일부 외환 거래자들은 오실레이터 분기가 기술 분석의 성배라고 생각합니다. 다른 사람들은 이러한 애매 모호한 차트 패턴이 사실상 쓸모 없다고 생각합니다. 진실은 아마도 그 사이 어딘가에있을 것입니다.
고전적인 분기의 목적은 가격과 오실레이터 사이의 기술적 불균형을 인식하는 것이며, 이러한 불균형은 곧 가격의 방향성 변화를 나타낼 것이라는 가정하에 이루어집니다.
아래 단락에서는 USD / JPY 일일 차트에 나타난 여러 MACD 히스토그램 변동으로 인해 발생한 두 가지 거래에 대해 설명합니다. 첫 거래는 꿈처럼 보였다. 두 번째는 많이 남아 있습니다.
분기 거래
그림 1의 달러 / 엔 일별 차트에서 볼 수 있듯이, 이 두 분기 신호는 2006 년 마지막 달과 2007 년 초 사이에 서로 비교적 가깝게 발생했습니다.
그림 1
설정
2006 년 11 월에서 12 월 사이에 발생한 첫 번째 신호 (진한 빨간색)의 경우, 우리는 거의 고전적인 낙관적 발산의 교과서 사례를 가지고 있습니다. MACD 히스토그램은 매우 분명하게 낮은 값을 인쇄하는 동안 가격은 급격히 낮아졌습니다. 발산 거래의 지지자에 따르면, 이러한 유형의 가격 발진기 불균형은 불균형의 가격 수정을 예언합니다. 이 경우, 가격 조정은 상승 방향에 대한 방향 전환이었을 것입니다.
그것은 정확히 일어난 일입니다. 위의 차트에서 알 수 있듯이 시계와 마찬가지로 가격은 12 월 초에 상승했으며 두 번째 분기가 완료 될 때까지 되돌아 보지 않았습니다.
이 첫 번째 발산 신호는 너무 강해서 더 큰 발산 내에서 작은 발산 (그림 1에서 진한 빨간색 점선으로 표시)이있어서 신호가 오래가는 것을 확인하는 데 도움이되었습니다. 운 좋게도, 이 매우 명확한 분기 신호를 조기에 발견 한 결과 후속 불런이 발생했습니다. 이 특별한 차이를 경험 한 사람은 거의 즉각적인 이익 만족으로 풍부한 보상을 받았습니다. 아래에서는 거래 방법에 대해 설명합니다.
무역
2006 년 12 월 중순과 2007 년 1 월 중순 사이에 발생한 두 번째 분기 신호 (진한 파란색으로 표시)는 교과서 신호가 아니 었습니다. MACD 히스토그램의 최고점에서 두 최고점의 대비가 매우 두드러 졌음이 사실이지만, 가격에 대한 조치는 하나의 지속적인 상승 추세 였기 때문에 그다지 높지 않은 것은 아니 었습니다. 다시 말해서, 이 두 번째 분기의 가격 부분은 첫 번째 분기가 명확한 절단 통에서와 같이 최고점에서 거의 좋은 묘사를 가지고 있지 않았습니다.
신호의 이러한 불완전 성이 즉각적으로 발생하는 별보다 덜 중요한 결과를 담당했는지 여부는 말하기 어렵습니다. 이 두 번째 분기 신호를 다음 단락과 함께 재생하려고 시도한 외환 거래자는 다음 날과 몇 주 동안 다소 심각하게 채찍질을당했습니다.
그러나 마지막 중지 손실이 발생하지 않은 예외적으로 환자 트레이더에게는 최초의 분기 거래만큼 눈부신 수익을 올릴 수있는 니어 톱 쇼트 기회가 주어졌습니다. 두 번째 분기 거래는 핍 관점에서 그다지 중요하지 않습니다. 그럼에도 불구하고, 바닥이 첫 번째 분기 거래로 표시되는 것과 같이, 이 두 번째 분기는 매우 중요한 상위를 나타냅니다.
상생의 분기 거래 만들기
그렇다면 어떻게 위험을 최소화하면서 분기 거래의 수익 잠재력을 극대화 할 수 있습니까? 우선, 분기 신호가 모든 시간대에서 작동 할 수 있지만 장기 차트 (일일 이상)는 일반적으로 더 나은 신호를 제공합니다.
오실레이터 발산에서 높은 확률의 거래 기회를 찾은 후에는 소수 규모의 거래를 사용하여 포지션을 확장 할 수 있습니다. 따라서 발산 신호가 즉시 거짓으로 판명되면 지나치게 커밋을 피할 수 있습니다. 실제로 허위 신호가 발생하는 경우 정지 손실은 항상 단단하게 고정됩니다. 사소한 톱니 모양에 걸리지 않을만큼 빡빡하지 않고 유리한 위험 / 보상 비율이 왜곡 될 정도로 느슨하지는 않습니다.
반면에 거래가 유리 해지면 의도 한 거래 규모에 도달 할 때까지 계속 확장 할 수 있습니다. 모멘텀이 그 이상으로 이어질 경우 모멘텀이 둔화되거나 정상적인 풀백보다 큰 것이 발생할 때까지 위치를 유지해야합니다. 그 모멘텀이 약 해지는 시점에서, 당신은 소수의 거래에서 점진적인 이익을 취함으로써 포지션에서 벗어날 수 있습니다.
USD / JPY에 위에서 설명한 두 번째 분기 신호의 경우와 같이 고르지 않고 방향이없는 시장이 연장되면 위험을 줄이고 더 나은 분기 거래를 찾기 위해 노력해야합니다.
결론
적어도 외환 시장에서 발진기 발산 신호에는 적어도 어느 정도의 타당성이 있다고 말하는 것이 꽤 안전합니다. 최근 주요 통화 쌍의 이력을 보면, 장기 차트 (예: 일일 차트)에 수많은 유사한 신호가 표시되는데, 이는 분기 신호가 종종 매우 유용하다는 구체적인 증거를 제공 할 수 있습니다.
