어느 누구도 John이 "Jack"이라는 John을 비난하여 투자 팁을 제공하는 데 부끄러워하지 않았다고 비난 할 수 없습니다. 그러나 그는 자신의 조언에 충실합니까?
Vanguard의 설립자는 투자의 핵심 원칙을 바탕으로 펀드 제국을 건설했습니다. 그의 책을 읽었거나 그의 인터뷰를 들었다면, 그가 1도 정도의 과정을 밟지 않았다는 것을 알게 될 것입니다. 그것은 그 자체로 Bogle이 돈을 어디에 보관하는지에 대한 꽤 공정한 아이디어를 제공해야합니다.
대중은 Bogle이 투자하는 장소와 방법에 대한 뉘앙스를 모두 알지 못하지만, 자신이 제공하는 조언을 바탕으로 자신의 포트폴리오를 제대로 엿볼 수 있습니다. Bogle은 자신의 돈의 100 %를 Vanguard 펀드에 투자했습니다.
Jack Bogle의 포트폴리오 할당
Bogle은 퇴직 포트폴리오 할당이 50/50 할당으로 더 많이 이동했으며 주식 수 50 %, 채권 50 %가 수년 동안 따라 간 60/40의 표준 할당에서 멀어졌습니다. 보글은 인터뷰 대상자에게“바람에 닻을 내릴 생각이 맘에 든다”고 말했다. 보글은 비 퇴직 포트폴리오에 80 %의 채권과 20 %의 주식이 할당되어 있다고 지적했다.
그 외에도 Bogle은 적절한 다각화를 달성하기 위해 다른 유형의 투자 또는 자산 클래스가 필요하다고 생각하지 않습니다. 개인 및 퇴직 포트폴리오 외에 Bogle은 손자를 위해 Vanguard Balanced Index에 투자합니다.
세계 최초의 인덱스 펀드 시작에 관한 John Bogle
그의 주식 할당은 어떻게 보일까
Bogle은 인덱스 펀드에 투자하는 한 자신의 조언을 따르는 것 같습니다. 한 번 Business Week 에 색인 작성자라고 말했습니다. "시장을 소유하고 있습니다. 행복합니다."
물론, 이것은 시장을 이길려고하는 사람들이 적어도이기는 쪽만큼지는 쪽에서 자신을 발견하지만 더 높은 가격을 지불한다는 그의 핵심 원칙에 근거합니다. Bogle은 또한 S & P 500보다는 전체 주식 시장을 색인하는 것을 선호한다고 말했다. 당시 그는 Vanguard 500 지수의 조합과 함께 포트폴리오의 주식 부분의 60 %를 Vanguard Total Stock Market Index에 할당했습니다. Vanguard Extended Market Index는 추가 중소형 노출을 제공합니다.
Bogle은 여러 차례 해외 자금에 투자 한 적이 없다고 말했습니다. 그는 활동적인 자금이되는 소수의 감정적 지주에 그의 지분 자산의 아주 작은 부분을 가지고 있습니다. 여기에는 Vanguard Wellington 및 Vanguard Wellesley Income Funds가 포함됩니다.
그의 채권 할당은 어떻게 생겼을까
포트폴리오의 채권 부분에 대해 Bogle은 시간이 지남에 따라 전술 조정을 수행하여 채권 할당을 평균 만기가 짧은 펀드로 옮겼습니다. 그의 배당금은 중기 채권의 약 절반, 단기 채권의 절반입니다. 2006 년 Bogle은 Vanguard 중기 채권 지수와 Vanguard 인플레이션 보호 증권을 할당했습니다. 그의 가장 큰 투자는 Vanguard Limited Term Tax Exempt Fund에 있으며 아마도 그의 자격이없는 포트폴리오에 있습니다.
10 년 동안 그의 포트폴리오가 변경되지 않은 이유
보글은 자신의 전략에 재조정이나 전술적 자산 할당 변경을 필요로하지 않는다고 말했다. 투자자가 포트폴리오의 균형을 다시 잡을 필요가 있다고 생각하면 Bogle은 1 년에 한 번만 포트폴리오를 제안합니다. 그는 장기 전략을 고수하고 포트폴리오 선택을 가능한 한 단순하게 유지함으로써 사람들이 걱정할 필요가 없다고 항상 믿었습니다. 그것이 사실이라면, 그의 현재 주식 펀드 배분이 10 년 전에했던 방식과 상당히 유사하다고 가정하는 것이 안전합니다.
