금융 기술은 은행 및 거래자에게 백 오피스 지원 기능이었습니다. 벤처 자본가들은이 부문에 거의 투자하지 않았다. 업계의 공공 기업은 실리콘 밸리의 고성장 기업과 거의 비교되지 않았습니다. 그러나이 모든 것이 바뀌 었습니다. 지난 10 년 동안 민간 벤처 캐피탈이 급등하고 핀 테크에 투자하는 투자 비용이 5 %에서 거의 20 %로 증가했습니다. 이는 금융 산업으로 인한 국내 총생산 (GDP)의 공정한 지분과 같은 수준입니다. 핀 테크는 혁신 경제에서 그 자리를 찾았습니다.
핀 테크가 성장함에 따라 현실에서 과대 광고를하는 것이 점점 어려워졌습니다. 지난 몇 년 동안 챗봇과 인공 지능, 블록 체인 및 암호화 자산, 로보 어드바이저와 네오 뱅크, 기타 수많은 디지털화 증상이 무역 미디어에서 유행어가되었습니다. 대규모 글로벌 은행은 기업 벤처 및 디지털 인큐베이터를 분사하여 신흥 회사의 솔루션에 투자, 인수 또는 복사합니다. 전 세계적으로 동부 기술 회사는 수억 명의 사용자와 임베디드 금융 서비스로 메시징 슈퍼 앱을 출시하여 서구의 관할 지역의 잠재력을 능가했습니다. 미국의 기술 회사들도 세 번째 규제를 거치지 않고 금융 상품을 제공 할 수있는 방법을 찾아 내고 있습니다. 2019 년에이 모든 잡음 중에서 신호를 찾으려고 노력합니다.
제품에서 고객으로
똑바로 설정합시다. 첫째, 금융은 대부분의 사람들이 만드는 것보다 훨씬 간단합니다. 이자율로 예금을 보유하는 은행, 또는 투자 자금을 조달하는 투자 관리자, 또는 대출 기관 및 보험 회사가 자본으로 고객의 위험을 인식하는 제품을 만드는 공장이 있습니다. 그런 다음 은행 지점, 재무 고문, 보험 영업 사원 또는 대출 담당자 등 제품을 판매하는 상점이 있습니다. 이 두 가지 극단 사이에는 규제와 산업 습관에 의해 결합 된 복잡한 인간의 가치 사슬, 대차 대조표 및 소프트웨어가 있습니다. 그러나 하루가 끝나면 고객은 상점을 방문하여 금융 상품을 구매합니다.
가치 사슬을 따라 디지털화가 진행되고 있습니다. 프론트 오피스에서 소비자 관계는 물리적 인 대화에서 벗어나 휴대 전화로 옮겨 가고 있습니다. 증상으로는 Revolut와 같은 유럽의 신 은행, Betterment와 같은 미국의 로보 어드바이저 또는 Ping An과 같은 아시아의 보험 회사가 있습니다. 원시 자동화는 고객의 평가, 온 보딩 및 서비스 제공 프로세스에 적용됩니다. 보다 투기적인 인터페이스는 머신 러닝과 자연어 처리를 사용하여 채팅 및 음성을 생성하는 대신 사람들이 라이브 에이전트와 상호 작용하도록합니다.
이러한 간단한 자동화 덕분에 다양한 산업 부문간에 서비스를 번들로 판매하고 교차 판매하기 위해 수직 경쟁이 벌어졌습니다. 최고의 디지털 대금업자는 이제 최고의 디지털 은행 계좌를 제공 할 수있는 기회를 위해 최고의 디지털 결제 앱과 경쟁하고 있습니다. Softbank와 같은 투자자들은 현재 수익성이없는 밀레 니얼 고객에게 서비스를 제공하기 위해 소비자에게 직접 판매하는 핀 테크 회사에 수십억 달러를 투자했습니다. 많은 모바일 앱에는 클라이언트로 수백만 개의 소규모 계정이 있습니다. 전통적인 금융 투자자는 이러한 비즈니스의 경제가 장기적으로 자본을 반환 할 수 있다는 것에 회의적입니다. JP (JP Morgan Chase & Co.), Goldman Sachs Group Inc. (GS), Banco Bilbao Vizcaya Argentaria, Banco Santander (SAN) 등과 같은 경쟁이 더욱 치열 해지면서 다른 기업들이 자사 제품에 대한 새로운 테이크를 시작했습니다. 주도 솔루션. 디지털 은행과 투자 고문은 예외가 아닌 규칙입니다.
간단한 자동화로 인해 여러 산업 분야간에 수직적 경쟁이 심화되었습니다. 최고의 디지털 대금업자는 이제 최고의 디지털 은행 계좌를 제공 할 수있는 기회를 위해 최고의 디지털 결제 앱과 경쟁하고 있습니다.
고객에서 플랫폼으로
디지털 포인트 솔루션은 훌륭한 출발이지만 핀 테크 여행의 목적지는 아닙니다. 두통으로 아스피린을 사야 할 때는 아스피린 가게에 가지 않습니다. 수천 개의 제품을 제공하는 슈퍼마켓이나 약국에 가십시오. 마찬가지로 오늘날의 소셜 및 전자 상거래 플랫폼은 고객에게 수천 가지 기능을 제공합니다. 아마존 프라임 (Amazon Prime) 가입자는 다음날 기저귀와 장난감, 무료로 볼 수있는 영화 카탈로그를 제공받습니다. WeChat 사용자는 문자 메시지, 쇼핑, 돈 이동 및 동일한 전화 앱에서 투자 할 수 있습니다. Alphabet Inc. (GOOG)의 Google, Facebook Inc. (FB), YouTube 등을 비롯한 다양한 플랫폼에서 소비자의 의도는 핵심입니다. 금융 상품은이 판옵티콘 안에 존재하는 기능 일뿐입니다.
미국의 데이터 집계 사이트와 유럽에서 규제가 요구하는 PSD2로 구동되는 금융 응용 프로그래밍 인터페이스의 출현으로 은행 및 투자 데이터가 다른 목적지로 이동할 수 있습니다. 기술 회사에 라이센스, 헌장 및 대차 대조표를 임대하는 금융 회사는 은행으로 청구됩니다. 모든 유통 경험에 관련 재무 기능을 포함시킬 수 있습니다. 이는 제품을 제조하고 영업 채널을 통해 사람들에게 제품을 공급하는 데 익숙한 기존 재임 자에게는 도전적인 일입니다. 대신 소비자는 이제 경험의 가장자리에서 금융과 상호 작용합니다. TSLA (Tesla Inc.)는 자체 자동차 보험을 제공하고, GSKY (Greensky Inc.)는 주택 개량 계약 업체가 주택에서 차용자에게 자금을 제공 할 수 있도록 지원하며 Affirm은 전자 상거래 체크 아웃 경험에 신용을 제공합니다. 당신은 지금 판매 시점에 직접 올 것이기 때문에 금융을 위해 쇼핑 할 필요가 없습니다.
우리는 빠르게 금융 제네릭 시대에 왔습니다. Walmart Inc. (WMT)가 브랜드 아스피린과 일반 녹-오프 약물, 또는 차민 화장지와 일반 홈 브랜드를 판매 할 수있는 것처럼 일반 금융 상품도 판매 할 수 있어야합니다. 이 제품들은 신용 카드를 제공하기 위해 골드만 삭스와 AAPL (Apple Inc.)의 흰색 레이블이 붙은 고급 버전이 아닙니다. 오히려 이들은 iPhone의 학습을 사용하여 구축 된 Foxconn 브랜드가 아닌 스마트 폰과 동일합니다. 데이터 수집 및 블록 체인 기반 인프라를 통해 금융의 배관이 노출되고 투명 해짐에 따라 저렴한 일반 솔루션이 확산됩니다. 그리고 우리는 그것을 위해 더 나을 것입니다.
당신은 지금 판매 시점에 직접 올 것이기 때문에 금융을 위해 쇼핑 할 필요가 없습니다.
제조 재건
역사적으로 금융 제품 제조는 맞춤형 소프트웨어가 지원하는 고급 기술이었습니다. 시스틴 예배당이 인간 기술의 최고봉에서 예술 작품 인 것처럼 코어 뱅킹 시스템과 자산 관리 플랫폼은 고도로 설계되고 맞춤화 된 솔루션입니다. 그러나 카메라의 발명에 직면했을 때 그림의 인물 사진은 기회가 없었습니다. 마찬가지로 오늘날의 금융 인프라는 블록 체인 네이티브 금융의 형태에 근본적인 도전자가 있습니다. 각 회사 (또는 Fiserv와 같은 기술 공급 업체)마다 다른 레거시 섀시와 달리 새로운 결제 시스템에는 기본 제공 결제, 디지털 부족, 계좌 개설 및 자금 이동, 거래 및 인수 엔진이 포함되어 있습니다. 매년 암호 화폐 채굴자가 데이터 보호 및 사이버 보안을 제공하기 위해 수십억 달러를 소비하고 있으며 수천 명의 오픈 소스 개발자가 정기적으로 모든 사용자를 위해 소프트웨어를 개선하고 있습니다. 오늘날의 시장은 여전히 Bitcoin의 재무 특성에 집착하지만 Ethereum과 같은 미래의 프로그램 가능한 블록 체인 네트워크는보다 효율적인 금융 공장을 만들기 위해 데이터 표준과 기본 요소를 다시 발명하고 있습니다.
이 새로운 금융 비전의 첫 번째 구현은 이미 지불, 뱅킹, 디지털 투자, 자산 관리 및 대출 기능을 입증했습니다. 초기에 이러한 증상은 대규모 기관이 혁신을 채택하고 산업을 재 설계 할 수있는 방법을 보여줍니다. 그러한 변화에 대한 주요 장벽은 규제와 법으로, 과거에 산업이 어떻게 형성되어 왔는가와 그 과정에서 발생하는 죄에 대한 응답으로 작성되었습니다. 규제가 절대적으로 필요하지만 말과 자동차를 규제하는 것과 같은 방식으로 생각하지는 않을 것입니다. 이 실현에 가장 빠른 지역은 도약 인프라의 가장 큰 이점을 볼 수 있습니다. 전통적인 은행 업무가 구체화되지 않았을 때 M-Pesa가 케냐에서 텔레콤으로 만든 모바일 머니로 발을 디딘 것처럼 디지털 자산과 금융 상품도 토양이 가장 환영받는 곳에서 확산됩니다.
이러한 모든 변화의 기본은 새로운 행동을 발전시키고 채택하는 인간의 능력입니다. 미국인들이 수십 년 동안 신용 카드 스 와이프에서 업그레이드를 거부 한 반면, 아이폰이 터치 기반 인터페이스를 도입하는 데 몇 년 밖에 걸리지 않았다? 따라서 기업가가 아름다운 인터페이스를 디자인하지 않고 회사가 수백만에게 제품을 배포하지 않으면 최고의 금융 제조조차도 아무데도 갈 수 없습니다. 핀 테크는 시작했다. 많은 사람들이 그것을 모르고 전투에서 패배했지만 은행은 따라 잡고 있습니다. 이 기술 회사들은 금융으로 열심히 전환하여 수십억 명의 웹 사이트 방문자를 파트너 및 공급 업체로 안내합니다. 누가 이길 지 결정하는 것은 귀하의 행동입니다. 올바른 앱을 다운로드하기 만하면됩니다.
