슬립 페이지 란 무엇입니까?
슬립 페이지는 거래의 예상 가격과 거래가 실행되는 가격의 차이를 나타냅니다. 미끄러짐은 언제든지 발생할 수 있지만 시장 주문이 사용될 때 변동성이 높은 기간에 가장 많이 나타납니다. 대량 주문이 실행될 때도 발생할 수 있지만 선택한 가격에 현재 입찰 / 요청 스프레드를 유지하기에 충분한 수량이 없습니다.
미끄러짐
슬립 페이지는 어떻게 작동합니까?
의도 된 실행 가격과 실제 실행 가격의 차이가 슬립으로 간주되기 때문에 슬립은 마이너스 또는 포지티브 이동을 나타내지 않습니다. 주문이 실행될 때, 유가 증권은 거래소 또는 다른 마켓 메이커가 제공하는 가장 유리한 가격으로 구매 또는 판매됩니다. 이를 통해 의도 된 실행 가격보다 유리한 결과를 얻을 수 있습니다. 최종 실행 가격 대 의도 된 실행 가격은 양의 미끄러짐, 미끄러짐 없음 및 / 또는 음의 미끄러짐으로 분류 될 수 있습니다.
시장 가격은 빠르게 변할 수있어 주문하는 거래 사이의 지연과 완료 시점에 미끄러짐이 발생할 수 있습니다. 이 용어는 많은 시장에서 사용되지만 정의는 동일합니다. 그러나 각 장소마다 상황에 따라 미끄러짐이 발생하는 경향이 있습니다.
한도 주문은 마이너스 하락을 방지하지만 가격이 한도 수준으로 돌아 가지 않으면 거래가 실행되지 않을 위험이 있습니다. 이 변동은 시장 변동이 더 빨리 발생하는 상황에서 증가하여 거래가 예정된 실행 가격으로 완료되는 시간을 크게 제한합니다.
주요 테이크 아웃
- Slippage는 시장 참가자가 의도 한 것과 다른 거래 실행 가격을받는 모든 상황을 말합니다.Slippage는 시장 주문이 요청 된 시간과 거래소 또는 다른 마켓 메이커가 주문을 실행하는 시간 사이에 입찰 / 요청 스프레드가 변경 될 때 발생합니다. 주식, 채권, 통화 및 선물을 포함한 모든 시장에서 발생합니다.
미끄러짐의 예
입찰 / 요청 스프레드가 변경되면 미끄러짐이 발생합니다. 시장 주문은 이것이 일어날 때 원래 의도했던 것보다 적거나 유리한 가격으로 실행될 수 있습니다. 마이너스 하락으로 인해 장기 거래에서 요청이 증가했거나 단기 거래에서 입찰이 감소했습니다. 긍정적 인 하락으로, 장기 거래에서 요청이 감소했거나 단기 거래에서 입찰이 증가했습니다. 시장 참여자는 제한 주문을하고 시장 주문을 피함으로써 미끄러짐으로부터 자신을 보호 할 수 있습니다.
예를 들어 Apple의 입찰 / 요청 가격은 브로커 인터페이스에서 $ 183.50 / $ 183.53으로 게시됩니다. 100 주식에 대한 시장 주문이 이루어지며, 주문은 $ 183.53에 채워집니다. 그러나 전산 프로그램에 의한 마이크로 초 거래는 주문이 완료되기 전에 입찰 / 요청 스프레드를 $ 183.54 / $ 183.57로 올립니다. 주문은 주당 $ 0.03 또는 100 주당 $ 3.00의 마이너스 하락을 초래하여 $ 183.57로 채워집니다.
전표 및 외환 시장
외환 주문은 시장 주문이 실행되거나 정지 손실이 주문에서 설정 한 것과 다른 비율로 포지션을 마감 할 때 발생합니다. 뉴스 이벤트로 인해 변동성이 높거나 통화 쌍이 피크 시장 시간 이외의 시간에 거래되는 경우 외환 시장에서 미끄러짐이 발생할 가능성이 높습니다. 두 상황 모두에서, 유명한 외환 딜러는 다음 최고 가격으로 거래를 수행 할 것입니다.
