자본 성장 전략이란 무엇입니까
자본 성장 전략은 기대 수익률이 높은 유가 증권을 대상으로 한 자산 할당을 통해 장기적으로 투자 포트폴리오에 대한 자본 인식을 극대화하려고합니다.
세분화 자본 성장 전략
자본 성장 전략이있는 포트폴리오는 주로 주식으로 알려진 주식으로 구성됩니다. 전체 포트폴리오에 대한 주식의 정확한 비율은 개별 투자자의 투자 범위, 재정적 제약, 투자 목표 및 위험 허용 범위에 따라 다릅니다.
일반적으로 자본 성장 포트폴리오에는 약 65-70 % 주식, 20-25 % 고정 수입 증권 및 나머지 현금 또는 머니 마켓 증권이 포함됩니다. 고수익을 추구하는 반면, 이 혼합물은 포트폴리오의 고위험 지분 부분이 급락 할 경우 포트폴리오 가치의 심각한 손실로부터 투자자를 어느 정도 보호합니다. 공격적인 포트폴리오 전략은 또한 자본 성장을 극대화하는 것을 목표로하지만 이러한 전략은 위험이 상당히 높으며 때로는 주식으로 만 구성됩니다.
자본 성장 전략은 오랜 기간 (일반적으로 10 년 이상)을 가진 대부분의 투자자에게 적합합니다. 자본 성장 전략의 가장 일반적인 목표는 대학 교육에 자금을 지원하거나 미래 세대를위한 유산을 쌓는 것도 인기있는 목표 인 동시에 퇴직을 저축하는 것입니다. 장기 투자자는 급격한 손실로부터 회복 할 시간이 많을수록 주식 위험이 높아질 수 있습니다. S & P 500 지수는 1973 년 이후 15 년 이상의 롤링 기간 동안 마이너스 평균 연간 수익률을 기록하지 않았습니다. 실제로 1973 년부터 2016 년까지 최악의 15 년 동안이 지수는 연간 3.7 %의 수익률을 보인 반면, 최고 15 년 동안에는 20 %의 수익률을 보였습니다.
자본 성장 전략 수립
투자자는 자본 성장을 추구하는 할당을 구축 할 때 다양한 선택을 할 수 있습니다. 보다 정교한 투자자는 고정 수입 및 현금과 균형을 이루거나 옵션과 선물을 활용하는 헤징 전략을 통해 개별 주식 포트폴리오를 구성 할 수 있습니다.
개별 증권 포트폴리오를 관리 할 시간이나 지식이 부족한 투자자는 뮤추얼 펀드 및 거래소 펀드를 포함한 패키지 제품 중에서 선택할 수 있습니다. 수백 가지의 다른 범주가 아닌 경우 수십 가지로 제공됩니다. 자본 성장의 경우, 투자자는 다양한 시가 총액 및 지역뿐만 아니라 가치와 성장 특성을 가진 주식에 대한 다양한 노출을 제공하는 펀드 또는 ETF를 소유 할 수 있습니다.
하나의 규모가 모든 접근 방식에 적합하기 때문에 투자자는 목표 일이 다가올수록 더욱 보수적 인 주식, 채권 및 현금을 보유하고있는 목표 일 펀드를 선택할 수 있습니다. 미리 설정된 또 다른 할당 선택은 위험 수준의 선택에 따라 정적 할당을 유지하는 라이프 스타일 펀드입니다. 자본 성장의 경우, 투자자는 보통 또는 적극적인 할당을 선택합니다.
