목차
- IAR이란 무엇입니까?
- IAR 이해
- IAR 등록
IAR (투자 자문 대표)이란 무엇입니까?
IAR (Investment Advisory Representative)은 투자 자문 회사에서 일하는 면허가 있고 승인 된 직원을 말합니다. IAR의 주된 책임은 재정 관련 조언자 또는 기획자로서 투자 관련 조언을 제공하는 것입니다.
주요 테이크 아웃
- IAR은 커미션 기준, 고정 요금 또는 시간당 요금 또는 AUM (자산 관리 비율)으로 수수료를 청구하여 보상을받습니다. IAR은 FINRA가 인증 한 최소한의 자격 인증 시험에 제대로 등록되어 있어야합니다.
투자 자문 담당자 이해
이름에서 알 수 있듯이 투자 자문 대표는 RIA (투자 자문 회사)의 대표입니다. IAR은 일반적으로 재정 고문 및 / 또는 재무 계획 담당자가 될 의무와 역할을 담당합니다. IAR은 종종 개별 고객과 협력하여 재무 목표를 달성하고 투자 포트폴리오를 구축하도록 돕습니다.
보다 구체적으로, IAR은 일반적으로 다음에 관여합니다.
추천하기: IAR은 다른 유가 증권에 대한 추천을하기 위해 그들의 기술과 판단을 사용합니다. 그들은 회사가 생산 한 연구를 사용하여 투자 결정을 내릴 수 있습니다. 예를 들어, IAR은 리서치 노트를 분석 한 후 고객에게 구매 제안을 할 수 있습니다.
고객 계정 관리: 여기에는 임의 계정 관리에서 관리 문제에 대한 후속 조치까지 계정 관리의 모든 측면이 포함됩니다. 예를 들어, IAR은 미결제 거래를 해결하기 위해 투자자에게 추가 자금을 요청할 수 있습니다.
자문 서비스: IAR은 일반적인 투자 자문을 제공 할 수 있습니다. 예를 들어, 지역 텔레비전 방송국에서 일일 시장 보고서를 제시하거나 신문의 주간 투자 칼럼을 작성할 수 있습니다.
다른 IAR 감독: 투자 자문 담당자가 다른 IAR을 관리 할 수 있습니다. 예를 들어, 신입 직원이 모든 규제 요건을 충족하도록 할 수 있습니다. IAR은 또한 주니어 팀원을 훈련시키고 투자자에게 제공하는 투자 조언을 모니터링 할 수 있습니다.
고객에게 재정 조언이나 투자 추천에 직접 관여하지 않는 투자 회사의 직원은 IAR로 등록 할 필요가 없습니다. 지원 직원, 관리자, 비서 등
투자 자문 대표 등록
등록 절차의 첫 번째 단계는 IAD (Investment Adviser Registration Depository) 계정을 생성하는 것으로, SEC와 주를 대신하여 FINRA가 관리합니다. 이를 필요로하지 않는 몇 가지 주가 있으므로 해당 주에서만 사업을하는 고문은이 시스템을 사용할 필요가 없습니다. 계정이 개설되면 FINRA는 고문 또는 회사에 CRD 번호 및 계정 ID 정보를 제공합니다. 그런 다음 RIA는 SEC 또는 상태로 Form ADV 및 U4 양식을 제출할 수 있습니다.
규정에 따르면 IAR은 적절한 시험을 통과 한 주제에 대해서만 조언을 제공 할 수 있습니다. IAR은 또한 RIA (Registered Investment Advisor) 회사에 등록해야합니다. 적절한 시험에 합격하는 것 외에도, 투자 자문 담당자는 적절한 주 당국에 등록해야합니다. 금융 상품 및 원칙에 대한 지식을 넓히기 위해 많은 IAR은 CFP (Certified Financial Planner) 또는 CFA (Charter Financial Analyst) 명칭을 보유하고 있습니다.
IAR은 투자 조언을 제공 한 주에 등록합니다. 그들은 SEC (Securities and Exchange Commission) 등록을 요구하지 않습니다. 대부분의 주에서 IAR은 U4 (Uniform Application for Securities Industry Registration) 양식 인 U4를 제출해야합니다. 그런 다음 양식이 CRD (Central Registration Depository) 시스템에 제출됩니다.
대부분의 주에서 IAR은 일반적으로 Series 63 및 / 또는 65 시험에 합격해야합니다. FINRA (Financial Industry Regulatory Authority) 관리 시험은 응시자가 시험을 완료하는 데 180 분이 걸리는 130 점의 점수로 구성됩니다. 또는 Series 65 시험에 합격하기 위해 IAR은 Series 66 및 Series 7 시험에 합격 할 수 있습니다. 일부 주에서는 대체 자격 증명이 허용됩니다. 예를 들어 CFP 자격을 보유한 개인은 Series 65 시험에 합격하지 않아도됩니다. IAR은 한 번 등록 된 평생 교육 요건이 없습니다. RIA 회사는 막대한 처벌을 피하기 위해 IAR을 올바르게 등록해야합니다.
