외환 시장 (외환) 거래는 주식 시장에서 사용되는 동일한 두 가지 기본 분석 형태, 즉 기본 분석과 기술 분석에 의존합니다. 외환에서의 기술적 분석의 사용은 거의 동일합니다. 가격은 모든 뉴스를 반영하는 것으로 가정되며 차트는 분석의 대상입니다. 그러나 회사와 달리 국가에는 대차 대조표가 없으므로 통화에 대한 기본 분석을 어떻게 수행 할 수 있습니까?
기본 분석은 투자의 내재적 가치에 대한 것이므로 외환에 적용하는 것은 국가 통화의 가치 평가에 영향을 미치는 경제 상황을 조사하는 것을 수반합니다. 여기서 우리는 통화의 움직임에 중요한 역할을하는 몇 가지 주요 요소를 살펴 봅니다.
경제 지표
경제 지표는 국가의 경제 성과를 자세히 설명하는 정부 또는 민간 기관에서 발표 한 보고서입니다. 경제 보고서는 국가의 경제 건강을 직접 측정하는 수단이지만 많은 요소와 정책이 국가의 경제 성과에 영향을 미칠 것이라는 점을 기억하십시오.
이 보고서는 예정된 시간에 발표되어 국가 경제의 개선 여부를 시장에 제공합니다. 이 보고서의 효과는 수익 보고서, SEC 제출 및 기타 릴리스가 유가 증권에 미치는 영향과 비교할 수 있습니다. 외환 시장에서 주식 시장에서와 같이 규범과의 편차는 큰 가격과 거래량을 야기 할 수 있습니다.
실업률과 같은 이러한 경제 보고서 중 일부는 잘 알려져 있습니다. 주택 통계와 같은 다른 보험은 더 적은 보상을받습니다. 그러나 각 지표는 특정 목적에 부합하며 유용 할 수 있습니다.
국내 총생산 (GDP)
GDP는 국가 경제의 가장 광범위한 척도로 간주되며 특정 연도 동안 한 국가에서 생산 된 모든 재화와 서비스의 총 시장 가치를 나타냅니다. GDP 수치 자체는 종종 지연 지표로 간주되기 때문에 대부분의 거래자들은 최종 GDP 수치보다 몇 개월 전에 발행 된 두 가지 보고서, 즉 사전 보고서와 예비 보고서에 중점을 둡니다. 이 보고서들 사이의 상당한 수정은 상당한 변동성을 야기 할 수 있습니다. GDP는 공개적으로 거래되는 회사의 총 이익률과 내부 성장의 척도라는 점에서 다소 유사합니다.
소매 판매
소매 판매 보고서는 특정 국가에있는 모든 소매점의 총 수입을 측정합니다. 이 측정은 전국의 다양한 소매점 샘플에서 파생됩니다. 이 보고서는 계절 변수에 맞게 조정 된 광범위한 소비자 지출 패턴을 적시에 표시하는 데 특히 유용합니다. 더 중요한 후발 지표의 성과를 예측하고 경제의 즉각적인 방향을 평가하는 데 사용할 수 있습니다. 소매 판매에 대한 고급 보고서를 수정하면 상당한 변동성이 발생할 수 있습니다. 소매 판매 보고서는 공개적으로 거래되는 회사의 판매 활동과 비교할 수 있습니다.
산업 생산품
이 보고서는 국가 내 공장, 광산 및 유틸리티 생산의 변화를 보여줍니다. 또한 각 공장의 용량이 사용되는 정도 인 "용량 활용"을보고합니다. 국가가 최대 또는 거의 최대 용량 이용률을 유지하면서 생산량 증가를 보는 것이 이상적입니다.
이 지표를 사용하는 거래자들은 일반적으로 유틸리티 생산에 관심이 있으며, 이는 유틸리티 산업 이후 휘발성이 매우 높으며, 에너지의 거래와 수요는 날씨 변화에 따라 크게 영향을받습니다. 보고서 사이의 중요한 수정은 날씨 변화로 인해 발생할 수 있으며, 그 결과 국가 통화의 변동성이 발생할 수 있습니다.
소비자 물가 지수 (CPI)
CPI는 200 가지가 넘는 범주에서 소비재 가격의 변화를 측정합니다. 이 보고서는 국가의 수출과 비교할 때 국가가 제품과 서비스로 돈을 벌거나 잃고 있는지 확인하는 데 사용될 수 있습니다. 그러나 수출을 모니터링 할 때는 조심해야합니다. 수출 가격은 종종 통화의 강점 또는 약점에 따라 변경되기 때문에 많은 거래자들에게 인기가 있습니다.
다른 주요 지표로는 구매 관리자 지수 (PMI), 생산자 가격 지수 (PPI), 내구성있는 상품 보고서, 고용 비용 지수 (ECI) 및 주택 시작이 있습니다. 가장 많이 공개 된 보고서는 미시간 소비자 신뢰 조사 (Michigan Consumer Confidence Survey)입니다. 이 모든 것이 올바르게 사용되면 거래자에게 귀중한 자원을 제공합니다.
경제 지표 사용
경제 지표가 국가의 경제 상태를 측정하기 때문에보고 된 조건의 변화는 국가 통화의 가격과 거래량에 직접적인 영향을 미칩니다. 그러나 위에서 언급 한 지표 만 통화 가격에 영향을 미치는 것은 아니라는 점을 명심해야합니다. 타사 보고서, 기술적 요소 및 기타 여러 가지 사항도 통화 평가에 크게 영향을 줄 수 있습니다. 외환 시장에서 기본 분석을 수행 할 때:
- 지표와 발표시기를 나열한 경제 일정표를 준비하십시오. 또한 미래를 주시하십시오. 종종 시장은 나중에 발표 될 예정인 특정 지표 나 보고서를 기대하면서 움직일 것입니다. 특정 시점에서 시장의 관심을 대부분 포착하고있는 경제 지표에 대해 알립니다. 이러한 지표는 가장 큰 가격과 거래량의 촉매제입니다. 예를 들어, 미국 달러가 약할 때 인플레이션은 가장 많이 관찰되는 지표 중 하나입니다. 데이터에 대한 시장의 기대치를 알고 기대치가 충족되는지주의를 기울이십시오. 이는 데이터 자체보다 훨씬 중요합니다. 때로는 기대치와 실제 결과 사이에 큰 차이가 있습니다. 그렇다면이 차이에 대한 가능한 정당성을 알고 뉴스에 너무 빨리 반응하지 마십시오. 종종 숫자가 풀린 다음 수정되며, 상황이 빠르게 바뀔 수 있습니다. 추세를보고 향후 보고서에보다 정확하게 대응하는 데 유용한 도구 일 수 있으므로 이러한 개정에주의하십시오.
결론
외환 기초를 평가하는 데 사용할 수있는 많은 경제 지표와 더 많은 개인 보고서가 있습니다. 숫자를 볼뿐만 아니라 그 의미와 국가 경제에 어떤 영향을 미치는지 이해하는 데 시간을내는 것이 중요합니다. 올바르게 사용되면 이러한 지표는 모든 통화 거래자에게 귀중한 자원이 될 수 있습니다.
