SEC 양식 424B5의 정의
SEC 양식 424B5는 회사가 양식 424B2 (1 차 유가 증권 제공과 관련하여 제출 됨) 및 424B3 (잠재적으로 주요 변경 사항이 발생한 경우 제출)에 언급 된 정보를 공개하기 위해 제출해야하는 안내서 양식입니다. SEC 양식 424B5는 이전에 제출 된 양식에서 업데이트 된 안내서 정보, 사실 또는 사건을 요약합니다.
SEC 양식 424B5 분류
SEC Form 424B5는 공모 가격 결정일로부터 2 영업일 이내에 또는 회사가 공모 또는 유가 증권을 판매 한 날로부터 처음 사용한 날로부터 제출해야합니다. 회사는 1933 년 증권 거래법 424 (b) (5)에 따라 안내서 424B5를 제출해야합니다.
SEC 양식 424B5 및 1933 년 증권 거래법
1933 년의 증권법 (Securities Act)은 신중한 실사를 통해 대중에게 제공되는 모든 새로운 증권 제공이 완전히 심사되었으며 등록 보고서 및 안내서에 위험과 보상이 명확하게 자세히 설명되도록 통과되었습니다. 이것은 모든 잠재적 투자자가 과도한 위험을 감수하고 돈을 잃기 전에 충분한 지식을 갖도록하기위한 것입니다.
증권 거래위원회 (SEC)는 법 시행을 담당하는 연방 규제 기관입니다. 1933 년의 법률을 고의로 위반하는 당사자는 5 년의 징역형, $ 10, 000의 벌금 또는 둘 다의 대상이됩니다. 이 법은 또한 이사, 변호사, 회계사, 보험 신디케이트 및 등록 진술서에 서명 한 모든 사람들이 등록 진술서 및 / 또는 안내서에 포함 된 허위 및 오도 진술에 대해 민사 책임이 있습니다.
이 법은 투명성 부족으로 인해 1929 년 주식 시장 붕괴에 발 맞춰 만들어 졌기 때문에 매우 엄격하다. 따라서이 법안은 재무 제표의 투명성을 높이고 증권 시장의 허위 진술 및 사기 행위에 대한 법률을 수립하는 두 가지 주요 목표를 가지고있었습니다.
SEC 양식 424B5 및 최초 공모
최초 공모 (IPO) 이전에 회사의 투자 설명서에 중대한 변경이 발생한 경우 SEC 양식 424B5를 작성해야합니다. IPO는 종종 자본을 확장하려는 소규모의 젊은 회사에서 발생합니다. 그러나 공개적으로 거래되기를 원하는 대기업은 IPO 일 수도 있습니다. 대부분의 IPO에서 공개 또는 발행 회사는 보험 회사의 도움을받습니다. 종종 투자 은행 인이 보험업자는 발행 할 유가 증권의 유형, 최고 제안 가격, 발행 할 주식의 양 및 거래를 시장에 출시하는 시간을 결정하는 데 도움이됩니다.
