측면 시장이란 무엇입니까?
횡보 시장 (sidesides market) 또는 횡보 (sideways drift)는 일정 기간 동안 뚜렷한 추세를 형성하지 않고 유가 증권이 상당히 안정적인 범위 내에서 거래되는 경우 발생합니다. 대신 가격 행동은 수평 적 범위 나 수로에서 변동하며, 황소 나 곰은 가격을 통제하지 않습니다.
횡보 시장의 반대는 트렌드 시장입니다.
주요 테이크 아웃
- 횡 방향 표류라고도하는 횡 방향 시장은 자산 가격이 일정 기간 동안 긴 시간 동안 빡빡한 범위 내에서 변동하는시기를 나타냅니다.. 옆으로 시장을 거래하는 것은 까다로울 수 있지만 특정 옵션 전략은 그러한 상황에서 수익을 극대화합니다.
횡보 시장의 예
횡보 시장의 기본
시장 참여자들은 거래 범위 위 또는 아래에서 급등을 예상하거나 옆으로 드리프트 내에서지지와 저항 사이의 가격이 이동함에 따라 이익을 시도함으로써 옆으로 시장을 이용할 수 있습니다. 범위 제한 전략을 사용하는 거래자는 측면 시장이 최소 2: 1의 위험 보상 비율을 설정하기에 충분히 넓은 지 확인해야합니다. 이는 위험에 처한 모든 달러에 대해 투자자가 2 달러의 수익을 창출한다는 것을 의미합니다.
횡보 시장은 고르지 않거나 비 추세 시장이라고도합니다. 옆으로 드리프트가 장기간 지속될 것으로 예상되는 경우, 투자자는 콜을 판매하여 이익을 얻을 수 있으며 만료 날짜가 다가오는 옵션을 넣을 수 있습니다. 예를 들어, 동일한 행사 일과 동일한 월에 동일 기본 자산에 대한 통화 옵션과 풋 옵션을 모두 포함하여 스 트래들을 판매 할 수 있습니다. 옵션의 만기일이 다가옴에 따라 옵션 프리미엄은 시간이 지남에 따라 약화되며 결국 시장이 옆으로 남아 있으면 0으로 감소합니다.
측면 시장 거래의 이점
명확한 출입국: 일반적으로 횡 방향 시장은 지원 및 저항 수준을 명확하게 정의하여 출입국 장소에 대한 모호성을 제거합니다. 예를 들어, 거래자는 가격 테스트가 지원 될 때 유가 증권을 구매하고 이익 목표를 저항으로 설정할 수 있습니다. 횡보 시장의 지원 수준보다 약간 낮은 손절매 주문은 거래의 단점을 최소화합니다.
위험 및 통제: 거래자는 옆으로 거래 할 때 더 적은 이윤을 쫓습니다. 따라서 각 거래는 일반적으로 며칠 또는 몇 주 이상 열려 있지 않습니다. 이는 약세 시장이나 테러 사건과 같은 예상치 못한 뉴스 사건으로 인해 지위에 악영향을 줄 가능성을 줄입니다. 횡보 시장에서의 거래는 수익 보고서와 같은 회사 발표 전에 공개 포지션을 폐쇄하고 유가 증권의 가격이 지원으로 돌아올 때 다시 입력 할 수있게합니다.
횡보 시장 거래의 한계
높은 거래 비용: 일반적으로 횡 방향 시장 거래는 추세 거래보다 더 많은 거래 기회를 제공합니다. 유가 증권의 가격이 일정 범위 내에서 이동함에 따라 거래자는 지속적으로 지원을 구매하고 저항으로 판매 할 수 있습니다. 빈번한 거래는 거래자의 이익에 영향을 미치는 수수료를 생성합니다. 범위 제한 전략을 사용하는 거래자는 수수료를 상쇄하기 위해 이익을 내도록하는 이점이 없습니다.
시간 소비: 옆으로 시장에서 이익을 찾기 위해 유가 증권을 자주 사고 파는 것은 시간이 많이 걸립니다. 거래자는 입출국을 결정하고 손절매 주문을해야합니다. 거래를 시작한 후에는 올바른 실행을 위해 신중하게 모니터링해야합니다. 많은 거래자들이 하루 종일 모니터 앞에 앉아 있지 않도록 거래 전략을 자동화했습니다. (자세한 내용은 자동 거래 시스템의 장단점을 참조하십시오.)
