하중 조정 리턴의 정의
부하 조정 수익률은 12b-1 수수료와 같은 특정 비용 및 기타 비용에 맞게 조정 된 뮤추얼 펀드에 대한 투자 수익입니다. 주식을 매매하거나 매매하기 위해 일부 뮤추얼 펀드가 부과하는 부하는 수수료는 다른 모든 투자 수수료와 마찬가지로 투자자의 수익에 큰 영향을 미칩니다.
BREAKING DOWN로드 조정 리턴
부하 조정 수익은 투자자가 보는 수익의 양입니다. 이것은 뮤추얼 펀드의 주식을 매매하기 위해 부과 된 투자 수수료가 투자 수익에서 공제 된 후에 계산됩니다. 투자자가 6, 000 달러를 무부하 뮤추얼 펀드에 투자하고 첫해에 10 %의 수익을 얻는다면, 현금으로 바꾸겠다고 결정하면 600 달러를 벌었습니다. 그러나 뮤추얼 펀드가 주식을 구매하기 위해 1 % 프런트 엔드로드를 청구하는 경우, 투자자는 구매할 때 60 달러를 잃어 5, 940 달러를 투자하게됩니다. 동일한 10 %의 수익률로 559 달러 만 벌 수 있습니다.
활성 펀드 및로드 조정 수익
인덱스 펀드는 펀드에 투자하기 위해 수수료를 청구하지 않습니다. 적극적으로 관리되는 뮤추얼 펀드는 펀드에 투자하기 위해 일반적으로 프론트 엔드로드라고 불리는 수수료를 투자자에게 부과합니다. 일부 적극적으로 관리되는 뮤추얼 펀드는 투자자가 지정된 기간 전에 펀드에 대한 투자의 전부 또는 일부를 철회하는지 여부에 따라 백엔드로드 또는 마케팅 및 분배 수수료와 같은 다른 유형의 수수료를 청구합니다.
많은 투자자들은 부담이없고 12b-1 수수료가없고 비용 비율이 낮은 뮤추얼 펀드를 고수합니다.
인덱스 펀드 수수료 및 부하
인덱스 펀드는 Standard & Poor 's 500 Index (S & P 500)와 같은 시장 인덱스의 구성 요소와 일치하거나 추적하도록 구성된 포트폴리오를 가진 뮤추얼 펀드의 한 유형입니다. 지수 뮤추얼 펀드는 광범위한 시장 노출, 낮은 운영 비용 및 낮은 포트폴리오 회전율을 제공한다고합니다. 이 자금은 시장 상태에 관계없이 특정 규칙 또는 표준 (예: 효율적인 세금 관리 또는 추적 오류 감소)을 준수합니다.
인덱스 펀드에 투자하는 것은 소극적 투자의 한 형태입니다. 이러한 전략의 주요 장점은 인덱스 펀드의 관리 비용 비율이 낮다는 것입니다. 비용 비율은 펀드의 성과에 직접 반영되므로 적극적으로 관리되는 펀드 및 높은 비용 비율은 자동으로 인덱스 펀드에 불리합니다. 결과적으로 많은 적극적으로 관리되는 펀드는 벤치 마크를 유지하기 위해 고군분투합니다. 2015 년에 끝나는 5 년의 기간 동안 대형 펀드의 84 %가 S & P 500보다 적은 수익을 냈습니다. 2015 년에 끝나는 10 년의 기간에, 대형 펀드의 82 %가 지수를 이기지 못했습니다.
