목차
- FX 포지션 롤오버
- 롤오버 크레딧
- 롤오버의 예
외환 (FX) 시장에서 롤오버는 오픈 포지션의 결제일을 연장하는 프로세스입니다. 대부분의 통화 거래에서 거래자는 거래 날짜 이틀 후에 통화를 전달해야합니다. 그러나 포지션을 롤오버 (일일 마감 율로 기존 포지션을 닫고 다음 거래일에 새로운 개시 율로 다시 입력)함으로써 트레이더는 인위적으로 결제 기간을 하루 연장합니다.
주요 테이크 아웃
- 외환 시장에서의 롤오버는 포지션을 다음 배송 날짜로 이동하는 것을 의미하며, 이 경우 롤오버에 요금이 부과됩니다. 트레이더가 길거나 짧은 포지션에 따라 롤오버 크레딧을 받거나 차변이있을 수 있습니다. 외환의 롤오버 율은 거래자가 밤새 보유한 통화 포지션의 순 이자율입니다.
FX 포지션 롤오버
장기 외환 거래자들은 롤오버 방정식의 긍정적 인 측면에서 거래함으로써 시장에서 돈을 벌 수 있습니다. 트레이더는 스왑 포인트를 계산하는 것으로 시작합니다. 스왑 포인트는 핍으로 표시되는 특정 통화 쌍의 선물 환율과 현물 환율의 차이입니다. 거래자는 금리 패리티를 기준으로 계산합니다. 이는 다양한 통화에 투자하면 통화의 이자율에 관계없이 동일한 헤지 수익을 가져야 함을 의미합니다.
거래자는 스팟 가치 날짜와 선물 배송 날짜 사이의 시간 동안 한 통화를 대출하는 순 이익 또는 비용을 고려하고 다른 통화를 차용하여 특정 배송 날짜의 스왑 포인트를 계산합니다. 따라서 트레이더는이자 롤오버 지불의 긍정적 인 측면에있을 때 돈을 버는 것입니다.
롤오버 크레딧
내일이라고도하는 롤오버는 많은 트레이더가 구매 한 통화를 전달할 의사가 없기 때문에 FX에 유용합니다. 오히려 환율 변동으로 이익을 얻고 자합니다. 모든 외환 거래에는 한 국가의 통화를 빌려 다른 통화를 구매하기 때문에이자를 받고 지불하는 것은 정기적 인 일입니다. 매 거래일이 끝날 때, 빌린 통화와 비교하여 고수익 통화에서 긴 포지션을 취한 트레이더는 자신의 계좌에 많은이자를받습니다.
반대로, 상인은 빌린 통화가 구매 한 통화에 비해 이자율이 높은 경우이자를 지불해야합니다. 이자를 모으거나 지불하지 않으려는 거래자는 동부 표준시로 오후 5시에 포지션을 마감해야합니다.
이러한 외환 거래 과정에서 통화 거래자가 받거나 지불 한이자는 IRS에서 보통이자 수입 또는 비용으로 간주합니다. 세금 거래 목적 상, 통화 거래자는 정기적으로 거래되는 손익과 별개로 수취 또는 지불 된이자를 추적해야합니다.
롤오버의 예
대부분의 외환 거래소는 롤오버 율을 표시합니다. 즉, 환율 계산은 일반적으로 필요하지 않습니다. 그러나 NZDUSD 통화 쌍은 NZD가 길고 USD가 짧은 통화 쌍을 고려하십시오. 2019 년 1 월 30 일 기준 환율은 0.69입니다. 국가 준비 은행에 대한 NZD 하룻밤 이자율은 1.75 %입니다. USD 연방 기금 금리는 2.4 %입니다. NZDUSD의 롤오버 율은
100, 000 포지션의 장기이자는 9.3 EUR 또는 100, 000 * 0.0093 %입니다. 짧은 NZD의 경우 비용은 5.01 NZD 또는 100, 000 * 1.67 * 0.003 %입니다. NZD로 변환 된 EUR는 15.53 또는 9.3 * 1.67입니다. 일반적으로 핍으로 표시되는 NZDUSD 롤오버 비율은 -0.0026 % 또는 0.26 핍입니다. 100, 000 개의 명목 포지션에서 롤오버 율은 -2.6 NZD 또는 -3.8 USD입니다.
