목차
- 선물 거래 기본
- 다우 선물 거래 거래
- 거래에서 레버리지 사용
- DJIA 선물 계약 규모
- 선물 거래 계좌 개설
- 전략가로서의 거래 플랫폼
- 거래를 열고 닫는 방법
- 포지션 열기
- 포지션 마감
- 거래 시간
DJIA (Dow Jones Industrial Average)는 세계에서 가장 오래되고 아마도 가장 잘 알려진 벤치 마크 주가 지수입니다. DJIA는 9 개의 주요 시장 부문에서 선택된 30 개의 우량 미국 주식을 추적합니다. 다른 주요 벤치 마크 지수 인 S & P 500 지수와 마찬가지로 DJIA는 전체 미국 주식 시장을 대표하기위한 것입니다.
선물 거래 기본
선물 계약은 기본 지수의 사전 결정된 가격과의 관계에 기초하여 돈이나 자산을 교환하기로 동의하는 두 당사자 간의 법적 구속력이있는 계약입니다.
보유자에게 계약 조건을 행사할 의무는 없지만 권리를 부여하는 옵션과는 달리 선물 계약은 법적으로 양 당사자가 거래의 일부를 수행하도록 구속합니다.
다우 선물 거래 거래
DJIA 선물 계약 거래의 인기는 인덱스 기반 거래의 인기와 함께 증가했습니다. 주식 시장 지수를 직접 거래하는 것은 투자자에게는 옵션이 아니지만 DJIA 선물 계약은 개인 또는 기관 거래자가 지수가 움직일 방향에 따라 거래를 할 수있는 파생 상품을 제공합니다.
DJIA 선물 계약은 거래자가 매우 유동적이고 상당한 레버리지를 사용하는 투자 수단을 통해 미국 주식 시장 전체를 쉽게 거래 할 수있는 방법을 제공합니다. 선물은 장기 거래자와 주간 거래자가 모두 인기있는 거래 수단입니다.
DJIA 선물 계약은 주요 금융 선물 중 하나이며, E-mini Dow 선물의 평균 일일 거래량이 100, 000 계약 이상입니다.
거래에서 레버리지 사용
선물 거래의 주요 특징 중 하나는 엄청난 양의 레버리지입니다. 투자자는 E-mini DJIA 마진 거래를 통해 선물 계약에서 $ 5, 000 미만으로 DJIA의 모든 주식에 5 배의 레버리지 노출을 얻을 수 있습니다. 그러나 레버리지는 손익을 모두 확대합니다. E-mini 계약은 DJIA의 5 배에 해당합니다. 따라서 100, 즉 25, 807에서 25, 907로 지수가 변경되면 계약 당 500 달러의 이익 또는 손실이 발생합니다.
사용 가능한 DJIA 선물 계약 크기
증가하는 레버리지를 제공하는 3 가지 DJIA 선물 계약 크기가 있습니다. 위에서 언급 한 것처럼 E-mini 또는 mini-Dow 계약은 DJIA의 5 배에 해당합니다. 표준 다우 선물 계약은 DJIA 시장 가치의 10 배입니다. Big Dow 계약은 인덱스 값의 25 배입니다.
DJIA는 가장 가까운 만기 월에 발생하는 거의 모든 거래량과 분기별로 거래를 계약합니다. 거래자는 현재 계약의 만료 날짜가 가까워지면 분기 별 계약에서 다음 분기로 쉽게 포지션을 롤오버 할 수 있습니다.
또한 거래 가능한 DJIA 선물 계약 옵션도 있습니다.
선물 거래 계좌 개설
DJIA 선물 계약 거래에 필요한 첫 번째 단계는 선물 거래 중개사와 거래 계좌를 개설하는 것입니다. 많은 중개 회사가 주식 및 선물 거래를 제공하지만 선물 중개 회사는 주식 중개 회사와 별도로 등록 및 규제됩니다. 선물 거래는 주식 거래를 감독하는 증권 거래위원회 (SEC)가 아니라 CFTC (Commodity Futures Trading Commission)에 의해 규제됩니다.
인기있는 선물 중개인으로는 E * Trade, TD Ameritrade 및 대화 형 중개인이 있습니다. 선물 거래는 포지션이 열릴 때와 닫힐 때 거래의 양쪽에 수수료가 부과됩니다. 총 거래 수수료에는 수수료, NFA (National Futures Association) 수수료 및 교환 수수료가 포함됩니다.
대부분의 미국 선물 중개인은 계좌 개설을 위해 최소 $ 5, 000 ~ $ 10, 000의 예금을 요구하지만 일부는 실질적으로 최저를 제공합니다. 중개인을 선택할 때 고려해야 할 주요 사항은 제공되는 거래 플랫폼, 수수료, 고객 서비스 및 뉴스 및 데이터 피드, 분석 도구 및 차트와 같은 추가 기능의 용이성과 효율성입니다.
거래 플랫폼을 사용하여 전략 선택
중개인을 선택하고 거래 계좌에 자금을 입금 한 후 다음 단계는 중개인의 거래 플랫폼을 다운로드하고 익숙해 지도록하는 것입니다. 귀하는 거래 소프트웨어 사용에 능숙하지 않기 때문에 신속하게 행동 할 수 없기 때문에 빠른 거래 결정 및 주문 배치를 시도하면서 빠르게 움직이는 유동적 인 시장에 갇히고 싶지 않습니다.
거래 플랫폼 및 모든 기능을 철저히 확인하여 차트 분석, 거래 데이터 및 거래 시뮬레이터를 통해 다양한 거래 전략을 테스트 할 수있는 기회와 같은 유용한 거래 도구에 액세스 할 수 있습니다.
거래 플랫폼에 익숙해지면 거래 전략을 선택하고 데모 또는 거래 시뮬레이터 계정을 사용하여 테스트하십시오. 모의 거래에서 지속적으로 이익을 얻는 전략에 도달 한 후에 만 실제 돈으로 실제 라이브 거래를 시작하십시오. 이는 매우 높은 수준의 투자로 거래 할 때 더욱 중요한 고려 사항입니다.
일부 거래자는 자신이 선택한 거래 전략을 수동으로 실행하는 것을 선호합니다. 다른 사람들은 거래 신호 서비스에 가입하거나 거래를 자동으로 실행하는 거래 로봇을 이용하는 것을 선호합니다.
거래를 열고 닫는 방법
선물 거래에서 거래자는 똑같이 쉽게 오래 살거나 매도 할 수 있습니다. 선물 거래에는 주식 거래와 동일한 단기 판매 규정이 적용되지 않습니다. 지수 가치가 상승 할 것으로 예상되면 DJIA 선물을 매수하거나 지수가 하락할 것으로 예상하면 매도 할 수 있습니다. 거래하고자하는 선물 계약 거래 월에서 거래 포지션을 취하십시오. 가장 만기일이 가장 가까운 계약 거래 월일 가능성이 가장 높습니다.
포지션 열기
포지션을 개설하면 브로커는 계약 당 필요한 초기 마진 금액을 따로 설정합니다. 포지션을 유지하려면 유지 관리 마진 수준을 포괄 할 수있는 충분한 거래 자본이 거래 계정에 있어야합니다. 유지 보수 마진 금액은 초기 마진 요구 사항보다 일반적으로 약 1/3 정도 낮습니다.
계정이 필요한 유지 관리 마진 수준 아래로 떨어지면 거래 위치를 청산하거나 계정을 초기 마진 요구 사항으로 다시 가져 오기에 충분한 추가 자금을 입금해야하는 중개 기관으로부터 마진 콜을 받게됩니다. 마진 통화는 일반적으로 다음 날 정기 거래가 시작되기 전에 충족되어야합니다.
포지션 마감
반대 순서를 입력하여 공개 거래를 닫습니다. 예를 들어, 5 개의 E-mini DJIA 계약을 구매하여 거래를 시작한 경우 동일한 선물 계약 만료 날짜로 5 개의 E-mini DJIA 계약을 판매하여 거래를 마감 할 수 있습니다.
계약이 둘 이상인 경우 (예: 원래 구매 한 5 개 계약 중 3 개를 판매하여 2 개 계약의 포지션을 개설 한 경우) 거래 위치를 부분적으로 닫을 수도 있습니다.
거래 시간
일주일에 5 일, 하루에 7.5 시간 씩 거래되는 미국 주식 시장과 비교할 때, 금융 선물은 일요일에서 금요일까지 하루 23.5 시간 거래되어 거래자들에게 더 큰 유동성을 제공합니다.
- 미국 주식 시장 거래 시간 동안 DJIA 선물 계약 가격은 현재 지수 가치와 매우 유사하며, 미국 야간 거래에서 선물 계약 가격은 다음 거래일의 거래자 가치 예측을 나타냅니다. 이러한 전망은 다른 국가의 경제 데이터 발표와 도쿄 증권 거래소 (TYO) 또는 런던 증권 거래소 (LSE)와 같은 다른 주요 주식 시장에서의 가격 변동에 의해 쉽게 영향을받을 수 있습니다.
