최근 몇 주 동안 금융 주가 반등에도 불구하고, 많은 지역 은행들이 대출 손실에 대한 준비금 감소로 인해 급격한 매도 위험에 직면 해 있습니다. 최근 CFG (Citizens Financial Group Inc.), FITB (Fifth Third Bancorp), ZION (Zions Bancorp) 및 RF (Regions Financial Corp.)의 대출 손실 준비금 수치가 공개되어 대출에 대한 총 수당이 상당히 감소한 것으로 나타났습니다. Barron 's에 따르면 대출 장부의 신용 품질이 저하되는 경우 취약한 수준에 도달하게됩니다.
지역 은행: 손실에 대한 쿠션 감소
년 | 대출 총액 * |
2018 년 | 1.11 % |
2009 년 | 3.00 % |
대규모 지역 은행들 사이의 대출 및리스 비율에 따른 대출에 대한 총 수당은 지난해 1.18 %에서 0.07 % 감소했으며 현재 미국 금융 시스템이 막 시작한 후 거의 10 년 전보다 낮아졌습니다. 거의 붕괴. Citizens Financial Group의 총 수당은 1 년 전에 1.11 %에서 1.08 %로, 5 번째는 1.31 %에서 1.17 %로, 시온은 1.23 %에서 1.05 %로, 지역 재무는 1.31 %에서 1.03 %로 감소했습니다.
의미하는 것
매 분기마다 은행은 대출 손실에 대한 조항을 따로 마련했습니다. 대차 대조표에 총 대출 손실 준비금을 추가하는 동안. 이러한 조항들은 손익 계산서를 통과하여 직접 수입을 줄여야합니다. 이러한 충당금을 줄임으로써 은행은 수입을 증가시킬 수 있지만 대출이 상환되는 경우 완충액이 적다는 것을 의미합니다.
현재 신용 손실이 너무 낮아서 은행은 특히 금융 위기 후 매우 신중한 입장과 비교할 때 은행이 완화되었습니다. 현재의 경제 강세로 인해 은행은 대출 손실 충당금을 줄일 수 있다는 자신감을 갖게되었으며, 지불 상환에 맞출만큼 충분한 금액을 따로 떼어 놓고 결과적으로 추가 수입을 늘 렸습니다.
"신용 비용은 높아질 때까지는 낮습니다. 선형 방식으로 올라가지 않습니다."— Vining Sparks의 Marty Mosby
그러나 대규모 지역 은행을위한 대출 포트폴리오의 신용 품질은 당장 건강 해 보일 수 있지만 상황은 빠르게 변할 수 있습니다. Vining Sparks의 은행 및 주식 전략 담당 이사 인 Marty Mosby는 현재 신용 환경에 영향을 미칠 임박한 변화를 보지 못하지만, 신용 환경이 언제 유독 해 질지 예측하는 데 본질적으로 어려운 특성에 대해주의를 기울입니다.
무엇 향후 계획
앞으로 투자자들은 은행 대출 장부의 신용 품질과 대출 손실 준비금이 계속 감소하는지 여부를 주시하기를 원할 것입니다. 현재 수준을 고려할 때이 시점에서 추가 하락은 확실한 적기입니다.
물론, 은행이 순이자 마진을 증가시키는 경향이있는 금리 인상 속에서 은행 부문은 강력한 성과를 올릴 수있는 위치에 있다고 확신하는 사람들이 있습니다. 다시 한 번, 미국 연방 준비 제도 이사회의 현재 통화 긴축주기에서 은행의 주식 실적은 상대적으로 부진했습니다.
투자 계정 비교 ×이 표에 표시되는 오퍼는 Investopedia가 보상을받는 파트너 관계에서 얻은 것입니다. 공급자 이름 설명관련 기사
회사 개요
포드의 이익은 무엇입니까? 자동차뿐만 아니라 대부분의 자동차
재무 제표
은행의 재무 제표 분석
투자 필수
'Billions'시청에 관한 Investopedia 가이드
거시 경제학
서브 프라임 붕괴를 이끄는 연료
거시 경제학
10 년 후, 금융 위기로부터 얻은 교훈
자산 관리