PBO (Projected Benefit Obligation) 란 무엇입니까?
PBO (Projected Benefit Duty)는 미래 연금 부채를 다루기 위해 현재 회사가 필요로하는 것에 대한 보험 계리 적 측정입니다. 이는 미래 급여 인상 예상치에 따라 조정 된, 해당 날짜까지 직원이 획득 한 모든 연금 수급 자격을 충족시키기 위해 확정 급여 연금 플랜에 지불해야하는 금액을 결정하는 데 사용됩니다.
주요 테이크 아웃
- 예상 보상 채무 (PBO)는 미래 연금 부채를 충당하기 위해 현재 회사가 필요로하는 것에 대한 보험 계리 적 측정치입니다.. 계리사는 연금 계획이 부족한지 여부를 계산할 책임이 있습니다.
PBO (Projected Benefit Obligation)의 작동 방식
회사는 직원에게 너무 늙어서 일할 수없는 급여를 포함하여 여러 가지 혜택을 제공 할 수 있습니다. 재무 회계 기준위원회 (FASB) 재무 회계 기준표 87 호는 기업이 각 회계 기간 말에 계획 이행과 함께 연금 의무를 측정하고 공개해야한다고 명시하고 있습니다.
PBO (예상 급여 채무)는 퇴직 급여를 계산하기 위해 직원의 근속 연수와 급여를 고려한 계획 인 전통적인 확정 급여 연금의 비용이나 부채를 계산하는 세 가지 방법 중 하나입니다.
PBO는 연금 계획이 가까운 장래에 종료되지 않을 것으로 예상하고 향후 몇 년 동안 예상되는 보상을 반영하도록 조정됩니다. 결과적으로 다음을 포함하여 여러 가지 요소를 고려합니다.
- 직원의 남은 서비스 수명 추정 연봉 인상 가정 사망률 예측
보험 계리사는 연금 계획이 부족한지 여부를 설정해야합니다. 위험 및 불확실성 측정 및 관리를 전문으로하는 자격을 갖춘 전문가는 현재 가치 계산을 통해 필요한 이점을 결정합니다.
보험 계리사는 연금 계획의 부채와 자산을 비교할 책임이 있습니다. 일반적으로 다음과 같은 세부 정보를 제공합니다.
- 서비스 비용 : 확정 급여 채무의 현재 가치의 증가. 이자 비용: 직원의 서비스 시간이 증가함에 따라 PBO의 미지급 잔액에 누적 된 연간이자. 보험 수리적 손익: 고용주가 지급 한 연금 지급액과 예상 금액의 차이 지불 금액이 예상보다 적은 경우 이익이 발생합니다. 지불 금액이 예상보다 높으면 손실이 발생합니다. 지급되는 혜택: 급여가 지급되면 의무가 줄어 듭니다.
회사가 저축 된 연금 계획을 보유하고 있는지 여부는 계획 자산의 공정 가치로 지칭되는 연금 기금 자산을 PBO와 비교함으로써 달성 될 수 있습니다. 계획 자산의 공정 가치가 급여 의무보다 작 으면 연금 부족이 있습니다. 회사는이 정보를 10K 연례 재무 제표에 각주로 공개해야합니다.
PBO는 기업이 연금 의무를 측정하고 공개하는 데 사용하는 세 가지 접근 방식 중 하나입니다. 다른 조치는 다음과 같습니다.
- 누적 급여 채무 (ABO): PBO와 달리, 누적 급여 채무 (ABO)는 현재 보상 수준을 사용하여 직원이 획득 한 퇴직 급여의 현재 가치를 말합니다. 확정 급여 채무 (VBO): 회사의 연금 계획에 지속적으로 참여하는 것과 관계없이 직원이받을 누적 급여 의무의 일부.
PBO (Projected Benefit Obligations)의 실제 사례
자동차 제조 회사 인 Ford Motor Company (F)와 General Motors Co. (GM)를위한 연금 계획의 자금 지원 상태를 살펴 보겠습니다. 2018 년 12 월 현재, General Motors의 미국 연금 계획은 PBO가 612 억 달러이며, 계획 자산의 공정 가치는 562 억 달러입니다. 다시 말해, 이 계획은 92 %의 자금이 지원되었음을 의미합니다.
출처: 미국 증권 거래위원회.
한편, 그 당시 포드의 미국 급여 의무는 432 억 달러였으며, 계획 자산의 가치는 398 억 달러였습니다. 그것은 포드의 계획이 94 %의 자금을 지원 받았음을 의미하며 이는 동료들보다 약간 낫습니다.
2018 년 12 월 31 일 현재, 미국 연금 계획 자산은 총 562 억 달러이며, 예상 급여 의무는 총 612 억 달러로 전년 대비 91.5 %에서 91.7 %로 평균 자금 비율을 제공했습니다.
이익 급여 의무에 대한 비판
PBO가 대차 대조표에서 부채로 분류되어 있지만 PBO가 사전 정의 된 기준을 충족하는지 여부에 대해 상당한 비판이 있습니다. 이러한 기준은 특정 미래 날짜에 발생하는 거래의 결과로 자산을 양도 할 책임, 회사가 특정 시점에서 부채에 대한 자산을 양도 할 의무 및 부채를 초래 한 거래가 이미 일어났다.
보험 수리적 손실은 국세청 (IRS)과 FASB에 따라 다르게 취급됩니다.
