변동율 레그 (floating-rate leg)는 360 일 또는 365 일의 실제 일 수와 약간의 차이를 사용합니다. 미국 달러 시장을 포함하여 고정 비율 레그에 30/360을 사용하는 시장은 부동 비율 레그에 실제 / 360을 사용합니다. 고정 속도 레그에서 30/365를 사용하는 사용자는 부동 속도 레그에서 실제 / 365를 사용합니다.
국채 및 메모
미국 재무부에서 발행 한 채권 및 메모는 실제 / 실제로 계산 된이자를받습니다. 이는 한 기간 동안의 모든 날이 동일한 가치를 지님을 의미합니다. 또한 쿠폰 기간의 길이와 결과 지불액이 다름을 의미합니다.
LIBOR 일수
런던 은행 간 금리 (LIBOR)는 가장 일반적으로 사용되는 벤치 마크 금리이며 매일 오전 11시 45 분에 런던 시간에 게시됩니다. 대부분의 통화에서 LIBOR의이자는 실제 / 360 일 기준으로 계산됩니다. 주요 예외는 다시 영국 파운드이며 실제 / 365 일 기준으로 계산됩니다.
