S & P 500 대 Russell 1000: 개요
Standard & Poor의 500 지수 (S & P 500)와 Russell 1000 지수는 모두 대형주 지수로 간주되지만 100 억 달러가 넘는 회사의 주식은 100 억 달러 이상의 가치를 지니고 있습니다. 현재 시장, 구성, 각 지수의 주식 포함 자격 및 모든 요인과 관련된 위험.
주요 테이크 아웃
- S & P 500과 Russell 1000은 모두 대형 주식 지수이며, S & P 500은 약간 큰 차이를 보이는 반면 Russell 1000은 일부 중간 규모의 회사를 포함하고 있으며 Russell 1000은 더 높은 리스크 / 보상으로 간주됩니다.
S & P 500
DJIA (Dow Jones Industrial Average) 이외의 S & P 500은 미국의 대형주에 가장 잘 알려진 기압계입니다. 이 지수는 1923 년 이래 존재했지만 1957 년에 현재 형식을 가정했습니다. 이름에서 알 수 있듯이이 지수는 미국에서 가장 큰 공개 거래 회사 500 곳으로 구성되어 있습니다. 이 지수는 수십 개의 뮤추얼 펀드 및 ETF (exchange-traded fund)의 벤치 마크로 사용됩니다.
하나의 지수는 500 종목을 보유하고 다른 하나는 1, 000 종목을 보유하고 있으므로 두 지수의 구성은 분명히 다릅니다. S & P 500은 주로 시가 총액이 40 억 달러 이상인 대형 주식으로 구성되어 있지만 Russell 1000은 포트폴리오 구성을 채우기 위해 더 많은 중간 주식을 수집합니다.
S & P 500과 Russell 1000은 비교적 유사한 방법론을 사용하여 포함을 결정합니다. 포함하려면 두 지수 모두 구성 요소를 "미국 회사"로 정의해야합니다. 그들은 회사의 본사 위치, 수익을 창출하는 위치 및 대부분의 자산이 위치한 위치와 같은 요소를 모두 검토합니다. 주식은 또한 뉴욕 증권 거래소 (NYSE) 또는 나스닥에서 거래해야합니다.
러셀 1000
Russell 1000은 1984 년에 시작된 비교적 새로운 지수입니다. 또한 S & P 500보다 잘 알려지지 않았지만 비슷하게 광범위한 주식 시장 성과를 나타냅니다. FTSE Russell이 관리하는이 회사는 더 광범위한 Russell 3000 Index의 하위 집합으로, 전체 주식 시가 총액의 98 % 이상을 차지하는 3, 000 개의 주식을 포함합니다. 최대 1, 000 종목은 Russell 1000 지수에, 2, 000 종 중 소액은 잘 알려진 Russell 2000 스몰 캡 지수에 들어갑니다.
주가는 영업일마다 1 분마다 변경됩니다. 따라서 공개적으로 거래되는 회사 가치는 지속적으로 변하고 있으며, 현재 시간을 반영하기 위해 이러한 변경 사항을 따르는 것은 인덱스 관리자의 책임입니다. 포트폴리오에서 자산 가중치를 변경하는 과정을 재조정이라고합니다. 그러나 S & P 500과 Russell 1000은 다른 스케줄에 따라 변경됩니다.
S & P 500은 분기별로 포트폴리오의 균형을 재조정하며 Russell 1000은 2 분기 말에 1 년에 한 번만 재조정합니다. 큰 문제는 아니지만 업데이트 빈도는 시장에 비해 지수에 벤치마킹 된 뮤추얼 펀드와 ETF의 성능에 영향을 줄 수 있습니다. 지수 재조정이 느릴수록 현재 시장을 대표하는 데 더 오래 걸립니다.
Russell 1000의 미드 캡 구성은 주식의 중간 시가 총액으로 표시됩니다. S & P 500은 2019 년 4 월 30 일 기준으로 Russell 1000의 1, 097 억 달러 중간 시가 총액과 비교하여 $ 22.28 십억 달러의 중간 시가 총액을 가졌습니다. 중간 자본은 일반적으로 위험이 높고 수익률이 높은 잠재적 인 프로필을 유지하기 때문에 중요합니다. 따라서 Russell 1000 지수는 S & P 500보다 약간 더 위험한 것으로 간주해야합니다.
폐쇄 형 펀드, 뮤추얼 펀드, ETF 및 소액 거래 주식은 어느 지수에도 포함 할 수 없습니다. 이 지수의 유일한 차이는 BDC (Business Development Corporation)가 S & P 500에 적합하지만 Russell 1000에는 적합하지 않다는 것입니다.
