은행 고객은 FDIC (Federal Deposit Insurance Corporation)에서 제공하는 보안 및 보호 기능을 이용하여 저축 예금이 계정 당 최대 $ 250, 000의 미국 정부의 신용과 신용으로 뒷받침된다는 것을 알고 있습니다. 그러나 월가의 역사 대부분을 위해 유가 증권 시장에서 돈을 위험에 빠뜨릴 의향이있는 고수익을 추구하는 사람들은 중개인 / 딜러 파산으로 인한 손실로부터도 거의 모든 종류의 보호를받지 못했습니다.
투자 손실이 보장됩니까?
주식, 채권 또는 뮤추얼 펀드에 투자 할 때마다 초기 투자 손실 가능성에 대한 보험은 없습니다. 수집품에 투자하더라도 구매할 수있는 보험은 가치의 감가 상각이 아닌 화재 나 도난과 같은 예기치 않은 상황에 대해서만 보호합니다.
위험 요소는 투자에 내재되어 있으므로 투자에 대한 보험이 보장되지 않습니다. 모든 유형의 투자에서 이익, 배당금 또는 자본 이익의 형태에 관계없이 수익은 귀하가 겪고있는 위험 유형을 반영합니다. 위험이 높을수록 잠재적 수익이 높아집니다. 반대로, 위험 감소는 잠재적 수익 감소를 의미합니다.
예를 들어, 교장을 보장하는 투자 상품을 고려하십시오. 상대적으로 낮은 수익률을 받기 때문에 돈이 보장됩니다. 무료 점심 식사는 없습니다.
중개인 / 대리인 파산에 대한 보험
1970 년 의회는 SIPC (Securities Investor Protection Corporation)라는 새로운 대행사를 설립했습니다. 이 기관의 유일한 기능은 브로커 / 딜러 파산으로 인해 발생한 투자자 계정의 손실을 처리하는 것입니다.
SIPC는 시장 활동, 사기 또는 브로커 / 딜러 파산 이외의 다른 손실 원인으로 인해 발생하는 어떠한 종류의 손실도 다루지 않습니다. SEC (Securities And Exchange Commission) 및 FINRA (Financial Industry Regulatory Authority)와 같은 규제 기관은 사기 및 기타 손실과 관련된 문제를 처리합니다.
SIPC는 중개자 / 딜러가 부실한 경우 자산을 복구하기 위해 수탁자 역할을하거나 고객과 협력합니다. SIPC는 또한 복구 프로세스를 감독하고 모든 고객 클레임이시기 적절하고 질서있는 방식으로 지불되고 모든 복구 된 유가 증권이 공평한 비례 적으로 분배되도록합니다.
SIPC는 최대 $ 500, 000의 투자자에게 상환 할 것이며, 이 중 최대 $ 250, 000는 현금이 될 수 있습니다. 투자자의 이름으로 인증서 양식에 이미 등록 된 유가 증권도 반환됩니다.
예
투자자는 현금으로 30 만 달러, 거리 이름으로 보유한 유가 증권으로 15 만 달러를 가지고 브로커 / 딜러가 파산하게됩니다. 또한 파산을 선언하기 직전에 브로커 / 딜러에게 자신의 이름으로 등록 된 45 만 달러 상당의 유가 증권을 예치합니다.
SIPC 지침에 따르면 투자자는 $ 250, 000의 현금과 거리 이름으로 보유한 모든 유가 증권을 총 $ 400, 000에 수령해야합니다. SIPC는 최대 $ 500, 000를 상환하지만 나머지 $ 50, 000의 현금은 현금의 $ 250, 000 한도를 초과하므로 보장되지 않습니다. 또한 자신의 이름으로 등록되어 있으면 모든 주식 인증서를 다시받을 수 있습니다.
SIPC 보호가 적용되지 않는 경우
모든 유형의 유가 증권이 SIPC 상환 대상이되는 것은 아닙니다. SIPC가 상환하지 않는 유가 증권에는 상품, 선물, 통화, 고정 및 인덱스 연금 계약 및 유한 파트너십 (LP)이 포함됩니다. 또한 SEC에 등록되지 않은 보안은 상환받을 수 없습니다.
FDIC과 마찬가지로 SIPC는 회원사 만 대상으로합니다. 즉, 중개 회사가 회원 회사인지 확인해야합니다. 대형 중개업소의 고객이라면 아마 괜찮을지 모르지만 항상 확인하는 것이 좋습니다. 귀하의 계정이 소규모 회사 인 경우이 회사가 회원인지 확인해야 할뿐만 아니라 다른 회사가 중개 업체를 대신하여 거래를 처리하는지 여부를 확인해야합니다.이 경우 다른 회사도 SIPC의 회원. 다른 회사의 회원 자격은 귀하의 계정을 보장하기 위해 필요합니다.
SEC는 SIPC에 대한 빈번한 문제는 정상적인 시장 위험으로 인해 개인의 계정 중 얼마나 많은 손실이 발생했는지, 그리고 중개 파산의 빈번한 원인 인 무단 거래로 인해 손실되는 정도를 결정하고 있다고 지적했습니다. 승인되지 않은 거래로 인한 손실을 주장해야하는 경우 SIPC에 승인되지 않은 거래가 계정에서 발생했음을 증명해야합니다. 따라서 귀하의 계정에서 승인되지 않은 거래가 발생한 것으로 의심되는 경우, 문서화 목적으로 회사에 편지를 보내십시오. 이렇게하면 회사가 파산하게되면 기록이 SIPC가 귀하의 계정 중 어느 부분을 다루고 있는지 아닌지를 결정하는 데 도움이됩니다.
실제로 SIPC가 관여했을 때 전국의 모든 투자자 중 1 % 미만이 파산으로 인해 실제 자산을 잃어버린 적이 있습니다. 프로 라타 회복 분배, 등록 된 모든 유가 증권 증명서의 반환 및 보험 적용 한도 사이에서 투자자가 중개인 / 딜러 파산으로 인해 순 손실을 입을 가능성은 거의 없습니다.
SIPC의 보호 외에도 많은 중개인 / 대리점은 고객에게 개인 통신사를 통해 추가 적용 범위를 제공합니다. 이러한 유형의 보장은 "과잉 SIPC"보험으로 알려져 있으며, 이러한 보호에 대한 적용 범위는 종종 계정 당 1 억 달러와 같이 높습니다. SIPC와 마찬가지로이 보상 범위는 브로커 / 딜러 파산으로 인한 손실에 대해서만 투자자에게 상환합니다. 이 유형의 보험에 대한 적용 범위는 회사마다 다릅니다.
