LIBOR 스캔들은 무엇입니까?
2012 년에 밝혀진 LIBOR 스캔들은 많은 주요 금융 기관의 은행가들이 이익을 목적으로 런던 은행 간 제공 금리 (LIBOR)를 조작하기위한 계획을 포함했습니다. 매일 계산되는 LIBOR는 은행이 서로 돈을 빌리기 위해 지불하는 이자율을 반영해야합니다. 또한 다른 많은 종류의 대출에 부과되는 요율을 결정하는 기초이기도합니다. 증거는이 공모가 적어도 2005 년 이후, 아마도 2003 년 이전에 진행되고 있다고 제안했다.
LIBOR 스캔들에서 일부 은행은 파생 상품 거래자에게 혜택을주기 위해 인위적으로 저금리 또는 고금리 금리를보고하여 금리 및 금융 상품에 대한 주요 벤치 마크를 약화 시켰습니다.
스캔들에서 잡힌 금융 기관들 중에는 도이치 뱅크, 바클레이스, UBS, 라보 뱅크, HSBC, 뱅크 오브 아메리카, 씨티 그룹, JPMorgan Chase, 도쿄 미쓰비시 은행, 신용 스위스, 로이드, WestLB, 로얄 뱅크 스코틀랜드.
주요 테이크 아웃
- LIBOR 스캔들에서 은행가들은 시장을 조작하고 자신의 이익을 높이기 위해 허위 금리를 신고했습니다. 몇 년 동안 발견되지 않은 스캔들은 많은 주요 금융 기관과 관련이있었습니다. 시스템.
LIBOR 스캔들 이해하기
LIBOR 스캔들은 글로벌 금융에서 LIBOR의 중심적인 역할 때문에 중요했습니다. LIBOR는 거대 기업이 대출에 대해 지불하는 이자율부터 개인 소비자가 주택 담보 대출 또는 학생 대출에 지불 할 이율까지 모든 것을 결정하는 데 사용됩니다. 파생 상품 가격에도 사용됩니다.
LIBOR는 단일 이율이 아니라 다른 통화와 다른 대출 기간을 기준으로 한 이자율입니다. 현재 LIBOR를 관리하는 ICE Benchmark Exchange는 "5 개의 통화 (CHF, EUR, GBP, JPY 및 USD)와 7 개의 테너 (1 박, 다음 1 주, 1 개월, 2 개월)에 대해 생성됩니다., 3 개월, 6 개월 및 12 개월)을 기준으로 각 통화에 대해 11 ~ 16 개 은행의 참조 패널에서 제출 한 금액을 기준으로 런던 영업일마다 35 개의 요율이 게시됩니다."
LIBOR 스캔들에서 일부 은행은 파생 상품 거래자에게 혜택을주기 위해 인위적으로 낮거나 높은 이자율을보고했습니다. LIBOR는 은행의 건강 상태를 나타내는 지표로도 사용되기 때문에 일부 은행은 가상의 금리를보고함으로써 실제 은행보다 더 강하게 보이게 만들 수있었습니다.
조사 중에 이메일과 전화 기록이 공개됨에 따라 스캔들에 관련된 은행가들의 뻔뻔 함이 분명 해졌다. 증거에 따르면 트레이더들은 공개적으로 다른 포지션을 특정 금액으로 설정하여 특정 포지션이 수익성을 갖도록 요구했습니다. 미국과 영국의 규제 당국은이 사건에 연루된 은행들과 수많은 형사 고발에 대해 약 90 억 달러의 벌금을 부과했습니다. LIBOR는 기업과 정부가 사용하는 많은 금융 상품의 가격 책정에 사용되기 때문에 금리 고정이 부정적인 영향을 미쳤다고 주장하는 소송도 제기했습니다.
LIBOR 담합이 노출 된 후, 영국의 금융 행위 당국 (FCA)은 영국 은행 협회 (BBA)에서 LIBOR의 감독 책임을 맡아 ICE 벤치 마크 관리 (IBA)로 넘겼습니다. IBA는 미국의 개인 교환 사업자 인 인터 컨티넨탈 익스체인지 (ICE)의 독립 영국 자회사입니다. LIBOR는 이제 일반적으로 ICE LIBOR로 알려져 있습니다.
그러나 FCA는 2021 년까지만 LIBOR를 지원할 것이라고 발표했으며, 이 시점에서 대체 시스템으로 전환하기를 희망하고 있습니다. New York Federal Reserve는 2018 년 4 월 SOFR (Secured Overnight Financing Rate)이라는 LIBOR 교체를 시작했습니다.
