수천년 동안 통화, 상품 및 투자로 평가되는 금은 통화 평가 절하, 인플레이션 또는 디플레이션에 대한 헤지 (hedge)로 사용될 수 있기 때문에 오늘날 투자자들에게 인기가 있습니다. 경제적 불확실성. 금 시장은 유동성이 높으며 투자자들이 실제 금 (예: 금화 및 막대)과 교환 거래 자금 (ETF)을 포함하여이 귀금속에 노출 될 수있는 여러 가지 방법이 있습니다.
물리 골드
물리적 금은 금에 가장 직접 노출됩니다. 벌크 형태의 금은 덩어리로 불리며 막대로 주조하거나 동전으로 만들 수 있습니다. 금괴의 가치는 화폐 가치가 아니라 질량과 순도에 기초합니다. 금화가 화폐 액면가와 함께 발행 되더라도 시장 가치는 고급 금 함량의 가치와 관련이 있습니다.
투자자는 정부 박하, 개인 박하, 귀금속 딜러 및 보석상에서 실제 금을 구입할 수 있습니다. 각기 다른 판매자가 다른 가격으로 정확히 동일한 품목을 제공 할 수 있으므로 최상의 거래를 찾으려면 조사를 수행하는 것이 중요합니다. 실제 금을 구매할 때는 정가를 지불해야합니다.
물리적 금 소유에는 저장 및 보험 비용, 상품 구매 및 판매와 관련된 거래 수수료 및 마크 업을 포함한 많은 비용이 포함됩니다. 소액 구매하는 투자자에게는 처리 수수료와 소량의 로트 수수료가있을 수도 있습니다. 이러한 비용은 전체적으로 포트폴리오의 일부를 금에 투자하려는 사람에게는 큰 영향을 미치지 않지만, 더 많은 노출을 얻으려는 투자자에게는 비용이 엄청나게 높아질 수 있습니다.
금 ETF
실물 금과 달리 ETF는 마진으로 구매할 수 있습니다. 즉, 투자자는 투자 가치의 일부만 차지합니다. ETF를 통해 투자자는 금에 액세스하면서 마크 업, 스토리지 비용 및 물리적 금 보유의 보안 위험을 피하고 불편을 피할 수 있습니다. 투자자는 매년 펀드 비용 대비 투자 가치의 일부를 잃게됩니다. 비용 비율은 관리 비용 및 관리 비용을 충당하기 위해 기금이 청구하는 반복 연간 요금입니다. 예를 들어, SPDR Gold Shares ETF와 같은 가장 큰 금 ETF는 비용이 0.40 %입니다. 이는 투자자가 $ 20, 000의 투자에 대해 연간 80 달러의 수수료를 지불한다는 것을 의미합니다.
투자자는 또한 ETF 구매 및 판매에 대한 수수료를 지불합니다. 대부분의 온라인 커미션은 $ 10 미만이지만 활동중인 트레이더 인 경우 커미션이 실제로 추가 될 수 있습니다. 또한 중개인은 일반적으로 중개인 지원 거래, 자동 전화 주문 및 특별 주문 유형에 대해 거래 당 25 달러 이상인 더 높은 수수료를 청구합니다.
ETF 수수료에 대한 투자자의 우려를 해결하기 위해 일부 중개 업체는 이제 특정 ETF 세트에 대해 수수료없는 온라인 거래를 제공합니다. 예를 들어, Schwab ETF OneSource 플랫폼에서 ETF Securities Physical Swiss Gold Shares ETF (NYSEArca: SGOL)를 무료로 거래 할 수 있습니다. 그러나 서면으로 현재 두 개의 중개 회사 만이 Schwab의 SGOL과 Interactive Brokers의 2X Gold Bull / S & P 500 Bear ETF (NYSEArca: FSG)와 같은 금 ETF에 수수료없는 거래를 제공합니다.
역전 및 레버리지 ETF를 포함하여 현재 이용 가능한 12 가지 이상의 금 거래소 거래 상품이 있습니다. 물리적으로 뒷받침되는 ETF에 투자하더라도 물리적 금을 소유하지 않는다는 점에 유의하십시오. 금 대신에 주식을 교환하거나 판매 할 수 없습니다.
비용 비율에 따른 오늘날 가장 저렴한 5 가지 금 펀드는 다음과 같습니다.
iShares Gold Trust (NYSEArca: IAU )
iShares Gold Trust는 일반적으로 금괴의 일상적인 가격 변동에 대응하도록 설계되었으며 주가는 실제 금으로 뒷받침됩니다. 이 기금은 토론토, 뉴욕, 런던의 금고에서 열린 금으로 뒷받침됩니다. 2005 년 1 월 21 일에 시작된 IAU는 0.25 %의 비용 비율과 110 억 달러를 초과하는 총 순 자산을 보유하고 있습니다.
E-TRACS CMCI 금 총 수익 (NYSEArca: UBG)
E-TRACS CMCI 금 총 수익률은 UBS Bloomberg CMCI 금 총 수익률 (“인덱스”)의 성과를 추적하도록 설계되었습니다. 이 펀드는 실제 금에 투자하는 대신 금 선물 계약 포트폴리오에 투자합니다. 2008 년 4 월 1 일에 시작된 UBG의 비용 비율은 0.30 %이며 총 순 자산은 1 억 3, 300 만 달러입니다.
ETF 증권 물리 스위스 금 주식
ETFS Physical Swiss Gold Shares는 물리적 금괴의 가격을 추적하도록 설계되었으며 주식은 스위스를 신뢰하는 물리적 금으로 뒷받침됩니다. 2009 년 9 월 9 일에 시작된 SGOL의 비용 비율은 0.39 %이며 총 순자산은 거의 19 억 달러입니다. 투자자는 Schwab ETF OneSource 플랫폼에서 $ 0 온라인 커미션으로 SGOL을 거래 할 수 있습니다.
ETF 증권 물리 아시아 금 주식 (NYSEArca: AGOL)
Physical Asian Gold Shares는 물리적 금괴의 가격을 추적하도록 설계되었습니다. 금은 싱가폴에 보관되어 보관됩니다. 2011 년 1 월 14 일에 시작된 AGOL의 비용 비율은 0.39 %이며 총 순 자산은 약 7, 800 만 달러입니다.
SPDR 금 주식 (NYSEArca: GLD )
SPDR Gold Shares ETF는 금괴의 현물 가격에 맞게 설계되었으며이 펀드는 런던의 HSBC 금고에서 100 % 물리적 금을 보유하고 있습니다. 2004 년 11 월 18 일에 시작된 GLD는 비용이 0.40 %이고 총 순 자산이 650 억 달러를 초과합니다.
결론
금 ETF와 관련된 거래 비용은 종종 물리적 금의 구매, 저장 및 보험과 관련된 비용보다 낮습니다. 각 유형의 투자에 대한 다양한 비용, 수수료 및 관련 비용을 조사하여 귀하의 포트폴리오에 적합한 투자를 결정하는 것이 중요합니다.
