이벤트 연구 란 무엇입니까?
사건 연구는 중요한 촉매 발생 또는 우발 사건이 그 담보 가치에 미치는 영향을 조사하는 담보에 대해 수행 한 경험적 분석입니다.
이벤트 연구는 보안이 주어진 이벤트에 어떻게 반응 할 것인지에 대한 중요한 정보를 보여줍니다. 유가 증권의 가치에 영향을 미치는 사건의 예로는 11 장 파산 보호 신청, 합병에 대한 긍정적 발표 또는 채무 채무 불이행 회사 등이 있습니다.
주요 테이크 아웃
- 이벤트 스터디는 이벤트가 회사의 재무 성과 또는 보안에 미치는 영향을 조사합니다. 분석은 동일한 유형의 여러 이벤트를 분석하는 데 사용되며 모델은 주식 가격이 특정 이벤트에 일반적으로 어떻게 반응하는지 예측할 수 있습니다.
이벤트 스터디 작동 방식
이벤트 히스토리 분석이라고도하는 이벤트 연구는 시간을 종속 변수로 사용하고 이벤트 지속 시간 (또는 이벤트가 발생할 때까지의 시간)을 설명하는 변수를 찾는 통계적 방법을 사용합니다. ISA (Interrupted 시계열 분석)와 같은 다른 이벤트 연구에서는 이벤트 전후의 추세를 비교하여 이벤트가 회사 또는 보안을 어떻게, 어떻게 변화 시켰는지 설명합니다.
사건 연구는 시장 정보를 밝힙니다
특정 회사에서 수행 된 이벤트 연구는 주가 변동 및 해당 이벤트와의 관련성을 조사합니다. 이벤트 연구는 이벤트가 산업, 부문 또는 전체 시장에 미치는 영향을 분석하는 거시 경제 도구로도 사용될 수 있습니다. 시장에 대한 연구는 수요와 공급의 변화의 영향을 살펴 봅니다. 미시적 또는 거시적 수준의 이벤트 연구는 특정 이벤트가 비즈니스 또는 경제의 재무 성과에 영향을 미치거나 영향을 미칠지 여부를 결정하려고합니다.
이벤트 연구 방법론
이론적으로 주가는 미래에 대한 모든 정보와 기대치를 고려합니다. 따라서 주식의 가격은 현재 가격에 예상되는 미래 배당금의 합을 더한 것과 같습니다. 이 이론에 따르면 회사 주식에 대한 관련 영향을 조사하여 특정 이벤트가 회사에 미치는 영향을 분석 할 수 있습니다.
시장 모델은 이벤트 연구에 사용되는 가장 일반적인 분석입니다. 이 방법론은 기준선 기준 시장의 실제 수익을보고 기준선과 회사 주식의 상관 관계를 추적합니다. 이 모델은 특정 이벤트 날짜의 비정상적인 수익을 추적합니다. 따라서 해당 날짜의 주식 수익률 차이를 나타내며 일반 수익률 또는 평균 수익률과 비교합니다. 차이점은 회사에 대한 실제 영향입니다. 시간이 지남에 따라 시장 모델을 사용하여 연속 일을 분석하여 이벤트가 시간이 지남에 따라 주식에 미치는 영향을 이해합니다.
이벤트 연구는 더 큰 시장 동향 또는 패턴을 밝힐 수 있습니다. 동일한 유형의 모델을 사용하여 동일한 유형의 여러 이벤트를 분석하는 경우 주식 가격이 특정 이벤트에 일반적으로 어떻게 반응하는지 예측할 수 있습니다.
