자산 클래스 분류는 뮤추얼 펀드, 거래 거래 펀드 또는 다른 포트폴리오에서 발견되는 핵심 자산 클래스의 백분율을 제공합니다. 자산 종류는 일반적으로 주식, 고정 수입 및 상품과 같은 광범위한 범주를 나타냅니다. 하위 자산 클래스는 종종 집중 포트폴리오 또는보다 세부적인 내용으로보고 될 수 있습니다.
자산 클래스 분석
자산 클래스 분류는 포트폴리오의 자산 분포를 나타냅니다. 분류는 특정 자산 군 보유의 시장 가치를 펀드의 총 자산으로 나누어 계산합니다. 일반적으로 투자자가 펀드의 투자 목표 및 위험 관리 전략을 이해하도록 돕기 위해 포괄적 인 자산 분류 내역이 제공됩니다.
위험
자산 군별 투자는 투자자와 전문 포트폴리오 관리자가 위험을 관리하는 기본 방법입니다. 자산 클래스에는 현금, 고정 수입, 주식, 상품 및 부동산이 포함될 수 있습니다. 각각의 위험 특성과 반품 기회가 있습니다. 현금 투자는 가장 보수적이며 높은 수익 저축 예금 계좌 및 자금 시장 자금을 포함 할 수 있습니다. 고정 수입 및 지분 투자는 일반적으로 핵심 보유에 사용되는 자산 클래스입니다. 둘 다 보수적 인 투자에 사용되는 고정 수입과보다 적극적인 할당에 사용되는 주식을 포함한 여러 투자 옵션이 있습니다.
하위 자산 클래스
하위 자산 클래스 분류는 종종 실사 자금보고에도 사용되며 투자자에게 유사한 지원을 제공 할 수 있습니다. 하위 자산 군 분류는 펀드가 하나의 자산 군에 집중되어있을 때 사용될 수 있습니다.
고정 수입 하위 자산 분류 내역에는 대출, 정부 채권, 회사 채권 및 도시 채권과 같은 광범위한 범주가 포함될 수 있습니다. 주식 하위 자산 클래스에는 부동산 투자 신탁 (REIT) 및 마스터 제한적 파트너십 (MLP)과 같은 고유 한 범주가 포함될 수 있습니다. 여기에는 스몰 캡, 미드 캡 및 큰 캡과 같은 시가 총액 분석 또는 성장 주식 및 가치 주식과 같은 투자 스타일이 포함될 수 있습니다. 국제 투자에 투자하면 투자를위한 하위 자산 클래스를 추가 할 수 있습니다.
자산 배분 및 균형 기금
자산 군 분석은 펀드의 대략적인 리스크 프로파일을 제시하는 간단한 방법이기 때문에 펀드를 투자자에게 마케팅하는 데 종종 사용됩니다. 자산 배분 자금은 일반적으로 자산 혼합에 따라 달라지는데, 종종 보수적, 보통 또는 공격적인 자금으로 판매됩니다. 높은 주식 노출은 일반적으로보다 적극적인 성장 자금에서 발견됩니다. 보통 펀드는 균형 잡힌 자산 배분 접근법을 갖는 경향이 있습니다. 전반적으로 현대의 포트폴리오 이론은 자산 배분이 총 수익 가능성과 위험 특성을 결정하는 핵심 요소가 될 수 있다고 제안합니다.
60/40 펀드는 균형 잡힌 자산 할당 펀드 옵션을 찾는 투자자에게 인기있는 선택입니다. BlackRock 60/40 Target Allocation Fund는 투자자에게 하나의 예를 제공합니다. 이 펀드는 펀드 펀드 접근법을 사용하여 주식과 고정 수입간에 60/40 자산 군 분류를 제공합니다. 개별 펀드 보유는 미국 주식, 선진 시장 주식, 국제 주식 및 7-10 년 재무부 채권을 포함한 다양한 하위 자산 클래스에 대한 노출을 제공하는 데 사용됩니다. BlackRock의 다른 자산 할당 자금으로는 40/60 대상 할당 기금, 80/20 대상 할당 기금 및 20/80 대상 할당 기금이 있습니다.
