꼬기 검토

Twine은 2014 년 금융 회사 John Hancock이 설립 한 샌프란시스코와 보스턴 지사를 통해 저축 계획과 알고리즘 투자 서비스를 제공합니다. 신규 고객은 저축에 최소 5 달러, 자동 투자에 최소 100 달러를 요구하여 개별 과세 계정에 자금을 입금합니다. Twine의 가장 큰 장점은 사용자 경험의 단순성입니다. Twine은 명시된 목표를 달성하는 데 집중하고 robo-advisor가 실제로 귀하를 지원하기 위해 어떻게 노력하고 있는지에 대한 세부 사항으로 인해주의를 산만하게하지 않습니다.

찬성

손쉬운 설정
현금이자
존 핸콕의 후원

단점

약한 문서
ETF 또는 뮤추얼 펀드 상장 없음
안드로이드 앱이 없습니다
세금 감면 금지

계정 설정

0.9

Twine 계정을 빠르고 쉽게 시작할 수 있습니다. 전자 메일 주소와 비밀번호 만 입력하면 계정 페이지에 액세스 할 수 있으며 현금 저축 또는 투자 계정에 대한 정기 예금을 설정할 수 있습니다. 세탁 목록에서 투자 목표를 선택하거나 맞춤 목표를 선택하십시오. 각 목표는 자산 수준, 위험 허용, 보유 기간 및 기타 개인 데이터에 대한 질문에 답변 한 후 보수적, 중간 적 또는 공격적인 포트폴리오를 생성합니다.

공유 목표에 대한 파트너를 선택하여 파트너 자금을 단일 계정으로 가상 결합하는 통합 계정 인터페이스를 생성 할 수도 있습니다. 그러나 이는 각 파트너가 실제로 개별 중개 계정을 유지하기 때문에 이것은 단지 프론트 엔드 프로세스입니다. 이는 각 개인이 자신이 입금 한 자금과 해당 자본에 대한 비례 수익에 계속 액세스 할 수 있음을 의미합니다.

설정 프로세스는 간단하지만 실제로 계정에 자금을 조달 할 때까지 포트폴리오 내에 어떤 유형의 자산이 있는지 볼 수 없습니다. 이로 인해 Twine의 계정 설정 등급은 투명성이 부족하다고 판단되어 크게 떨어졌습니다.

목표 설정

2.4

Twine은 플랫폼에 대한 목표 별 접근 방식을 취하지 만 지침, 계산기 또는 도구를 많이 제공하지는 않습니다. 계정 관리 페이지에서 거래 및 상대 실적 통계를 검토 할 수 있습니다. Twine은 시간 목표를 향한 진행 상황에 따라 자금 조달 수준에 대한 권장 사항을 제공하지만 설정시 일반적인 질문 이외의 목표 설정 도구는 거의 없습니다. 목표 진행률을 측정하는 사전 테스트 방법은 0.7 %에서 6.0 % 사이의 과거 수익률을 활용합니다. 목표 설정 지원이 상대적으로 부족하다는 것은 인간 조언자와 직접 대화 할 수 없다는 사실로 인해 더욱 복잡해집니다.

계정 서비스

3.3

계정에 자금을 지원하려면 계정 관리 인터페이스에 로그인하고 연결된 은행 계좌에서 필수 반복 입금을 설정해야합니다. 계정 인터페이스에서 몇 번의 클릭만으로 인출을 요청할 수 있지만 자금 수령에는 영업일 기준 7-10 일이 소요되며 이는 업계 평균보다 느립니다. 개인 계좌 소유자는 이윤을 사용하거나 계좌에서 빌릴 수 없으며 플랫폼은 은행 서비스를 제공하지 않습니다.

Twine은 현재 FDIC 승인 장비에 휩쓸린 하룻밤 현금으로 1.05 %를 지불합니다. 이 플랫폼은 포괄적 인 재무 계획을 세우는 데 도움이되지 않고 특정 재무 목표를 달성하기위한 것이므로 서비스 오퍼링이이를 반영합니다. 언뜻보기에 은퇴, 대학 저축 또는 기타 세금 우대 계정을 열 수없는 것처럼 보이지만 ADV 브로셔에는 은퇴를 목표로 선택하면 계정이 IRA로 등록됩니다. 그러나 기존 계정을 Twine로 이전 할 수있는 기능은 없습니다.

포트폴리오 내용

2.4

대부분의 로보 어드바이저와 같은 Twine의 알고리즘은 포트폴리오를 생성하고 채우기 위해 MPT (Modern Portfolio Theory) 규칙을 따릅니다. 시스템은 프로필 데이터에 따라 보수적, 중간 적 또는 적극적인 포트폴리오를 생성합니다. 개인 주식, 직접 고정 수입 제품 또는 사회적 의식이없는 회사가없는 ETF 및 뮤추얼 펀드를 통해서만 노출됩니다. 목표를 향한 진전은 개인 또는 파트너 관계에 관계없이 자금 수준에 대한 시스템 권장 사항을 생성하며 프로필 조정으로 인해 포트폴리오의 분류가 변경 될 수도 있습니다.

포트폴리오는 "정상적으로 좋지 않음", "가장 가능성이 높음"및 "정상적으로 나쁘다"성능을 기반으로 계층 형 수익 예측을 제공합니다. 고객이 투자하고자하는 금액; 그리고 그들이 매달 기여할 금액입니다. 각 포트폴리오는 명시된 목표를 달성하기 위해 선택된 보유 기간과 남은 시간에 따라 할당량을 이동시킵니다.

예를 들어, 최대 5 년의 시간 범위를 가진 공격적인 포트폴리오는 머니 마켓 및 채권 ETF에 70 % 이상을 할당하고 주식 ETF는 다른 30 %를 구성합니다. 5 년 이상의 기간은 주식 시장 할당량을 80 %로 높이고 나머지는 머니 마켓 및 채권 펀드에서 증가합니다. 포트폴리오의 재조정은 해당 기간 동안 포트폴리오에 대한 목표 할당을 유지하는 데 사용되는 예금, 인출 또는 수익에 의해 시작됩니다.

불행히도, 우리는 포트폴리오 구축에 사용 된 ETF 또는 뮤추얼 펀드 풀에 대한 문서를 찾을 수 없었습니다. ETF 관련 비용은 프로그램 비용에 포함되어 있지 않으므로 숨겨진 비용이 발생하기 때문에 이는 중요한 생략입니다. John Hancock과 Twine이 공개되지 않은 투자 풀로부터 재정적으로 이익을 얻었는지 이해하기 어려워 잠재적 인 이해 충돌이 발생합니다.

포트폴리오 관리

3.2

Twine은 관리 계정의 비하인드 스토리에 대한 많은 정보 나 세부 정보를 제공하지 않습니다. 계정 관리 인터페이스는 최신 포트폴리오 성능을 목표별로 세분화 한 표준 성능 지표를 보여줍니다. 다양한 계정보기에는 현재 시장 가치, 수입, 잠재적 미래 수익을 강조 표시 한 그래프 및 예금 자금 수준이 표시됩니다.

Twine은 정기적으로 예약 된 재조정을 수행하지 않습니다. 대신, 재조정은 인출 또는 예금, 자산 레벨 변경 및 목표 실현에 남은 시간에 대한 반응으로 발생합니다. 균형 재조정은 과도하게 할당 된 자산 군에 대한 투자를 줄이면서 과도하게 할당 된 자산 군에 대한 투자를 늘리려 고합니다. 재조정을 요청하거나 포트폴리오에 대해 선택된 ETF 또는 뮤추얼 펀드를 변경할 수 없습니다. Twine은 또한 많은 경쟁 업체가 제공하는 세금 감면이 없습니다.

사용자 경험

2.8

모바일 경험

Twine은 읽기 쉬운 모바일 지원 웹 사이트 및 향상된 계정 관리 기능을 갖춘 iOS 모바일 앱을 제공합니다. Android 모바일 앱이 없으므로 Android의 전세계 시장 점유율을 고려한 많은 사용자에게 문제가 될 수 있습니다. iOS 앱은 생체 인증 및 2 단계 인증을 제공합니다.

데스크탑 경험

이 웹 사이트에는 주요 계정 기능을 강조하고 서비스를 설명하며 법적 요구 사항을 공개하는 소수의 링크가 있습니다. 계정 설정 프로세스를 시작할 때 페이 월 / 펀딩 장벽에 빠르게 도달하여 설문지의 품질과 시스템 생성 포트폴리오 할당에 대한 필요성을 부인합니다. 계획 도구 나 계산기가 없으며 대부분의 중요한 정보는 FAQ 페이지에 묻혀 있습니다.

고객 서비스

2.5

많은 중요한 세부 정보와 마찬가지로 연락처 정보는 FAQ에 숨겨져 있습니다. 지원 링크는 간단한 입력 양식을 사용하지만 주소, 전화 번호, 전자 메일 또는 라이브 채팅 링크가없는 Twine 지원 센터 애플릿으로 연결됩니다. 다른 FAQ 페이지에는 전화 번호와 전자 메일 주소가 포함되어 있지만 모든 "문의하기"링크가 양식 입력 페이지로 열립니다. 추가 검토 결과 월요일부터 금요일까지 오전 9 시부 터 오후 5 시까 지 고객 서비스 시간이 확인되었습니다. 수신자 부담 전화 번호로 여러 번 전화를 걸면 고객 서비스 담당자와 즉시 연락 할 수있었습니다. 회사의 주소는 권고문과 다른 곳에서 발견되었습니다.

교육 및 보안

삼

Twine은 재무 생활을 관리하기위한 다양한 플랫폼으로 자체 브랜드화하지 않습니다. 정해진 타임 라인으로 정의 된 목표를 저장하고 투자하기위한 솔루션이 되길 원합니다. 이 좁은 초점은 Twine이 자원에 얼마나 많이 넣는 지 제한합니다. 이 웹 사이트에는 네 개의 제목 아래에 29 개의 기사가있는 일반 블로그가 있지만 내용은 주로 사용자 성공 사례에 중점을두고 있으며 필요한 주제에 대한 빠른 정보를 얻을 수있는 검색 기능이 없습니다. 가장 유용한 자료는 최신 정보 였지만 광범위한 브러시 자습서에는 단기 목표 계획 및 장기 재무 계획을 지원하는 데 필요한 양적 도구가 없었습니다.

Twine은 안전하고 robo-advisory 산업의 모범 사례와 일치합니다. 이 사이트는 256 비트 SSL 암호화를 사용하며 명확하게 명시된 개인 정보 보호 정책을 제공합니다. 계정 관리에 로그인하려면 문자 메시지를 통한 2 단계 인증이 필요합니다. Apex Clearing Corporation은 모든 고객 자금을 보유하여 SIPC (Securities Investor Protection Corporation) 보험 및 초과 보험에 대한 액세스를 제공합니다. FDIC는 현금 계정이 계정 당 최대 $ 250, 000까지 보장되는 반면 투자 계좌는 중개 실패 (시장 이동으로 인한 손실이 아님)로 인한 손실에 대해 최대 50 만 달러까지 SPIC에 의해 보장됩니다.

커미션 및 수수료

2.5

Twine의 가격은 다소 기만적 일 수 있습니다.“계좌의 $ 500 당 월 25 센트를 지불”하면 연간 0.60 %가 상대적으로 높아집니다. 마케팅 자료는“숨겨지지 않은 수수료 없음”을 선포하지만, ETF 수수료와 일부 수수료는 자문 프로그램에 포함되어 있지 않다는 문구가 있습니다. 또한, Apex는 전신 송금 및 계정을 다른 중개인에게 양도하는 데 비용을 청구합니다. 비즈니스 모델에 따르면 Twine 거래를 처리 할 때 Apex가 주문 흐름에 대한 대금을 지급 받지만 해당 자본을 누가 보유하고 있는지는 공개되지 않습니다.

Twine은 당신에게 적합합니까?

Twine은 특정 목표를 위해 돈을 저축하고자하는 젊은 투자자들에게 적합 할 수 있습니다. 대상 날짜가 다가 오면서 재조정 및 자산 할당 이동으로 알고리즘을 신뢰하면서 계정을 쉽게 개설하고 정기적으로 자금을 조달 할 수 있습니다. 물론, 이 단순성은 젊은 투자자들보다 더 매력적일 것입니다. 매우 경쟁이 치열한 경쟁 공간에서 상대적으로 높은 수수료에도 불구하고 Twine은 자산 관리 제공 업체보다 은행 저축 계좌와 더 많은 경쟁을하는 틈새 시장을 만들고있을 수 있습니다. 더욱이 Twine과 John Hancock과의 관계는 의심 할 여지없이 로보 어드바이저가 돈을 관리하는 것을 고려하지 않는 많은 보수 투자가들을 위로 할 것입니다.

더 자세한 정보가 없으면 더 경험이 많고 호기심 많은 투자자들은 꺼질 것입니다. 계정 관리에 대한 더 나은 공개는 이러한 좌절을 줄이는 데 도움이 될 수 있으며 시간이 걸릴 수 있습니다. 그러나보다 강력한 정보와 리소스를 사용하더라도 Twine은 여전히 클라이언트로드 블록을 제거하는 데 훨씬 더 나은 작업을 수행해야합니다. 장기적인 저축에 대해 이야기하고 과세 대상 계정에 투자 할 때 세금 감면이 이루어지지 않기 때문에 Android 앱이 없다는 것은 심각한 감독입니다. 이러한 문제가 해결 될 때까지 Twine의 경쟁 업체간에 더 나은 저축 및 자동 투자 옵션을 찾을 수 있습니다.

방법론

Investopedia는 투자자에게 편견없는 포괄적 인 리뷰와 robo-advisors의 평가를 제공하기 위해 최선을 다하고 있습니다. 2019 년 리뷰는 사용자 경험, 목표 설정 기능, 포트폴리오 내용, 비용 및 수수료, 보안, 모바일 경험 및 고객 서비스를 포함하여 32 개의 로보 어드바이저 플랫폼의 모든 측면을 평가 한 6 개월의 결과입니다. 우리는 우리의 스코어링 시스템에 계량 된 300 개 이상의 데이터 포인트를 수집했습니다.

우리가 검토 한 모든 로보 어드바이저는 평가에 사용한 플랫폼에 대한 50 점 설문 조사를 작성하라는 요청을 받았습니다. 많은 로보 어드바이저들도 우리에게 그들의 플랫폼을 직접 시연했습니다.

Theresa W. Carey가 이끄는 업계 전문가 팀은 검토를 수행하고 모든 수준의 투자자를위한 로보 어드바이저 플랫폼의 순위를 매기는 업계 최고의 방법론을 개발했습니다. 전체 방법론을 읽으려면 여기를 클릭하십시오.

차례:

찬성

단점