뉴욕시 채권 뮤추얼 펀드는 투자자에게 뉴욕시 채권 시장에 전문적으로 관리되는 노출을 제공합니다. 뉴욕시 공채 기금은 주로 뉴욕 주, 지방 정부, 지방 정부 및 특수 목적 지구가 발행 한 공채에 투자합니다. 뉴욕시 채권 뮤추얼 펀드는 변동성이 낮은 투자자들에게 장기적이고 안정적인 자본 평가를 제공합니다.
이 자금에 내재 된 위험에는 신용 위험, 소득 위험, 유동성 위험, 비 분화 위험, 주별 위험 및 소득 위험이 포함됩니다. 많은 뉴욕시 공채 뮤추얼 펀드가 중장기 채권에 투자하기 때문에이 펀드는 유효 기간이 더 높은 경향이 있습니다. 차례로, 그들은 더 많은 금리 위험과 단기 채권 기금을 가지고 있습니다. 이 뮤추얼 펀드는 연방 및 뉴욕 주 면세 소득을 제공하며 이러한 위험을 기꺼이 감수하고자하는 뉴욕에 거주하는 높은 세금 괄호에있는 투자자를 유혹 할 수 있습니다.
뱅가드 뉴욕 장기 면세 기금 투자자 주식
뱅가드 뉴욕 장기 세금 면제 펀드 투자자 주식은 1986 년 4 월 7 일 뱅가드에 의해 발행되었습니다. 이 펀드는 Vanguard Fixed Income에 의해 충고되며 0.2 %의 비용 비율을 부과합니다. 2015 년 7 월 31 일 현재, 이 펀드는 총 순자산이 37 억 달러 인 785 개의 투자 등급 뉴욕시 채권을 보유하고 있습니다. 이 펀드는 처음부터 평균 연간 수익률 5.88 %를 달성했습니다.
이 펀드는 일반적으로 총 순 자산의 80 % 이상을 연방 및 뉴욕 주 세금이 모두 면제되는 부채 증권에 투자합니다. 펀드는 이러한 유가 증권의 만기를 제한하지 않으며 달러 가중 평균 만기가 10 년에서 25 년 사이 일 것으로 예상합니다. 2015 년 7 월 31 일 현재 10 ~ 20 년, 20 년과 30 년의 만기가 남아있는 채무 증권은 펀드 포트폴리오의 72.6 %를 구성합니다. 펀드의 만기 수익률은 2.4 %입니다. 4.8 %의 평균 쿠폰; 평균 6.3 년; 그리고 2.2 %의 SEC 수율.
이 펀드는 뉴욕시 채권 시장에 대한 전문적인 노출을 추구하는 장기적인 투자 기간을 가진 뉴욕에 거주하는 고정 수입 투자자에게 가장 적합합니다. 이 뮤추얼 펀드는 투자자들이 낮은 변동성으로 꾸준하지만 느리게 자본에 대한 감사를 유지하면서 연방 및 뉴욕 주 면세 수입을받을 수 있도록합니다.
프랭클린 뉴욕 면세 소득 기금
Franklin Templeton Investments가 1982 년 9 월 13 일에 발행 한 Franklin New York Tax-Free Income Fund는 2015 년 6 월 30 일 현재 연평균 6.68 %의 수익을 달성했습니다. 2015 년 7 월 31 일 현재 총 순액 Franklin advisors, Inc.가 관리하는 약 510 억 달러의 자산과 포트폴리오에 346 개의 채권을 보유하고 있습니다.
정상적인 시장 조건에서 Franklin New York 면세 소득 기금은 총 소득의 80 % 이상을 연방 소득세, 연방 대체 최저 세금 및 뉴욕 주 세금이 면제되는 부채 증권에 투자합니다. 펀드가 상당한 양의 총 순자산을 면세 유가 증권에 투자하려고하지만 연방 대체 최소 세금이 적용되는 부채 유가 증권에 투자 할 수 있습니다. 또한 미국 영토에 거주하는 발행인의 시립 증권에 자산의 최대 35 %를 투자 할 수 있습니다.
2015 년 7 월 31 일 현재, 이 펀드는 포트폴리오의 97.86 %를 뉴욕주의 발행자 부채 증권에, 2.14 %를 푸에르토 리코의 발행자에게 할당합니다. 펀드의 평균 쿠폰 비율은 5.16 %입니다. 평균 유효 기간 3.96 년; 3.61 %의 분포율; 30 일 동안 표준화 된 SEC 수익률은 1.54 %입니다. 3 년 후반의 데이터를 기반으로 한이 펀드는 벤치 마크 지수 인 Barclays Municipal Bond Index에 비해 1.06의 베타 버전을 가지고 있습니다. 93 %의 R- 제곱 값; 0.42의 샤프 비율.
현대 포트폴리오 이론 (MPT)의 관점에서, Franklin New York 면세 소득 기금은 뉴욕 채권에 대한 노출을 추구하는 단기 및 중기 투자 지평을 가진 뉴욕에 위치한 고정 수입 투자자에게 가장 적합합니다. 중간 정도의 이자율 위험 및 신용 위험으로 면세 소득을 창출하는 동안 시장. 뉴욕시 공채에 대한 특수 노출을 제공하기 때문에 기금은 위성 포트폴리오로 구입하여 다양한 포트폴리오로 면세 소득을 창출해야합니다.
오프 펜 하이머 로체스터 펀드 시정촌 클래스 A
Oppenheimer Rochester Fund Municipals Class A는 1986 년 5 월 15 일 Oppenheimer Funds에 의해 발행되었습니다. OFI Global Asset Management, Inc.에서 조언하고 OppenheimerFunds, Inc.의 하위 자문을받습니다.이 펀드의 이직률은 8 %이며, 따라서 상대적으로 낮은 순 비용 비율은 0.77 %입니다.
Oppenheimer Rochester Fund Municipals Class A는 일반적으로 연방세 및 뉴욕 주 소득세가 면제되는 유가 증권에 총 순 자산의 80 % 이상을 투자합니다. 이 펀드는 주로 투자 등급 뉴욕시 공채에 투자합니다. 그러나이 기금은 또한 미국 영토와 같이 뉴욕 이외의 발행 기관의 채무 증권에도 투자 할 수 있습니다. 2015 년 7 월 31 일 현재, 이 회사는 포트폴리오의 77 %를 뉴욕의 발행자 부채 증권에, 24.5 %를 푸에르토 리코의 부채 증권에 할당합니다.
Oppenheimer Rochester Fund Municipals Class A의 유효 기간은 7.69 년이며, 이는 높은 수준의 금리 위험이 있음을 나타냅니다. 수익률 곡선에서 금리가 순간적으로 1 % 증가하면 펀드의 순자산 가치는 이론적으로 7.69 % 감소합니다. 이 높은 이자율 위험은 펀드의 높은 잠재 수익률로 보상됩니다. 이 펀드는 6.63 %의 배당 수익률과 6.1 일의 30 일 표준 SEC 수익률을 제공했습니다.
3 년 후반의 데이터를 바탕으로 벤치 마크 지수 인 Barclays Municipal Index와 비교했을 때이 기금의 베타는 1.7이고 샤프 비율은 0.2입니다. 또한, Oppenheimer Rochester Fund Municipals Class A는 7.3 %의 연간 변동성을 경험했습니다. MPT 측면에서 볼 때, 이 펀드는 뉴욕에 거주하는 고위험 내성, 장기 고정 수입 투자자에게 가장 적합하며, 중간 정도에서 높은 수준의 신용 및 이자율 위험을 감수하고, 면세 소득.
피델리티 뉴욕시 소득 기금
Fidelity Investments가 1984 년 7 월 10 일에 시작한 Fidelity New York Municipal Income Fund는 연방 및 뉴욕 주 세금이 면제되는 높은 수준의 소득을 투자자에게 제공하고자합니다. 투자 목표를 달성하기 위해이 펀드는 일반적으로 총 순 자산의 80 % 이상을 여러 부문과 만기일에 걸쳐 발행인의 투자 등급, 면세 지방 자치 증권에 투자합니다. 기금은 FMR, LLC에 의해 조언됩니다. 0.46 %의 낮은 순 비용 비율을 청구합니다.
2015 년 7 월 31 일 현재 Fidelity New York Municipal Income Fund의 기간은 6.89 년입니다. 30 일 SEC 수율 1.81 %; 그리고 3.68 %의 세금 상당 수익률. 10 년 후행 데이터를 바탕으로이 펀드는 평균 연간 변동성 4.4 %를 경험했으며 평균 연간 수익률 4.27 %를 생성했습니다. 이 펀드의 뉴욕시 채권 시장에 대한 저비용 노출은 꾸준한 자본 감상과 면세 소득을 찾는 뉴욕에 거주하는 장기 고정 수입 투자자에게 가장 적합합니다.
