지역 은행 주식은 규모가 큰 은행과 함께 올해까지 S & P 500을 약 2 % 포인트 상회합니다. 미국-중국 무역의 장기화로 인한 금리 하락과 2020 년 경기 침체에 대한 우려는 연방 준비 은행이 계속해서 마진을 압박함에 따라 소규모 은행들에게는 끊임없는 역풍으로 남아 있습니다.
일반적으로 은행은 단기 대출을하고 장기 대출을합니다. 따라서 금년의 일부 섹션과 같이 수익률 곡선이 반전 될 때 순이자 마진이 압축됩니다. 또한, 대형 금융 회사와 달리 지역 은행에는 일반적으로 소득을 다양화할 자본 시장 사업이 없습니다.
키런 호로위츠 (Keith Horowitz) 애널리스트는 바론의 말에 따르면, “저금리로 인한 역풍이 지역 은행들에게는 큰 도전이되고있다.
마진 축소로 인한 어려움에도 불구하고 거래자는 아래에 설명 된 3 가지 지역 은행 외환 거래 자금 (ETF)을 추적해야합니다. 기술적 인 관점에서 볼 때 각 펀드는 명확한 범위 내에서 거래되며 가격이 중요한 지원 수준으로 계속 떨어지면 높은 확률을 제공합니다.
SPDR S & P 지역 은행 ETF (KRE)
SPDR S & P Regional Banking ETF (KRE)는 약 20 억 달러의 순자산과 0.35 %의 관리 수수료를 부과하는 S & P Regional Banks Select Industry Index에 유사한 수익을 제공하는 것을 목표로합니다. 13 살짜리 펀드의 지역 초점은 중소형 이름으로 기울어집니다. ETF의 123 개 보유 지에있는 은행에는 PNC Financial Services Group, Inc. (PNC), First Republic Bank (FRC) 및 Comerica Incorporated (CMA)가 포함됩니다. 평균 일일 페니 스프레드와 결합 된 700 만 주 이상의 충분한 일일 거래량은 일일 거래 및 스윙 거래 전략 모두에 적합합니다. 2019 년 10 월 9 일 현재, KRE는 2.34 %의 배당 수익률을 발표했으며 올해까지 12 % 이상 약간 상승했습니다.
ETF의 주가는 3 월 초부터 잘 정의 된 하강 채널 내에서 변동하여 시장의 어느쪽에서든 높은 확률의 거래 기회를 제공합니다. 가격이 현재 수준에서 계속 하락하면 거래자는 47 달러에서 채널 패턴의 낮은 추세선을 향한 진입 점을 찾고 단기 과매도 상태를 확인하기 위해 30 미만의 상대 강도 지수 (RSI)를 찾아야합니다. 지지선 아래에 $ 47로 스톱 로스 주문을하고 채널 상단 추세선 근처에서 예약 이익을 고려하십시오.
iShares 미국 지역 은행 ETF (IAT)
iShares US Regional Banks ETF (IAT)는 Dow Jones US Select Regional Banks Index의 성과를 추적하기위한 목표를 가지고 있습니다. 투자 권한을 달성하기 위해 3 억 9, 100 만 달러의 펀드는 자산의 90 % 이상을 기본 지수를 구성하는 주식에 투자합니다. 미국 Bancorp (USB), PNC Financial 및 BB & T Corporation (BBT) 등 ETF의 상위 3 개 주식 할당량은 누적 무게가 거의 35 %에 이르므로 펀드는 다소 무겁습니다. 평균 0.04 %의 스프레드와 약 7 백만 달러의 달러 거래량 유동성이 거래 비용을 유지하는 반면, 0.42 %의 관리 수수료는 더 오랜 기간 동안 유지가 가능합니다. 2019 년 10 월 9 일 현재, IAT는 2.63 %의 수익을 올렸으며 현재까지 16.40 % 증가했습니다 (YTD). 지난 한 달 동안 ETF는 거의 6 %를 반환했습니다.
IAT 주가는 1 월과 2 월에 급격히 상승했지만 그 이후로 하락했습니다. 4 월부터 펀드의 양은 꾸준히 감소했으며, 가격 행동을 통제하기 위해 황소 나 곰이 물러서지 않습니다. ETF는 지난달 고점 대비 거의 7 % 하락하여 41.60 달러의 낮은 추세선에서 지원을 테스트 할 것으로 보입니다. 그 수준에서 긴 포지션을 취하는 사람들은 거래 범위의 상위 저항 근처에서 47.50 달러에 테이크 이익 주문을 설정하는 것에 대해 생각해야합니다. $ 41.60에 8 월 그네 최저점 바로 아래에있는 스톱 오더로 자본을 보호하십시오.
Direxion Daily Regional Banks Bull 3X 주식 ETF (DPST)
2015 년에 시작된 Direxion Daily Regional Banks Bull 3X 주식 (DPST) ETF는 S & P Regional Banks Select Industry Index의 일일 수익률을 3 배 제공하여 효과적으로 KRE의 기어 버전으로 만듭니다. 거래자들은 ETF의 장기 수익이 일일 재조정으로 인한 복리 효과로 인해 광고 된 레버리지에서 벗어날 수 있음을 알고 있어야합니다. 그럼에도 불구하고, 이 펀드는 미국의 주요 지역 은행 주식에 대한 공격적인 낙관적 인 베팅을 원하는 사람들을 위해 견고한 단기 전술 제품을 제공합니다. 평균 0.28 %의 스프레드는 이익이 약간 더 높은 비용을 충당 할 수 있도록하는 전략에 적합합니다. ETF의 비용 비율이 1 %로 보일 수도 있지만, 레버리지 노출을 제공하는 다른 펀드와 일치합니다. DPST는 관리 대상 자산 (AUM)을 2 천만 달러로 관리하고, 1.77 %의 배당 수익률을 제공하며, 2019 년 10 월 9 일 현재 YTD의 20 %를 약간 상회합니다.
DPST는 KRE와 동일한 인덱스를 추적하기 때문에 두 차트가 서로 거의 일치한다는 것은 놀라운 일이 아닙니다. 지난 7 개월 동안 형성된 15 포인트 내림차순 채널은 패턴의지지 추세선 (28 달러) 근처에서 구매하고 채널의 저항 추세선 (43 달러)에 가까운 출구 범위의 상인에게 높은 보상 기회를 제공합니다. 그러나 자본을 투입하기 전에 해머 캔들 스틱 또는 강세 눌림 패턴과 같은 지원에서 가격 반전 징후가 나타날 때까지 기다렸다가 현재 매각이 끝났음을 확인하십시오.
StockCharts.com
