APZ (Adaptive Price Zone)는 Lee Leibfarth가 개발 한 기술 지표로, 주식 및 상품 기술 분석 저널에 처음 설명되었습니다. (2006 년 9 월호: "전환점 확인: 적응 형 가격 영역과의 거래").
APZ는 가격 차트 위에 놓인 일련의 밴드로 나타나는 변동성 기반 지표입니다. 비 추세의 고르지 않은 시장에서 특히 유용한 APZ는 거래자가 시장에서 잠재적 전환점을 찾을 수 있도록하기 위해 만들어졌습니다. 이 기사에서는 APZ 배후의 계산과 일부 가능한 거래 응용 프로그램을 검토합니다.
적응 형 가격대 계산
APZ는 지연이 줄어들면서 가격 변동에 빠르게 반응하는 단기 이중 평활 지수 이동 평균 (EMA)을 기반으로합니다. 다른 EMA의 EMA는 빠른 반응 평균을 생성하는 데 사용됩니다. EMA는 지정된 전환 기간 동안 최신 가격 데이터에 더 많은 가중치 또는 가치를 부여합니다. 이는 단순한 이동 평균 (SMA)과 다르며, 이로 인해 전환 기간의 모든 데이터 요소에 동일한 가중치를 부여합니다. EMA는 가장 최근의 가격 활동을 강조하므로 현재 가격 변동 및 시장 상황의 변화에 더 빠르게 대응할 수 있습니다. APZ는 다른 5 개 기간 EMA의 5 개 기간 EMA의 종가를 사용합니다.
APZ 계산의 적응 구성 요소는 변동성을 측정하기 위해 적응 범위를 사용하는 것에서 비롯됩니다. 이 변동성 값은 현재 최고에서 현재 최저를 뺀 5주기 EMA의 5주기 EMA를 계산하여 달성됩니다.
변동성 가치 = 5주기 EMA의 5주기 EMA (높음 – 낮음)
그런 다음 변동성 값에 편차 계수 (예: 편차 계수 2)를 곱하여 상위 및 하위 대역을 만듭니다. 편차 계수는 평균 가격에서 밴드가 나타나는 거리에 영향을줍니다. 편차 요소가 높을수록 가격이 느슨하게 포함되고 편차 값이 작을수록 가격이 더 밀접하게 따릅니다. 변동성 값에 특정 편차 계수가 곱해지면 변동성 값이 더해 APZ 상위 밴드를 만들고 하위 APZ 밴드를 결정하기 위해 뺍니다.
상위 APZ 대역 = (변동성 값 * 편차 계수) + 변동성 값
APZ 밴드 하한 = (변동성 값 * 편차 계수) – 변동성 값
작동 원리
APZ 계산은 가격 차트에 나타나는 두 개의 밴드를 형성합니다. 상단 및 하단 APZ 대역은 균일하거나 대칭 적이 지 않습니다. 대조적으로, APZ에 의해 형성된 밴드는 변동성을 고려하고 가격 활동의 변화가 발생함에 따라 형태 및 폭 (서로 거리)의 변화를 고려합니다. 일반적으로, APZ 대역의 상한과 하한 사이의 거리는 가격 변동이 클수록 증가하며 가격 변동이 감소하는 기간에는 줄어들 것입니다. 따라서 광대역은 변동성이 증가했음을 나타내고 좁은 대역은 변동성이 감소한 기간을 나타냅니다. 그림 1은 e-mini Russell 2000 선물 계약의 일일 차트입니다.
가격 활동은 주로 APZ 밴드 내에서 유지되는 경향이 있습니다. 가격이 밴드 위 또는 아래로 넘어갈 때, 가격은 통계적 평균에서 벗어 났으며, 결과적으로 밴드 내부의 통계적 평균으로 돌아가는 경향이 있습니다. 이를 염두에두고 APZ는 거래자가 가능한 전환점을 식별하는 데 도움이 될 수 있습니다. 가격이 낮은 APZ 밴드 아래로 교차하면 구매 기회가 발생합니다.
거래 응용
APZ 지표는 모든 시장 또는 차트 간격에 유용 할 수 있으며 고르지 않은 비 추세 시장에 특히 적합합니다. APZ를 사용하는 가장 기본적인 방법은 가격이 상위 APZ 대역을 위반할 때 짧은 포지션 (판매)을 입력하는 것입니다. 반대로, 가격이 더 낮은 APZ 대역을 위반할 때 긴 포지션 (구매)에 진입하는 것. 그림 2는 e-mini Russell 2000 선물 계약의 1 분 차트를 보여줍니다. 노란색으로 강조 표시된 영역은 가격이 APZ 대역 위 또는 아래로 교차 한 위치를 나타냅니다. 이러한 인스턴스는 위반이 발생한 가격 표시 줄에 작은 파란색 점으로 표시됩니다.
APZ는 잠재적 인 구매 및 판매 기회를 설정하는 데 유용하지만 독립형 거래 시스템으로 사용할 수있는 용량은 제한되어 있습니다. APZ 대역은 대칭 적이 지 않기 때문에 거래자는 거래 위치를 마감하기 위해 이익 목표 및 기타 자금 관리 기술을 사용해야합니다. 다시 말해, 거래자들은 반대 신호가 포지션을 닫거나 변경하기를 기다릴 수 없습니다.
또한 거의 모든 거래 지표와 마찬가지로 별도의 지표가 매수 또는 매도 신호를 확인하는 데 유용 할 수 있습니다. APZ는 고르지 않은 시장에 적합하기 때문에 평균 방향 지수 또는 ADX와 같은 추세 측정 지표는 추세의 상대 강도를 설정하여 APZ 신호를 확인하거나 반박하는 데 유용 할 수 있습니다. Welles Wilder가 만든 ADX는 트레이더가 트렌드가 힘을 잃고있는 영역을 결정하는 데 도움을 줄 수 있으므로 APZ가 표시 한대로 가격 반전이 발생할 가능성을 확인합니다. ADX는 0에서 100까지의 비율로 표시되는 추세의 상대 강도를 측정하며 일반적으로 가격 차트 아래에 곡선으로 나타납니다. ADX 수준이 30 미만이고 하락하면 추세가 약해지고 APZ가 제시 한 예상 가격 반전 기회를 확인할 수 있습니다. ADX 레벨이 30 이상이거나 상승하는 경우 확인이 수행되지 않으며 APZ 신호에주의를 기울여야합니다.
그림 3은 APZ 및 ADX 표시기가 모두있는 차트를 보여줍니다. 여기서 가격이 APZ 대역에 침투 한 모든 인스턴스에 대해 ADX 값은 30보다 높습니다. ADX가 확인을 제공하지 않았기 때문에 이러한 잠재적 진입 신호는 무시할 수 있습니다.
결론
APZ 기술 지표는 거래자에게 잠재적 인 시장 반전을 발견하는 방법을 제공합니다. APZ는 고르지 않은 비 추세 시장에서 최고의 성과를 거두기 때문에 트레이더는 APZ와 함께 추세 측정 지표를 사용하여 강력한 추세 시장 활동 기간 동안의 거래 진입을 피하는 것이 좋습니다.
APZ의 입력은 특정 거래 수단, 차트 간격 (예: 매일 또는 5 분) 및 거래 기질에 맞게 조정할 수 있습니다. 편차 설정은 표시기에 가장 큰 영향을 미치며, 가격에 따라 값이 작을수록 값이 커지고 값이 클수록 APZ 대역의 상한과 하한 사이에 더 많은 공간을 확보 할 수 있습니다.
가격 밴드는 거래자에게 인기있는 기술 지표입니다. 다른 대역과 유사하지만 APZ 기술 지표는 빠른 변동 평균 계산을 사용하여 APZ가 특히 급변하는 빠르게 변화하는 시장에서 가격 변동에보다 신속하게 대응할 수 있습니다.
