가격과 거래량은 시장 구조의 빌딩 블록을 형성하며 모든 시간대에서 끝없는 상승 추세, 하락 추세, 상한 및 하한을 조각합니다. 이러한 구조적 요소들 간의 상호 작용은 관찰 기술자가 방향, 상대 강도 또는 약점 및 시장 변화의 내구성에 대해 예측할 수 있도록 수렴-분화 관계를 생성합니다.
가격 / 볼륨 관계는 하한선을 식별하는 데 특히 유용합니다. 하향 추세에서 긴 포지션을 가장 낮은 곳에서 또는 가장 낮은 곳에서 입력 할 수있을 때 이익 잠재력이 가장 높기 때문입니다. 볼륨 중심의 트레이더는 낙하하는 칼을 잡는 대신, 구매자가 한 번 우울한 보안으로 돌아 오는 것을 나타내는 기술적 징후에 일찍 행동합니다.
하락세에있는 독서 양
주기적으로 하락 추세를 조사하여 이것이 바닥 시나리오에 어떻게 적용되는지 확인하십시오. 구매자와 판매자 간의 균형을 측정하여 모호한 신호를 버리는 일치 량 활동에 집중하십시오. 특히 현재 가격 활동에 반영되지 않은 숨겨진 구매 관심사를 찾을 때이 프로세스에서 차이가 유용합니다.
볼륨 지표는 판매자에게 압도적 인 구매자 또는 하단에 예상되는 시나리오의 정반대를 표시하므로 방향 압력은 대부분의 하락 추세 단계를 통해 쉽게 평가할 수 있습니다. 거래 흐름 외에도 하락 추세가 진행됨에 따라 매일 평균 거래량을 살펴보십시오. 두 가지 이벤트 중 하나가 발생할 때까지 바닥이 거의 형성되지 않기 때문입니다.
- 유가 증권은 절박한 매도를 통해 평균 일일 거래량의 3-5 배, 종종 여러 세션에 걸쳐 발생합니다. 보안은 휴면 단계에 들어서면서 볼륨이 마르는 동안 계속 떨어지면서 평균 일일 볼륨보다 종종 몇 주 또는 몇 달 동안 낮아집니다.
첫 번째 시나리오는 강한 판매 압력으로 인해 새로운 판매자의 공급이 줄어들고 구매자에게 유리한 점이 있기 때문에 구매 불균형을 유발하는 반면, 두 번째 시나리오는 판매자가 다른 기회로 이동하여 가치 플레이어가 바닥 건물 프로세스를 시작할 수 있음을 나타냅니다. 반 직관적이지만, 소폭 하락으로 인한 보안은 절정적인 자유 낙하보다 내구성있는 바닥을 나타내는 데 종종 더 오래 걸립니다.
볼륨 히스토그램으로 바닥 찾기
대부분의 가격 차트 하단에있는 볼륨 히스토그램은 올바르게 분석 할 때 하단을 식별하고 확인하는 데 효과적입니다. 첫 번째 시나리오에서, 거래자는 짧은 커버링을 나타내는 하나 이상의 대량 바운스를 생성하는 판매 클라이맥스를 찾습니다. 이러한 가격 및 거래량 활동은 즉각적인 바닥 및 새로운 상승 추세를 나타내지 않습니다. 그보다는 완성에 몇 주 또는 몇 달이 걸릴 수있는 바닥의 개요를 형성합니다.
두 번째 시나리오에서는 낙관적 인 증권이 새로운 상승 추세에 진입하기 위해 필요한 스폰서 십을 획득하기 전에 몇 개월 동안 옆으로 내려갈 수 있기 때문에 강세 거래량을 찾기가 더 어려울 수 있습니다. 새로운 거래는 종종 이러한 패턴으로 조용히 들어가 장기 거래 범위 내에서 일반적인 구매 일보다 약간 더 높았습니다. 이러한 업틱은 급등을 유발하지 않으며 가격 차트에서 눈에 띄지 않기 때문에 기술자가 종종 무시합니다.
그러나이 구매 활동의 총계는 가격을 주목할만한 저항 수준까지 올리는 긍정적 인 피드백 루프를 구축합니다. 작은 세부 사항에주의를 기울이지 않은 충격적인 차트 감시자는 종종 대량의 탈주가 즉시 이어집니다. 결과적으로, 이 조용한 축적을보고 저항 범위 내에서 거래를 시작하면 뛰어난 이익을 얻을 수 있습니다.
3 년 저용량 바닥 패턴
보스턴 사이언 티픽 코퍼레이션 (BSX)은 2008 년 하락 시장에서 2010 년 최저 수준으로 하락하여 2 년 이상 지속되는 바닥 패턴에 들어 섰습니다. 2011 년과 2012 년에 주간 판매량은 급격히 하락하여 격렬한 상승세의 한가운데서 극심한 무관심을 나타냅니다. 유가 증권은 2013 년 1 월 상위 추세선과 50 주 지수 이동 평균 (EMA)을 돌파하며 매주 하락하는 삼각형을 조용히 깎아 빠른 진전을 보여주는 새로운 상승 추세를 설정했습니다.
OBV (On Balance Volume)로 바닥 찾기
두 시나리오에서, 가격이 마침내 롤오버 될 때의 거래량을보고 하락세가 낮은 지 테스트하십시오. 테스트가 낮은 볼륨을 생성하고 가격이 이전 낮은 수준보다 높아지면 강세입니다. 현대의 환경에서는 새로운 저점에 대한 언더컷이 일반적이지만 볼륨이 올바르게 정렬되고 가격이 빠르게 회복되어 이전의 저점을 상회하는 경우 여전히 정상적인 바닥을 얻을 수 있습니다.
거대한 볼륨 다이빙 거래
OBV (On Balance Volume)는 잠재적 바닥의 내구성을 측정하는 유용한 기술 도구를 제공합니다. 이전 저점을 테스트하는 동안 표시기가 높은 저점을 찾는 지 살펴보십시오. 이 패턴은 폭 넓은 관심을 끌 수 있으며, 부양 된 참가자가 새로운 상승 추세를 지원하기 위해 긴 포지션을 열도록 권장합니다.
OBV가 가격을 상회하는 동안 가격이 이전의 최저 가격보다 낮아질 때 특히 유용합니다. 보안이 3 개월 동안 8 포인트 이상 하락한 후 ExpPD (International Washington of Inc., Inc.) 차트 (EXPD)에서 발생하는 상황입니다. 높은 OBV 인쇄는 매년 높은 회복세를 보이며 숨겨진 구매 관심을 나타 냈습니다.
결론
시장 바닥은 종종 관측자 트레이더가 빠르고 정확한 전화를 걸 수 있도록하는 고전적인 볼륨 패턴을 개척하여 군중이 새로운 상승 추세를 발견하기 전에 탑승 할 수 있도록합니다.
