서브 프라임은 프라임 금리를받을 자격이없는 개인에게 프라임 금리보다 높은 금리로 제공되는 대출의 분류입니다. 이는 일반적으로 차용인의 신용 상태가 좋지 않아 대출 기관이 신용도가 높은 것으로 간주 할 때 발생합니다.
대출 자격은 소득, 자산 및 신용 등급을 포함한 많은 요소를 기반으로합니다. 대부분의 경우, 서브 프라임 차용인은 신용 등급이 불량하거나 소득을 증명할 수없는 경우와 같이 이러한 영역 중 하나 이상에 물음표가 있습니다. 예를 들어, 신용 등급이 620 미만이거나 자산이없는 사람은 전통적인 모기지를받을 자격이 없으며 필요한 자금을 확보하기 위해 서브 프라임 대출에 의존해야합니다. 이 유형의 대출에 대한 자세한 내용과 평판이 나빠진 방법에 대해 자세히 알아보십시오.
서브 프라임 대 초기
서브 프라임 대출은 종종 금리 대출보다 금리가 높을뿐만 아니라 더 높은 수수료를받습니다. 그리고 대출 기관과 대출 기관이 상당히 비슷한 금리 대출과는 달리 서브 프라임 대출은 크게 다릅니다. 리스크 기반 가격 책정으로 알려진 프로세스는 모기지 금리 및 조건을 계산하는 데 사용됩니다. 신용이 나빠질수록 대출 비용은 더 비쌉니다.
서브 프라임 대출은 일반적으로 담보 대출에 사용됩니다. 여기에는 종종 차용인이 대출을 조기에 상환 할 수없는 선불 벌금이 포함되어있어 계약 기간이 끝나기 전에 대출을 재 융자하거나 은퇴하기가 어렵고 비용이 많이 듭니다. 이러한 대출 중 일부는 또한 풍선 만기일과 함께 제공되며, 이는 최종 최종 지불액이 많이 듭니다. 그럼에도 불구하고, 인위적으로 낮은 도입률이 적용되어 월간 지불액이 50 % 나 증가했습니다.
차용자들은 종종 대출 기관이 그 용어를 사용하지 않기 때문에 대출이 서브 프라임이라는 것을 인식하지 못합니다. 마케팅 관점에서 "서브 프라임"은 매력적인 용어가 아닙니다. (자세한 내용 은 Subprime Is 종종 Subpar를 참조하십시오 .)
역사
1977 년 지역 사회 재투자법 (Community Reinvestment Act)과 이후에 규제의 자유화로 대출 기관은 저소득층 차용자에게 돈을 빌릴 수있는 강력한 동기를 부여했다. 1980 년의 규제 완화 및 통화 통제 법은 대출 기관이 신용 점수가 낮은 차용자에게 더 높은 금리를 청구 할 수있게 해주었다. 그 후 1982 년에 통과 된 대체 모기지 거래 패리티 법은 변동 금리 대출과 풍선 지불을 이용할 수있게 해주었다. 마지막으로, 1986 년의 세금 개혁법은 소비자 대출에 대한이자 공제를 제거했지만 모기지이자 공제는 유지했습니다. 이러한 행위는 서브 프라임 대출의 맹공격을 시작합니다. (자세한 내용 은 모기지이자 세금 공제를 참조하십시오 .)
시간이 지남에 따라 기업은 이러한 변화하는 환경에 적응하고 서브 프라임 대출 확장이 본격적으로 시작되었습니다. 서브 프라임 대출은 다양한 구매가 가능하지만, 모기지는 대부분의 소비자에게 큰 티켓 품목이므로 서브 프라임 대출의 증가는 모기지 시장으로 자연스럽게 끌립니다. 2004 년 미연방 준비위원회가 발표 한 통계에 따르면, 1994 년부터 2003 년까지 서브 프라임 대출은 매년 25 %의 비율로 증가하여 미국 모기지 업계에서 가장 빠르게 성장하는 부문이되었습니다. 또한, 연방 준비위원회는 "단순 9 년 만에 거의 10 배 증가"한 것으로 성장을 인용합니다.
좋은
서브 프라임 대출은 주택 소유의 기회를 증가시켜 10 년 이내에 9 백만 가구를 주택 소유자의 계급에 추가하고, 미국과 비슷한 수준으로, 스페인과는 약간 뒤 떨어지며, 주택 소유율에 따라 선진국의 최상위 계층에 미국을 투하했습니다. 연방 준비 제도 이사회에 따르면 핀란드, 아일랜드 및 호주. 신규 주택 소유자에 추가 된 사람들의 절반 이상이 소수입니다. 주택 자본은 인구의 상당 부분을위한 주요 저축 수단이기 때문에 주택 소유는 부를 쌓는 좋은 방법입니다.
나쁜
서브 프라임 대출은 비싸다. 그들은 더 높은 금리를 가지고 종종 선불 및 기타 처벌을 동반합니다. 금리가 상승하면 지불금이 급격히 증가 할 수 있기 때문에 조정 가능한 대출은 특히 중요합니다. (조정 가능한 요율 대출에 대한 자세한 내용은 모기지: 조정 가능한 비율 과 조정 가능한 비율 및 아메리칸 드림 또는 모기지 악몽에 대한 고정 가격을 참조하십시오 . ) 너무 자주 서브 프라임 대출은 자금에 접근 할 수있는 다른 방법이없는 사람들에게 이루어집니다. 대출의 역학.
대출 측면에서, 새로운 사업을 서두르 기 위해 서두르면 대출자가 문서화 된 소득 증명을 제공하지 않고 금리가 상승 할 경우 어떻게 될지에 관계없이 대출을 제공하는 등 부실한 사업 관행으로 이어질 수 있습니다. 사람들이 대출을 상환 할 수 없게되고 모기지 금리 손실률이 상승하면 이는 위험한 사업으로 판명 될 수 있습니다. 2007 년에 New Century Financial Corp는 당시 파산 신청을 한 인기있는 서브 프라임 모기지 대출 기관이었습니다.
못난이
서브 프라임 차용자는 일반적으로보다 전통적인 대출에 유리한 후보가 아니기 때문에 서브 프라임 대출은 기본 금리보다 기본 금리가 상당히 높은 경향이 있습니다. 금리가 급상승하고 주택 가치가 정체되거나 떨어지면 전체 산업에서 파급 효과가 느껴집니다.
차용인이 자신의 지불을 충족시키지 못하거나 (선불 페널티로 인해) 재 융자 할 수 없으면 차용인이 채무 불이행합니다. 차압 비율이 상승함에 따라 대출 기관은 실패합니다. 궁극적으로, 서브 프라임 대출을 기반으로 모기지 지원 증권을 구매 한 투자자들도 기초 대출이 부실 할 때 상처를받습니다. (이 작동 방식에 대한 자세한 내용은 모기지의 비하인드 스토리를 참조하십시오 .)
구매자 조심
대출 기관이 책임감있게 사용하는 경우, 서브 프라임 대출은 자금에 접근 할 수없는 개인에게 구매력을 제공 할 수 있습니다. 그러나 2007-2010 서브 프라임 모기지 위기는 서브 프라임 대출이 매우 위험 할 수 있음을 보여줍니다. (서브 프라임 위기에 대한 자세한 내용 은 서브 프라임 붕괴를 급유 한 연료 )를 참조하십시오.
