검은 백조 란 무엇입니까?
검은 백조는 예측할 수없는 사건으로, 일반적으로 예상되는 상황을 넘어서 잠재적으로 심각한 결과를 초래합니다. 검은 백조 사건은 극도의 희귀 성, 심각한 영향 및 후시에서 단순한 어리 석음으로 예측하지 못하는 광범위한 실패를 설명하는 관행이 특징입니다.
주요 테이크 아웃
- 검은 백조는 심각한 결과를 초래하는 극히 드문 사건입니다. 검은 백조 사건은 경제에 치명적인 피해를 줄 수 있으며 예측할 수 없기 때문에 강력한 시스템을 구축해야만 준비 할 수 있습니다. 위험을 전파하고 허위 보안을 제공함으로써 검은 백조에 대한 취약성을 예측하고 잠재적으로 증가시킬 수 있습니다.
검은 백조 이벤트
검은 백조 이해
이 용어는 재무 교수, 작가 및 전 월가 상인 Nassim Nicholas Taleb에 의해 대중화되었습니다. 탈렙은 2008 년 금융 위기 이전에 2007 년 책에서 검은 백조 사건에 대한 아이디어를 썼습니다. 탈 레브 (Taleb)는 블랙 스완 사건은 극도의 희귀 성으로 인해 예측이 불가능하지만 치명적인 결과를 초래할 수 있기 때문에 사람들은 항상 블랙 스완 사건이 가능성이 무엇이든 가능하다고 가정하고 그에 따라 계획하는 것이 중요하다고 주장했다.
그는 나중에 2008 년 금융 위기와 검은 백조 사건에 대한 아이디어를 사용하여 고장난 시스템이 고장날 경우 미래의 검은 백조 사건의 재앙에 대비해 실제로이를 강화한다고 주장했다. 그는 반대로 위험으로부터 보호되고 격리 된 시스템은 궁극적으로는 예측할 수없는 희귀 한 사건에 직면했을 때 치명적인 손실에 더욱 취약 해 졌다고 주장했다.
탈 레브 (Taleb)는 검은 백조를 1) 정상적인 예상을 넘어서서 일어날 수있는 가능성이 알려지지 않은 경우가 거의 없음, 2) 발생했을 때 치명적인 영향을 미치며 3) 가늠자로 설명합니다. 실제로 예측할 수있었습니다.
매우 희귀 한 사건의 경우 Taleb은 정규 분포와 같은 표준 확률 및 예측 도구는 정의에 의해 희귀 사건에 사용할 수 없었던 대규모 모집단 및 과거 표본 크기에 의존하기 때문에 적용되지 않는다고 주장합니다. 과거 사건의 관찰에 기초한 통계를 사용하여 추정하는 것은 검은 백조를 예측하는 데 도움이되지 않으며 심지어 우리에게 더 취약하게 만들 수 있습니다.
검은 백조를 예측할 수없는 문제도 심각한 결과를 초래할 수 있기 때문에 중요합니다. 아무리 예측할 수없는 결과에 관계없이 중요하지 않은 이벤트는 덜 흥미 롭습니다.
검은 백조의 마지막 주요 측면은 역사적으로 중요한 사건으로 관찰자들은 사실 후에 그것을 설명하고 그것이 어떻게 예측 될 수 있었는지에 대해 추측하고 싶어한다는 것입니다. 그러나 이러한 회고 적 추론은 실제로 검은 백조를 예측하는 데 도움이되지 않습니다.
과거 검은 백조 사건의 예
2008 년 위기 동안 미국 주택 시장의 금융 붕괴는 가장 최근에 잘 알려진 검은 백조 사건 중 하나입니다. 충돌의 결과는 치명적이고 전 세계에 영향을 미쳤으며, 소수의 특이 치 만이 충돌을 예측할 수있었습니다.
또한 2008 년에 짐바브웨는 21 세기에 최악의 인플레이션을 보였으며 최고 인플레이션 율은 796 억 퍼센트를 넘었습니다. 그 금액의 인플레이션 수준은 예측하기가 거의 불가능하며 국가를 재정적으로 쉽게 망칠 수 있습니다.
2001 년 닷컴 거품은 2008 년 금융 위기와 유사한 또 다른 검은 백조 사건입니다. 미국은 경제가 급격히 붕괴되기 전에 빠른 경제 성장과 사적 부의 증가를 즐기고있었습니다. 인터넷은 상업적 사용 측면에서 초기 단계에 있었기 때문에 다양한 투자 자금이 평가가 부풀려지고 시장 견인력이없는 기술 회사에 투자하고있었습니다. 이 회사들이 접 히면 자금이 강타 당했고 하락 위험이 투자자들에게 전가되었습니다. 디지털 프론티어는 새로운 것이었고 붕괴를 예측하는 것은 거의 불가능했습니다.
또 다른 예로, 이전에 성공적인 헤지 펀드 인 LTCM (Long-Term Capital Management)은 1998 년 러시아 정부의 채무 불이행으로 인한 파급 효과의 결과로 회사의 컴퓨터 모델이 예측할 수 없었던 결과로 시작되었습니다..
