목차
- 로보 어드바이저 세금 손실 수확
- 기초
- 재조정 예제
- 세금 감면 및 자본 이득
- 로보 어드바이저 대 인간
Robo-Advisor Tax-Loss Harvesting이란 무엇입니까?
Robo-advisor 세금 감면 수확은 많은 robo-advisor 플랫폼 내에서 자본 이익 또는 과세 대상 소득을 상쇄하기 위해 의도적으로 손실을 발생시키기 위해 포트폴리오에있는 증권의 자동 판매입니다. robo-advisor는 사람의 참여를 최소화하기 위해 알고리즘을 사용하여 비용이 매우 낮고 최소가 낮은 자동화 된 투자 플랫폼입니다. 세금 감면 수확은 투자자가 IRS 지침에 따라 비과세 보호 대상 계정에서 가능한 가장 낮은 세금을 지불하도록 돕는 프로그램입니다.
주요 테이크 아웃
- 오늘날 많은 로보 어드바이저는 세금 감면 수확을 표준 서비스로 제공하고 있습니다. 이 과정은 세금 감면을 시도하는 인간에 비해 훨씬 더 효율적이고 오류없이 진행됩니다.
Robo-Advisor 세금 감면 이해
일반적으로 핀 테크 (fintech)라고 불리는 금융 산업의 신기술은 스마트 기술을 사용하는 투자 플랫폼을 통해 금융 서비스 및 제품을 저렴한 비용으로 쉽게 평가할 수있게 해줍니다. robo-advisors라고하는이 플랫폼은 사용자를위한 맞춤형 포트폴리오를 구축 한 다음 저렴하고 저렴한 관리 비용으로 포트폴리오를 정기적으로 모니터링 및 재조정합니다. 일부 로보 어드바이저가 시스템을 통해 제공하는 수많은 서비스 중 하나는 세금 감면입니다.
세금 감면 수확은 과세 계정에서 유가 증권 판매로 인한 손실이 자본 이득 또는 과세 소득을 상쇄하기 위해 사용되어 지불 된 세금을 줄이는 신중한 전략입니다. 자본 이득이 $ 15, 000이고 최고 세금 범위에 해당하는 투자자는 정부에 20 % 또는 $ 3, 000을 지불해야합니다. 그러나 그가 XYZ 유가 증권을 7, 000 달러의 손실로 판매하는 경우, 세금 목적으로 그의 순 자본 이득은 $ 15, 000 – $ 7, 000 = $ 8, 000이 될 것이며, 이는 자본 이득 세금으로 $ 1, 600 만 지불하면됨을 의미합니다. (IRS 워시 세일 규칙은 투자자가 XYZ 또는 판매 일로부터 30 일 이내에 XYZ와 실질적으로 동일한 유가 증권을 재구매하는 것을 방지하지만 "실질적으로 동일한"의 정의는 모호한 것으로 보입니다. XYZ에 대한 노출을 유지하는 것은 XYZ가 운영되는 부문을 추적하는 뮤추얼 펀드 또는 ETF를 구매하는 것보다 낫습니다.
모든 투자자가 세금 감면 혜택을받는 것은 아닙니다. 로보 어드바이저에서 소득 및 세금 상황을 선택하기 전에 반드시 조사하십시오.
세금 손실 수확을 수행하는 것은 일반 투자자들에게는 지루하고 복잡하며 비용이 많이들 수 있습니다. 따라서 두 명의 로보 어드바이저가 이러한 부가 가치 전략을 서비스의 일부로 포함 시켰습니다. 로보 어드바이저는 일반적으로 ETF를 사용하여 개인 자산 포트폴리오를 생성하고 관리합니다. Robo 투자 플랫폼에는 30 일 IRS 세척 판매 규칙과 같은 계산 규칙을 통합하는 알고리즘이 있습니다. 실현 된 이익이 이루어지면 시스템은 이익을 상쇄하기 위해 손실 투자를 판매하지만 알고리즘으로 인해 동일한 보안을 재구매 할 수는 없습니다.
재조정 예제
Robo 투자 플랫폼에는 투자자의 포트폴리오가 항상 균형을 유지하도록 자동화 된 측정 항목이 있습니다. 판매 후 포트폴리오 균형을 유지하거나 동일한 산업에 대한 노출을 유지하기 위해 시스템은 판매 된 것을 대체하기 위해 다른 ETF를 구매합니다. 예를 들어, 세금 감면 서비스를 제공하는 로보 어드바이저 인 Wealthfront는 Vanguard Total Stock Market ETF를 판매하여 손실을 수확 한 다음 Dow Jones Broad US Market ETF를 구매합니다. 둘 다 양의 상관 관계가 있고 동일한 노출을 제공하기 때문에 Wealthfront는 실질적으로 유사한 투자에 대한 IRS 규칙을 위반하지 않고 포트폴리오의 최적의 위험 반환 할당을 유지할 수 있습니다. 30 일의 세척 판매 기간이 지나면 원래 ETF를 다시 구매할 수 있습니다.
위의 XYZ 보안 예제에서 이득 및 손실 값이 전환되는 시나리오를 고려하십시오. 투자자의 자본 이득이 $ 7, 000이고 자본 손실이 $ 15, 000이면 자본 손실에서 $ 7, 000을 사용하여 자본 이득을 $ 0으로 완전히 상쇄 할 수 있습니다. 자본 손실 가치의 나머지 $ 8, 000는 세금 목적으로 투자자의 일반 소득을 줄이기 위해 사용될 수 있습니다. IRS는 특정 연도의 일반 소득에 대해 최대 $ 3, 000의 자본 손실 만 청구 할 수 있다고 규정합니다. 따라서 $ 68, 000 – $ 3, 000 = $ 65, 000는 투자자에게 일반 소득으로 과세되는 가치입니다. 나머지 $ 5, 000는 롤오버되어 이후 몇 년 동안 개인의 일반 소득에 적용됩니다.
세금 감면 및 자본 이익
투자자가 투자를 얼마나 오랫동안 보유하고 있는지에 따라 투자자에게 적용될 수있는 두 가지 자본 이득 세율이 있습니다. 장기 투자 (즉, 365 일 이상 보유 된 투자)는 투자자가 최고 세율에 속할 경우 자본 이득에 최대 20 %의 비율이 적용됩니다. 이 같은 투자자의 경우 365 일 이내에 매각 된 단기 투자에 대한 자본 이득세는 2018 년 현재 투자자의 소득 세율 37 %와 동일합니다. %. Betterment와 같은 robo-advisor 플랫폼을 사용하면 모든 자본 이득이 더 낮은 세율로 푸시되기 때문에 투자자는 단기 자본 이익에 노출되지 않습니다. 로보 투자자는 그들의 이익에 대한 세금을 영구적으로 피할 수도있다. 예를 들어, Betterment robo 플랫폼은 이러한 이익을 자선 기부 또는 친척에게 선물로 사용하는 방법에 대한 지침을 제공합니다.
Robo-Advisor Tax-Loss Harvesting vs. 재정 고문 Tax-Loss Harvesting
많은 전통적인 재정 고문은 시간이 많이 걸리고 노동 집약적 인 프로세스로 인해 일년에 한 번만 세금 감면을 실행하지만, 로보 어드바이저는 이러한 프로세스를 사람의 개입없이 매일 실행할 수 있습니다. 재무 고문은 여러 포트폴리오에서 사용할 수있는 수많은 세금 손실 수확 기회를 식별 할 수 없습니다. 반면에 로보 어드바이저는 일반적으로 시장이 침체 될 때 발생하는 세금 감면 기회를 자본화하고 실행하라는 경고를받습니다. Wealthfront and Betterment는 자동화 된 로보 플랫폼이 투자자에게 연간 0.77 % ~ 1.55 %의 추가 수익을 창출 할 수 있다고 밝혔다.
