주식을 단락시킬 때, 종종 토핑 형성과 추세의 변화를 구별해야하는 어려움에 직면하게됩니다. 많은 성공적인 숏 셀러는 기술 분석 및 기초 분석 학교에서 제공하는 단서를보고 노력에 집중하려고합니다. 상인이 시장을 단락시킬 수있는 다양한 방법을 연구하는 방법을 알아 보려면 계속 읽으십시오.
기술적 분석
주식 시장은 주로 장거리 트레이더들이 지배하고 있기 때문에, 단기 트레이더들은 약세를 유지하여 하락을 시작하고 하락세를 시작합니다. 그들은 시장에 충분한 압력을 가하여 이익을 돌려 줄 염려 때문에 약한 사람들이 오랫동안 나가는 상황을 만듭니다. 쇠퇴의 시작 또는 공황 판매를 예측하는 데 특히 사용되는 다양한 차트 패턴 또는 지표와 같은 도구를 찾는 것은 짧은 판매자의 임무입니다.
기술적 분석을 사용하여 시장을 공략한다는 것은 일반적으로 과매 수 지표와 주식을 보여줄만큼 충분히 신뢰할 수있는 추세 지표를 찾는 것을 의미합니다. 과매 수 지표는 RSI (상대 강도 지수) 또는 확률 적 오실레이터 일 가능성이 높습니다. 경향 지표는 단기 이동 평균 (MA)만큼 간단 할 수 있습니다.
오실레이터를 사용할 때 거래자는 시장에 구매자가 부족할 수 있음을 나타내는 수준에 도달했음을 보여주기 위해 의존합니다. 반면 트렌드 표시기는 일반적으로 시장이 약해져서 지원이 중단되었음을 보여주기 위해 사용됩니다. 주식을 단락시킬 때, 거래자는 오실레이터로 힘을 팔고 있지만 추세 표시기로 짧게 약점을 찾고 있음을 알고 있어야합니다.
기본 분석
기본적으로 나쁜 수입, 소송, 입법 변경 및 뉴스 등 짧은 후보자를 찾아내는 몇 가지 방법이 있습니다. 펀더멘털 또는 뉴스를 사용하여 단기적으로 주식을 거래하는 열쇠는 이벤트가 단기적인 문제인지 장기적인 이벤트인지에 대한 정보에 근거한 결정을 내리는 것입니다. 부정적인 뉴스 이벤트는 시장에서 급등을 유발할 가능성이 높으며 반드시 장기적으로 좋은 하락을 설정할 필요는 없습니다. 이 경우 급등은 주문 중지 주문이 트리거되어 발생했을 가능성이 높습니다. 장기 하락은 급락으로 시작될 수 있지만, 장기 하락 추세가 진행되고 있음을 트레이더에게 확신을주는 일련의 부정적인 사건에 의해 발생했을 가능성이 높습니다.
뉴스 이벤트로 인한 급락의 예는 회사의 수입이 컨센서스보다 낮은 것으로보고 된 경우입니다. 거래자는 주식을 팔아서 반응합니다. 그러나 일련의 부정적인 수입 보고서는 종종 짧은 판매자를 유치하는 기본 유형입니다.
이벤트가 시장의지지를 깨뜨리기에 충분히 중요한 경우, 불안한 긴 트레이더가 시장을 낮추려는 단기 판매자의 압력을 느끼기 시작함에 따라 변동성이 증가 할 수 있습니다. 트레이더가 두 가지 유형의 분석을 모두 사용하여 매장에있는 하락의 심각성을 판단 할 수 있습니다. 일반적으로 부정적인 뉴스 발표는 종종 주식을 기술적 수준으로 끌어 올리기 위해 더 많은 매도 중지를 유발할 수있는 단기 판매 압력이 증가함에 따라 많은 양과 넓은 범위를 동반합니다. 부정적인 펀더멘탈에 대한 확신에 힘 입어 숏 셀러는 계속해서 지원 포인트를 통해 시장을 밀고 자하므로 장거리 포지션을 유지하기가 어렵다.
단기 판매
대량, 넓은 범위 및 낮은 종가는 종종 단기 거래자의 시선을 사로 잡습니다. 추가 조사를 통해 단기 거래자는 뉴스 이벤트 또는 기본이 긴 포지션의 청산을 촉발시킬만큼 강력하다고 판단합니다. 바로이 시점에서 숏 셀링이 시작됩니다. 이러한 유형의 설정에 대한 좋은 예는 2007 년 초 S & P Financial SPDR Fund (AMEX: XLF)에서 이루어졌습니다. 그림 1은 판매자가 잠재적 기회를 식별하고 기술 및 기본 분석에서 부정적인 증거를 사용하여 떨어지는 시장.
그림 1
짧은 판매자는 양이 증가하는 것을 보았고 결국 하락 가속화를 촉발했습니다.
RSI 및 확률 적 지표는 장기적으로 상승한 후 상단 및 하단이 높아지면서 초과 매수 수준에 도달했습니다. 이것은 상인들이 상판이 형성되고 있다고 생각하기에 충분한 정보 였지만, 상향 이동 동안 동일한 발진기가 가능한 상판을 표시했기 때문에 판매 압력을 끌어 들이기에 충분하지 않았습니다. XLF는 2007 년 2 월 20 일에 37.99의 첫 번째 단서를 제공했으며 2007 년 3 월 14 일까지 34.18로 돌파하기 시작했습니다.이 움직임은 2004 년 이후 시장이 본 가격과 시간 측면에서 가장 큰 하락 움직임이었습니다. 이전의 브레이크와 비교했을 때, 이 움직임은 훨씬 더 심각했으며, 이는 XLF가 그림 2에서 볼 수있는 토핑의 주요 단서였습니다.
그림 2
2 월과 3 월의 심각한 휴식은 XLF가 토핑하고 있음을 분명히 보여 주었다.
기술적 인 요인으로 인해 최고가 될 수 있지만 뉴스 기사는 시장에 부정성을 제공함으로써 단기에 대한 신뢰를 얻는 데 도움이되었습니다. 2007 년 2 월 26 일, Alan Greenspan 전 연방 준비위원회 의장은 2007 년 말까지 불황에 대해 경고했다. 다음날 상하이 종합 지수는 8.8 % 하락했다. 유럽 증시도 하루 동안 큰 폭으로 하락했으며 다우 존스 산업 평균 (DJIA)도 급락했습니다. 이처럼 광범위한 시장 개척 과정에서 XLF는 약세 트레이더들이 이것을 금융 기관의 향후 수입으로 줄일 수있는 징후로 해석하여 단기 판매 압력을 불러 일으켰습니다.
첫 번째 하락은 기술 및 기본 요소의 조합에 의해 시작되었습니다. XLF는 선물 수익에 잠재적 영향을 줄 수있는 뉴스에 민감하다는 트레이더에게 힌트를 제공했습니다. 또한 긴 거래자에 의해 방어되는 시장에서 짧은 판매자 포인트를 식별했습니다. 2 월과 3 월에 몇몇 서브 프라임 사업체가 파산 신청을 한 것으로 알려졌다. Greenspan의 의견과 함께이 뉴스는 2 월 20 일에서 3 월 14 일까지 XLF의 감소에 기여했을 가능성이 높습니다.
이른 봄에 시장이 최고점을 형성함에 따라 더 근본적으로 약세를 보인 데이터가 공개되었는데, 이는 약한 기술 구성과 결합하여 어두운 그림을 그렸습니다. 4 월 초, New Century Financial Corporation은 11 장 파산 보호를 신청했습니다. 이 뉴스가 시장에서 즉시 중단되지는 않았지만 2 월과 3 월에 서브 프라임 파산 신고와 함께 약세의 기본 추세가 형성되기 시작했습니다.
봄과 여름 내내 XLF는 단기 판매자가 부정적인 기본과 뉴스 기사 및 개발중인 약세 차트 패턴으로부터 신뢰를 얻음에 따라 하락 압력을 느꼈습니다. 뉴스 기사는 부정적으로 시장에 활력을 불어 넣음으로써 쇼트 셀러를 지원하는 한편 차트의 기술 패턴은 그림 3에서 볼 수있는 일련의 상한과 하한으로 하향 추세를 다시 확인했습니다. 기본적으로, 숏 셀러는 XLF를 통제하고있었습니다.
그림 3
일련의 낮은 상한과 하한은 봄과 여름 개월 동안 분명한 하락세를 나타냅니다.
결론
요약하면, 짧은 숏 셀러가 되려면 기술적으로나 기본적으로 제공되는 단서를 알고 있어야합니다. 기술적으로, 단기 거래자는 토핑 형성과 추세 변화를 구별 할 수 있어야합니다. 그는 단기 최고 또는 장기 추세를 나타내는 대형의 유형을 배워야합니다. 기본적으로, 단기 거래는 일회성 뉴스 이벤트와 일련의 부정적인 이벤트의 시작을 구별해야합니다. 기술과 펀더멘탈이 어떻게 협력 하는지를 배워서, 거래자는 자신감을 얻게되어 편안하게 시장을 단락시킬 수 있습니다.
