시장 간 분석이란 무엇입니까?
인터 마켓 분석은 서로 다른 자산 군 간의 상관 관계를 조사하여 시장을 분석하는 방법입니다. 다시 말해서, 한 시장에서 일어나는 일이 다른 시장에 영향을 줄 수 있으며, 아마도 다른 시장에 영향을 줄 수 있으므로 관계에 대한 연구가 거래자에게 도움이 될 수 있습니다.
주요 테이크 아웃
- 인터 마켓 분석은 서로 다른 자산 군 간의 상관 관계를 조사하여 시장을 분석하는 방법입니다. 간단한 상관 관계 연구는 수행 할 수있는 가장 쉬운 유형의 인터 마켓 분석입니다. 결과는 -1.0 (완전한 음의 상관 관계)에서 +1.0 (완전한 양의 상관 관계)입니다. 가장 널리 받아 들여지는 상관 관계는 주가와 이자율 사이의 역 상관 관계로, 금리가 상승하면 주가는 하락하고 반대로 금리가 하락하면 주가는 상승한다고 가정합니다.
시장 간 분석 이해
인터 마켓 분석은 하나 이상의 관련 자산 클래스 또는 금융 시장을 조사하여 고려중인 금융 시장 또는 자산 클래스의 강점을 결정합니다.
인터 마켓 분석은 개별적으로 금융 시장 또는 자산 클래스를 보는 대신, 강하게 상관 된 여러 시장 또는 주식, 채권, 통화 및 상품과 같은 자산 클래스를 찾습니다. 이러한 유형의 분석은 고려중인 시장 또는 자산과 강한 관계가있는 다른 시장 또는 자산을 살펴봄으로써 개별 시장 또는 자산을 개별적으로 살펴 보는 것만으로 확장됩니다.
예를 들어 미국 시장을 조사 할 때 미국 채권 시장, 상품 가격 및 미국 달러를 살펴 보는 것이 좋습니다. 원자재 가격과 같은 관련 시장의 변화는 미국 주식 시장에 영향을 미칠 수 있으며 미국 주식 시장의 미래 방향을 더 잘 이해하려면 이해해야합니다.
인터 마켓 분석은 일반적인 방향 감각을 제공하기 위해 관계에 더 의존한다는 점에서 기본 분석으로 간주되어야하지만 종종 기술 분석의 분기로 분류됩니다. 기계 및 규칙 기반을 포함하여 시장 간 분석에는 여러 가지 접근 방식이 있습니다.
시장 간 분석 상관 관계
시장 간 관계 분석은 데이터가 필요하고 요즘 널리 이용 가능하고 무료 인 스프레드 시트 또는 차트 프로그램 인 경우 비교적 간단합니다. 간단한 상관 관계 연구는 수행하기 가장 쉬운 유형의 시장 간 분석입니다. 이 유형의 분석은 하나의 변수가 별도의 데이터 세트에서 두 번째 변수와 비교되는 경우입니다. 양의 상관 관계는 +1.0까지 올라갈 수 있으며, 이는 두 데이터 세트 사이의 완벽하고 양의 상관 관계를 나타냅니다. 완벽한 역 (음) 상관 관계는 -1.0만큼 낮은 값을 나타냅니다. 제로 라인 근처의 판독 값은 두 샘플 사이에 식별 가능한 상관 관계가 없음을 나타냅니다.
매우 오랜 기간 동안 두 시장 사이의 완벽한 상관 관계는 거의 없지만 대부분의 분석가들은 +0.7 이상 또는 –0.7 수준 (약 70 %의 상관 관계에 해당)에서 유지되는 모든 수치가 통계적으로 유의하다는 데 동의 할 것입니다.. 또한 상관 관계가 양수에서 음수로 이동하면 관계가 불안정하고 거래에 쓸모가 없을 수 있습니다.
가장 널리 받아 들여지는 상관 관계는 주가와 이자율의 역 상관 관계로, 금리가 상승하면 주가는 낮아지고 반대로 금리가 하락하면 주가는 상승한다고 가정합니다.
