포트폴리오 란?
포트폴리오는 주식, 채권, 상품, 통화 및 현금 등가물과 같은 금융 자산과 상호, 교환 거래 및 폐쇄 자금을 포함한 펀드 자산의 그룹입니다. 포트폴리오는 부동산, 예술 및 개인 투자와 같은 비공개 거래로 구성 될 수도 있습니다. 머니 마켓 계좌는이 개념을 최대한 활용하여 제대로 작동합니다.
포트폴리오는 투자자가 직접 보유하고 /하거나 재무 전문가 및 자금 관리자가 관리합니다. 투자자는 위험 허용 범위와 투자 목표에 따라 투자 포트폴리오를 구성해야합니다. 투자자는 다양한 목적으로 여러 포트폴리오를 보유 할 수도 있습니다. 그것은 모두 투자자로서의 목표에 달려 있습니다.
포트폴리오를 채우기 위해 투자를 선택할 때는 위험 허용과 시간 범위를 모두 고려해야합니다.
포트폴리오 이해
투자 포트폴리오는 다양한 위험 등급 포트폴리오 할당을 달성하기 위해 다양한 자산 클래스 및 / 또는 투자 유형을 나타내는 다양한 크기의 조각으로 나뉘어 진 파이처럼 생각할 수 있습니다. 다양한 유형의 유가 증권을 사용하여 다양한 포트폴리오를 구축 할 수 있지만 주식, 채권 및 현금은 일반적으로 포트폴리오의 핵심 구성 요소로 간주됩니다. 기타 잠재적 자산 군에는 부동산, 금 및 통화가 포함 되나 이에 국한되지는 않습니다.
포트폴리오 할당에 대한 위험 허용의 영향
재무 고문은 개인을위한 일반적인 포트폴리오 모델을 개발할 수 있지만 투자자의 리스크 허용 범위는 포트폴리오의 모양에 큰 영향을 미칩니다.
예를 들어, 보수 투자자는 대규모 주식, 광범위한 시장 지수 펀드, 투자 등급 채권 및 유동적 인 고급 현금 등가물을 보유한 포트폴리오를 선호 할 수 있습니다. 반면에 위험에 내성있는 투자자는 소액 성장 주식을 공격적이고 대규모 성장 주식 위치에 추가하고 일부 채권 수익률을 가정하며 부동산, 국제 및 대체 투자 기회를 고려할 수 있습니다. 포트폴리오. 일반적으로 투자자는 변동성으로 인해 유가 증권 또는 자산 클래스에 대한 노출을 최소화해야합니다.
주요 테이크 아웃
- 포트폴리오는 주식, 채권, 상품, 통화, 현금 등가물 및 펀드 자산을 포함 할 수있는 자산 바구니이며, 부동산, 예술 및 민간 투자와 같은 비공개 거래가 가능한 증권도 포트폴리오에 포함시킬 수 있습니다. 투자 포트폴리오를 조립하고 조정할 때 자산 배분, 위험 허용 및 개인의 시간 범위가 모두 중요한 요소입니다.
포트폴리오 할당에 대한 Time Horizon의 영향
리스크 허용 오차와 마찬가지로 투자자는 포트폴리오를 구축 할 때 얼마나 오래 투자해야하는지 고려해야합니다. 투자자들은 일반적으로 목표 시점이 다가옴에 따라보다 보수적 인 자산 배분으로 이동하여 해당 시점까지 구축 된 포트폴리오의 주요한 원칙을 보호해야합니다.
예를 들어, 은퇴를 위해 저축 한 투자자는 5 년 안에 인력을 떠날 계획 일 수 있습니다. 투자자는 주식 및 기타 위험한 유가 증권에 투자하는 안락한 수준에도 불구하고 이미 저축 된 자산을 보호하기 위해 채권 및 현금과 같은보다 보수적 인 자산에 포트폴리오 잔액의 더 많은 부분을 투자하고자 할 수 있습니다. 반대로, 수십 년에 걸친 투자와 시장의 단기 변동성을 극복 할 수있는 능력을 갖추고 있기 때문에 인력에 막 입국 한 개인은 전체 포트폴리오를 주식에 투자하기를 원할 수 있습니다.
