시장이 어려움을 겪을 때, 투자자는 수익을 전적으로 구하지 않고 노출을 제한 할 수있는 방법을 찾습니다. 일반 현금을 선택할 수는 있지만 실제 현금 속도는 음수입니다. 인플레이션이 가치에서 치솟 으면서 현금 보유는 실제로 시간이 지남에 따라 가치가 감소합니다. Forbes는 이러한 상황에서 현금을 선택하는 것보다 훨씬 나은 것이 보통의 수익률을 안정적으로 제공 할 수 있도록 설계된 여러 교환 거래 자금 (ETF) 중 하나라고 말합니다. 이 펀드 중 하나 이상을 선택하면 투자자는 합리적인 노출을 즐기면서 시장 노출을 줄일 수 있습니다.
아래의 ETF는 일반적으로 안정적으로 설계되었지만 투자가 전적으로 안전한 것은 아닙니다. 다행스럽게도, 견고한 후원자 및 유동성 및 대규모 포트폴리오를 갖춘이 ETF는 투자자가 시장 변동성을 피할 때 가장 안정적이고 안전한 방법 중 하나입니다.
iShares 1-3 국채 ETF (SHY)
iShares 1-3 국채 ETF는 신중한 투자자에게 탁월한 선택입니다. 1 년에서 3 년 사이에 미화 140 억 달러의 미국 재무부 채권과 채권이 발행되면서이 ETF는 유동성이 뛰어납니다. BlackRock, Inc.의 (BLK) iShares 라인은 비즈니스에서 가장 확립되고 강력한 ETF 제공 업체 중 하나입니다. 금리에 관심이있는 투자자에게는 금리가 상승함에 따라 SHY의 가치가 하락한다는 점에 주목할 가치가 있습니다. 이것은 모든 보유가 고정 금리 상품이라는 사실의 결과입니다. 반면 SHY의 자산은 모두 미국 정부의 전적인 믿음과 신용으로 뒷받침됩니다. (자세한 내용은 상위 4 개 재무부 ETF를 참조하십시오.)
iShares 단기 기업 채권 ETF (IGSB)
SHY와 마찬가지로, iShares 단기 기업 채권 ETF는 1 년에서 3 년 사이의 만기가있는 고정 금리 상품에서도 설립됩니다. 그러나 SHY는 미국 국채에 초점을 맞추고 있지만 IGSB는 주로 회사 증권으로 구성됩니다. 이는 SHY와 같이 요율이 올라갈 때 가치도 떨어지지 만 더 높은 요율을 지불하는 자산을 보유하는 경향이 있음을 의미합니다. IGSB는 이전에 iShares 1-3 년 신용 채권 ETF (CSJ)였으며, 최대 3 년의 만기 채권에 초점을 맞췄습니다. ETF 전략에 따르면 현재이 펀드는 ICE BofAML 1-5 년 미국 기업 지수를 추적하여 최대 5 년 만기 채권과의 채권을 허용합니다.
iShares 변동 금리 채권 ETF (FLOT)
세 번째 iShares ETF 인 FLOT (Floating Rate Bond ETF)은 안정적인 제품 목록에서 SHY 및 IGSB에 합류합니다. 주로 기업이 발행하고 약 2 년의 평균 만기가 약 100 억 달러에 달하는 유동성 유가 증권을 보유한 FLOT은 일반적으로 금리와 함께 가치가 상승하는 것을 보게됩니다. 또한 유동성이 뛰어납니다.
SPDR 포트폴리오 단기 회사채 ETF (SPSB)
State Street의 SPDR 포트폴리오 단기 회사채 ETF (SPSB)는 CSJ와 같이 1 년에서 3 년 사이의 회사채를 보유하고 있습니다. 그러나 40 억 달러 규모의 정부 보증 채권이 없으면 SPSB는 일반적으로 경쟁사보다 높은 수익을 누립니다. 이것의 반대 측면은 SPSB가이 목록의 다른 ETF보다 약간 더 변동 적이라는 것입니다.
아마도 이러한 ETF에 투자함으로써 어려운 시장을 막으려는 투자자들에게 가장 좋은 방법은 이들을 결합하는 것입니다. CSJ를 IGSB로 리 브랜딩하기 전에 Forbes는 65 % FLOT, 10 % SHY, 15 % CSJ 및 10 % SPSB의 혼합으로 약 7 년 동안 변동성, 높은 수익률 및 낮은 하락률을 가장 잘 조합 한 것으로 나타났습니다.. 다행스럽게도 시장의 위기를 피하려는 투자자들에게는 이러한 할당으로 인해 하락과 변동성이 미미했습니다. 동시에, 이 ETF와 그 보유의 목표를 감안할 때 기대되는 수익률은 보통이지만 금리가 상승함에 따라 수익률이 상승했습니다.
이것은이 네 가지 ETF의 정확한 조합이 앞으로 가장 강력한 수익을 제공 할 것이라고 말할 수는 없습니다. CSJ가 IGSB가 되었기 때문에 반드시 달라야합니다. 예를 들어, 금리가 상승하면 믹스에서 FLOT 비율을 높이는 데 정당성이있을 수 있습니다. 그리고 ETF가 유동성 문제에 직면 할 수 있다는 것을 투자자가 인식하는 것이 중요합니다. 시장 변화로 인해 회사채 스프레드가 발생하면 해당 지역에 초점을 둔 ETF가 문제를 겪을 수 있습니다. (추가 정보는 Bond ETFs: A Viable Alternative을 참조하십시오 .)
