연금은 여러 형태로 제공되며, 가장 일반적인 두 가지는 고정 연금과 가변 연금입니다. 경기 침체 기간 동안 변동 연금은 고정 연금보다 훨씬 더 위험합니다. 변동성 연금은 경기 침체가 치열 해지는 경향이있는 시장 지수와 관련이 있습니다. 이와 반대로 고정 연금은 보장 된 수익률을 제공합니다. 고정 연금은 경기 침체 기간 동안 마음의 평안을 제공하지만, 경제가 잘 진행되고있을 때, 가변 거래에 비해 실적이 낮은 경향이 있습니다. 좋은시기에 변동 연금은 평균적으로보다 적극적인 수익을 제공함으로써 더 높은 위험을 감수하려는 투자자에게 보상합니다.
주요 테이크 아웃
- SEC에 의해 규제되는 가변 연금은 자금이 시장에 직접 연결되는 퇴직 제품이며 고정 연금은 고정 이율을 얻는 퇴직 제품입니다 가변 연금의 가치는 변동하고 가장 큰 위험에 노출됩니다 경기 침체기의 투자자.
연금의 작동 방식
연금은 은퇴 계획에 자주 사용되는 틈새 투자 상품입니다. 대부분의 투자 수단과 달리 연금은 전통적인 와이어 하우스 또는 중개 업체에서 제공되지 않습니다. 이들은 생명 보험 회사에서 고유하게 관리하며 연금을 판매 할 가능성이 가장 높은 사람은 주식 중개인이 아니라 보험 에이전트입니다.
연금이 59 1/2 세가되면 일부 연금은 일련의 고정 지불을 통해 현금 가치를 지불하기 시작합니다. 연금의 설정 방법에 따라 5 년, 10 년 또는 매월 남은 배우자의 남은 생애 동안 매월 지급 될 수 있습니다.
연금은 퇴직 기간 동안 일종의 급여를 제공하기 때문에 인기가 있습니다. 배포를 시작하면 항상 같은 금액에 대한 정기 점검을받습니다.
고정 연금 대 변동 연금
고정 연금의 결정적인 특징은이자 누적 단계에서 귀하가 얻는 이자율이 보장된다는 것입니다. 이와 관련하여 고정 연금은 주식 또는 뮤추얼 펀드보다 예금 증명서 (CD)와 더 유사합니다.
또한이 기능으로 인해 고정 연금은 유가 증권으로 분류되지 않습니다. 따라서 증권 거래위원회 (SEC)는이를 규제하지 않으며, 이를 판매하는 사람은 Series 7 또는 Series 63 라이센스를 유지할 필요가 없습니다. 대부분 유가 증권 판매 허가를받지 않은 생명 보험 에이전트는 수수료가 엄청 나기 때문에 고정 연금을 판매하는 것을 좋아합니다.
변동 연금은 이자율이 연결되는 투자 도구에 따라 달라지기 때문에 그렇게 명명됩니다. 대부분의 가변 연금은 주식, 채권 및 화폐 시장 상품 묶음 인 뮤추얼 펀드에 투자됩니다. 이러한 투자 수단, 특히 주식은 경제 상황에 따라 변동하기 때문에 다양한 연금으로 인해 경기 침체 기간 동안 위험에 노출 될 수 있습니다.
가변 연금의 누적 단계 동안, 귀하의 잔고는 관심으로 인해 증가 할 것입니다. 그러나 경기 침체가 닥쳤을 때 파킹 된 투자 수단의 가치가 떨어지면 잔고가 줄어들 수 있습니다. 고정 연금은 이러한 위험을 초래하지는 않지만, 경제 상황이 좋은시기에는 잔고가 많이 증가하지는 않습니다.
Advisor Insight
댄 스튜어트, CFA®
텍사스 댈러스 텍사스 자산 관리
불황에서 연금이 수행되는 방식은 연금의 유형과 투자 전략에 따라 다릅니다. 예를 들어, 주식 인덱스 연금 및 주식 시장 탱크에 투자하면 이익이 거의없는 보장 된 최소이자 만 얻을 수 있습니다.
반면에 수수료와 항복이없는 수수료 만있는 연금이있는 경우, 경기 침체 환경에서 잘 수행되는 투자로 자본을 옮기거나 일부를 사용하는 것과 같은 훨씬 더 많은 옵션이 있습니다. 짧은 판매를위한 돈. 연금을 뒷받침하는 보험에 관해서는 보험 산업이 고도로 규제되고 부채를 충족시키기 위해 일정량의 준비금을 보유해야하기 때문에 시장 배경에 상관없이 일반적으로 안전합니다.
