퀀트 펀드는 무엇입니까?
퀀트 펀드는 고급 정량 분석 기능을 활용하여 증권을 선택하는 투자 펀드입니다. 퀀트 펀드에서 관리자는 소프트웨어 프로그램을 사용하여 펀드에 대한 투자를 결정하는 맞춤형 모델을 구축합니다.
주요 테이크 아웃
- 퀀트 펀드는 고급 정량 분석을 사용하여 투자 결정을 내립니다. 관리자는 알고리즘과 맞춤형 컴퓨터 모델을 사용하여 투자를 선택합니다. 펀드 내 정량 분석의 인기는 최근 시장 데이터의 가용성 증가로 인해 최근에 증가했습니다. 퀀트 펀드는 최첨단 기술을 활용하지만, 정량 분석의 사용은 80 년 전으로 거슬러 올라갑니다.
Quant Fund의 작동 방식
양적 자금은 알고리즘 또는 체계적으로 프로그래밍 된 투자 전략에 의존합니다. 양적 자금은 대규모 자산 관리자가 지원하는 많은 투자 제안 중 하나 일 수 있습니다. 그러나 전문 투자 관리자의 중앙 관리 초점이 될 수도 있습니다.
Tabb Group은 퀀트 펀드 오퍼링이 성장하고 있으며 2017 년 현재 퀀트 펀드 매니저가 미국 주식 거래의 4 분의 1을 담당하는 것으로 알려졌다.
대규모 자산 운용사는 펀드 매니저가 시간이 지남에 따라 지속적으로 시장 벤치 마크를이기는 데 어려움을 겪고있는 양적 전략에 대한 투자를 늘리고 자했습니다. 소규모 헤지 펀드 관리자는 또한 투자 시장에서 총 퀀트 펀드 오퍼링을 마무리합니다. 전반적으로, 퀀트 펀드 매니저는 공인 된 학업 학위와 수학 및 프로그래밍에 대한 고도의 기술 경험이있는 재능있는 개인을 찾습니다.
특별 고려 사항
퀀트 펀드는 종종 투자 분야에서 가장 혁신적이고 고도로 기술적 인 제안 중 하나로 알려져 있습니다. 따라서 광범위한 주제 투자 스타일을 포괄하며 종종 업계에서 가장 혁신적인 기술 중 일부를 배포합니다. 그러나 정량 분석의 기초는 "보안 분석"이라는 1934 년 책을 출판하면서 80 년 전의 역사를 가지고 있습니다.
Benjamin Graham과 David Dodd가 저술 한이 책은 특정 주식과 관련된 객관적인 재무 지표를 엄격하게 측정하여 투자를 옹호했습니다. "보안 분석" Joel Greenblatt의“시장을 능가하는 책”과 같은 정량적 투자 전략과 관련된 추가 간행물이 이어졌습니다. James O'Shaughnessy의 "월스트리트에서 작동하는 것"
정량적 전략은 종종 사용하는 알고리즘을 둘러싼 높은 수준의 비밀로 인해 "블랙 박스"라고합니다.
Quant Funds에 대한 요구 사항
퀀트 펀드의 성장에 연료를 공급하는 것은 점점 더 광범위한 시장 데이터에 액세스하고 빅 데이터 사용을 둘러싼 솔루션의 수가 점점 증가하고 있습니다. 금융 기술의 발전과 자동화에 대한 혁신의 증가로 퀀트 펀드 관리자가 작업 할 수있는 데이터 세트가 대폭 확대되어 시나리오 및 시간대에 대한 광범위한 분석을 위해 더욱 강력한 데이터 피드를 제공합니다.
이로 인해 퀀트 펀드 프로그래밍 및 정량 알고리즘에는 경제적 인 데이터 포인트에서 최신 글로벌 자산 가치 및 실시간 회사 뉴스에 이르기까지 신뢰할 수있는 수천 개의 거래 신호가 있습니다. Quant 자금은 또한 고급 소프트웨어 프로그램을 통해 개발 된 독점 알고리즘을 사용하여 추진력, 품질, 가치 및 재무 강도에 관한 정교한 모델을 구축하는 것으로 알려져 있습니다.
퀀트 펀드는 관리 스타일이 전통적인 펀드 관리자와 다르기 때문에 대체 투자로 분류되는 경우가 많습니다. 따라서, 그들은 전통적인 투자 전략을 가진 펀드보다 상대적으로 높은 관리 수수료를 청구하는 것으로 알려져 있습니다. 그들의 제안은 표준 시장 투자 자금보다 더 복잡합니다. 경우에 따라 순자산 가치가 높거나 자금 입금 요건이 높은 투자자를 대상으로 할 수도 있습니다. 투자자들은 이러한 전략을 규제 뮤추얼 펀드와 교환 거래 펀드에서 찾을 수 있습니다. 헤지 펀드는 또한 규제 요건이 덜한 정량 투자 제안을 제공하는 것으로 알려져 있습니다.
