Alt-A 란 무엇입니까?
Alt-A는 프라임과 서브 프라임 사이에 위험 프로파일이있는 모기지의 분류입니다. 이들은 대출 기관에 의해 맞춤화 된 공급 요소로 인해 높은 위험으로 간주 될 수 있습니다.
금융 위기 이후 Alt-A 대출은 프라임과 서브 프라임 신용 품질 사이에 있으며, 원산지 품질과 수량이 모두 개선되었습니다.
Alt-A 이해
Alt-A 대출은 일반적으로 대출 기관의 리스크 관리 다각화에서 고려됩니다. 역사적으로 이러한 대출은 높은 수준의 채무 불이행으로 알려져 왔으며 광범위한 채무 불이행이 2008 년 금융 위기로 이끈 주요 요인이었습니다.
주요 테이크 아웃
- Alt-A 차입 업체의 위험은 일반적으로 프라임과 서브 프라임 사이에 해당합니다.Alt-A 차용은 금융 위기 동안 인기를 얻었으며 이후 Dodd-Frank 규제와 개선 된 경제 덕분에 개선되었습니다. Alt-A 대출은 일반적으로 주요 대출보다 높은 가치의 대출 가치, 부채 대비 소득 및 낮은 지불금을 가지므로 위험이 높아지고 이자율이 높아집니다.
Alt-A의 장점과 단점
Alt-A 대출은 주택 담보 대출 시장에서 덜 널리 퍼져 있지만 대출 기관은 여전히 위험을 감수 할 의사가 있기 때문에 대출을 선택하는 대출자 클래스입니다. 새로운 규정에서 다루어 진 낮은 문서 표준 외에도이 대출에는 다른 대안적인 특성이있었습니다.
이러한 특성에는 높은 대출 대 가치 비율, 낮은 계약금 및 낮은 허용 부채 대 소득 비율이 포함됩니다. 부채 비율은 보통 표준 36 %보다 높으며 43 %를 초과 할 수도 있습니다.
대체 특성은 신용 점수는 높지만 소득이 적은 일부 차용자는 주택 구입을위한 모기지를 얻는 데 도움이 될 수 있습니다. 이 대출은 또한 더 높은 이자율을 부과하고 수입을 늘리는 데 도움이 될 수 있기 때문에 대출 기관에 혜택을줍니다. 전반적으로 Alt-A 대출은 계속해서 주요 모기지보다 위험이 높으며 경기 침체가 발생하면 채무 불이행에 취약합니다.
Alt-A와 금융 위기
Alt-A 대출과 관련된 높은 위험 중 하나는 대출 서류가 적다는 것입니다. 이러한 유형의 대출은 특히 2008 년 금융 위기로 이어졌습니다. Alt-A 대출 기관은 소득에 대한 중요한 문서 나 차용자의 고용 확인없이 이러한 대출을 발행했습니다. Alt-A 대출은 서브 프라임 위기로 이어지는 실질적인 요인으로 2008 년에 많은 차용인이 모기지 대출을 채무 불이행으로 정점에 도달했습니다. 위기로부터의 낙진에 대한 반응으로 실행 된 Dodd-Frank 규정은 이러한 새로운 규칙 이전에 널리 퍼진 문서 및 검증 취약점을 개선하는 데 도움이되었습니다.
Dodd-Frank 규정은 모든 유형의 대출 (특히 모기지)에 대한 더 큰 문서를 요구합니다. 이 법안은 적격 모기지에 대한 규정을 제정했으며, 이는 특정 표준을 충족하고 따라서 1 차 및 2 차 시장에서 특별한 대우를받을 수있는 고품질 모기지입니다.
