스위칭이란?
일반적으로 전환은 투자 또는 투자 전략을 이전 또는 변경하는 프로세스를 말합니다. 투자자는 다른 펀드간에 투자 자금을 이동하거나 중개 계좌를 다른 중개인으로 이체하거나 다른 증권과 교환하여 증권을 판매하기로 결정할 수 있습니다. 선택한 프로세스에 따라 때때로 전환과 관련된 비용이 있습니다.
주요 테이크 아웃
- 전환은 개인 또는 조직이 투자를 변경하는 경우입니다.이 프로세스에는 서로 다른 전략의 뮤추얼 펀드간에 자금을 이동하거나, 다른 주식 클래스로 변경하거나, 포트폴리오를 다른 위임으로 재 할당 할 수 있습니다. 한 브로커에서 다른 브로커로.
스위칭 작동 방식
투자자가 한 투자에서 다른 투자로 자금을 이체하기로 결정할 때 전환이 발생합니다. 많은 투자 회사는 투자자가 자산을 다른 주식 클래스 또는 다른 펀드로 옮길 수 있도록합니다. 모든 펀드의 교환 정책은 펀드 안내서에서 논의됩니다.
일부 펀드는 주주가 투자없이 한 펀드에서 다른 펀드로 투자를 옮길 수있는 교환 권한을 제공합니다. 그러나 거래소에 수수료가 발생하지 않더라도 투자자는 여전히 관련된 펀드 간의 가격 차이에 대해 책임을집니다.
예를 들어, 가치가 더 높은 펀드로 교환하는 투자자는 그 차이를 충당해야합니다. 가치가 낮은 펀드로 교환하는 투자자는 자본 이득을하게됩니다. 결과적으로 투자자는 세금보고 요건 및 문서에 대한 모든 전환을 면밀히 모니터링해야합니다.
투자자는 자산을 한 중개 계정에서 다른 중개 계정으로 이전 할 때 전환에 관여 할 수도 있습니다. 투자자는 다른 이유로 브로커를 변경하기로 결정할 수 있습니다. 대부분의 회사는 현물 중개 계좌 이체를 허용합니다. 현물 이전을 통해 기존 투자를 먼저 투자를 팔고 현금 수익을 이전하지 않고도 한 브로커에서 다른 브로커로 직접 옮길 수 있습니다. 현물 환승에는 일반적으로 비용이 발생하지 않습니다.
스위칭의 단점
투자를 이전하는 과정에는 시간을 포함하여 관련 비용이 많이들 수 있습니다. 투자자가 양도 불가능한 투자와 유가 증권을 교환하려고 할 때, 우선 새로운 유가 증권을 구매하기 위해 초기 증권의 청산에서받은 현금을 사용하여 포지션을 청산 한 다음 재투자해야합니다.
이 시나리오는 유가 증권을 매매 할 때 요구되는 수수료 수수료로 인해 최고 비용이 발생합니다. 이 프로세스는 비용이 많이 들지만, 다른 투자에서 성장 또는 자본 이익에 대한 전망이 더 높으면 투자자는 수수료 지불을 계속할 수 있습니다.
한 브로커에서 다른 브로커로 투자를 이전하는 경우 일반적으로 광범위한 서류 작업, 보유 기간이 필요하며 이전 기간 동안 모든 자산은 비유 동적입니다. 새 자금으로 전환하면 추가 세금보고를 포함하여 추가보고 고려 사항이 발생할 수 있습니다.
결론
전환의 재정 및 시간 비용을 최소화하기 위해 투자자는 비용을 최소화하기 위해 전환 요구를 수용하는 투자 회사와 협력하여 실사를 수행해야합니다.
