월요일 현충일 휴일로 인해 미국 주식의 경우 1 주일이 단축되었지만, 앞으로 1 주일 동안 세계 시장과 미국 시장 모두에 상당한 변화가있을 것입니다. 다음은 이러한 잠재적 움직임을 관찰 할 수있는 가장 중요한 5 가지 차트입니다.
GBP / USD (영국 파운드와 미국 달러)
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Brexit 혼돈 속에서 영국 지도자가되자 테레사 메이 영국 총리의 미래에 대한 격렬한 추측 끝에 5 월은 금요일 사임을 발표했다. 지난 주 Brexit의 두 주요 정당 – 하원 의원과 노동당 사이의 회담은 또 다시 붕괴되어 영국 파운드에 대한 급격한 매도를 유도했다. 그 시점까지, Brexit 협상 과정은 Theresa May가 의회에서 자신의 거래를 통과시키기 위해 세 번이나 성공하지 못했을 때 혼란과 혼란에 오랫동안 처해있었습니다. 지난달 유럽 연합은 영국에게 올해의 10 월 31 일까지 최초의 Brexit 마감일을 실질적으로 연장시켰다.
3 주 동안 미국 달러에 대해 급락 한 후, 영국 파운드는 5 월 사직 발표와 함께 금요일에 상승했습니다. 이것은 새로운 지도자가 Brexit 거래와 관련하여 국회와 분열 된 분파를 연합시키기 위해 더 잘 갖추어지기를 희망했기 때문일 수 있습니다. 그러한 지도자가 출현 할 지 여부는 누구나 추측 할 수 있습니다. 앞으로 새로운 리더십과 Brexit 협상을 둘러싼 불확실성이 심화되면서 파운드는 변동성이 크게 증가 할 것입니다.
위 차트는 GBP / USD (영국 파운드와 미국 달러)를 보여줍니다. 미국 달러는 비교적 강세를 보이며 GBP / USD 통화 쌍의 무게를 측정하는 데 도움이됩니다. 그러나 지난 3 주 동안, 통화 쌍의 급격한 감소는 의회 Brexit 협상에 대한 광범위한 회의론과 테레사 메이 총리의 생존력으로 인해 영국 파운드의 약세가 증가한 데 크게 기여할 수 있습니다. 지난 3 주간 GBP / USD는 지난주 1.3200에서 1.2600으로 급락했습니다. 5 월 사임에 대한 금요일의 팝은 유망한 파운드에 대한 희망적인 휴식의 신호 였지만, 가까운 미래의 불확실성은 거래가 없거나 어려울 가능성이 있기 때문에 스털링에 대한 추가 압력을 가하기 쉽다. 이 경우 GBP / USD의 다음 주요 목표는 현재 주요 1.2500 지원 수준에 있습니다.
원유 선물
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지난 주 미중 무역 긴장에 대한 우려가 심화되면서 원유 가격은 계속해서 큰 압력을 받았다. 이러한 우려는 시장, 특히 세계 주식 시장의 모든 구석에 부딪쳤다. 그러나 광범위한 무역 전쟁으로 인해 세계 경제 성장과 석유 수요, 특히 세계 최대 석유 소비국 인 미국과 중국의 석유 수요가 압박을받을 것이라는 기대로 유가에 미치는 영향은 특히 심각했습니다.
두 경제 초강대국 간의 무역 갈등이 커진 것 외에도 지난 주에 많은 제조업 데이터가 일본, 독일, 유로존 및 미국에서 예상보다 낮은 수치를 나타 냈습니다. 제조업 분야가 석유 소비의 주요 원천이기 때문에 실망스러운 결과는 수요와 가격에 잘 맞지 않습니다. 공급 측면에서 지난 2 주 동안의 미국 재고 데이터는 예상보다 훨씬 더 많은 공급량을 보였으며, 이는 또한 원유 가격에 크게 영향을 미쳤습니다.
차트에서 볼 수 있듯이, 4 월 하순 이후 이래 원유 선물 하락은 한 달보다 약간 -11 % 가량 크게 증가했습니다. 그 이전에는 OPEC 국가들과 동맹국들이 자발적으로 유가 안정화 노력으로 생산량을 제한함에 따라 가격은 12 월 말 이후 강세를 보였습니다. 또한 미국과이란, 베네수엘라와 같은 주요 석유 생산국들의 지정 학적 긴장과 제재는 가격 상승을 도왔습니다. 그러나 최근 수요 우려로 인해 50 일 및 200 일 이동 평균과 60 달러의 주요 지지선 아래로 급락했습니다. 이 과정에서 석유 선물은 지난 주 말에 새로운 2 개월 최저치로 떨어졌다. 분명히 이전 상승 추세 회복이 심각하게 중단되었거나 취소되었을 수 있습니다. 무역 전쟁에 대한 두려움으로 인해 석유에 대한 압력이 계속되면, 다음 목표는 55 달러의 핵심 지원 수준입니다.
미국 재무 성 10 년
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지난 5 월 초 FOMC 회의에서 몇 분이 지난 지금 발표 된 10 년 만기 미국 재무부 수익률과 같은 정부 채권 수익률에 압력이 가해졌다. FOMC 회의의 요약에 따르면 연방 준비 제도 이사회는 "한동안"금리 인상을 자제 할 것으로 보인다. "세계 경제 및 재정 상황이 계속 개선 되더라도"더 풍성한 점이 추가되었습니다. 일반적으로 경제 개선은 금리 상승 압력을 가중시킵니다. 그러나 연준은 적어도 당분간은 그 압력에 저항 할 것이라고 말했다.
차트에서 볼 수 있듯이, 10 년 만기 국채 수익률은 지난해 11 월에 약 3.250 %의 주요 더블 탑 패턴 형성이 완료된 이후 사실상 자유 낙하 상태였습니다. 가장 최근에, 테이블이 바뀌었고 10 년 수익률은 2.350 % 수준에서 두 배의 오른쪽 하단을 형성했습니다. 첫 번째 바닥은 3 월 하순으로 2017 년 말 이후로는 볼 수 없었습니다. 5 월 중순 벤치 마크 수율은 3 월 최저점을 테스트하기 위해 하락했습니다. 두 번째 저점 이후, 지난 주 유력한 Fed 분이 발표 될 때까지 수익률은 반등 한 후 이중 수익률 아래로 잠정적으로 하락했습니다.
최근 몇 달 동안 세계 경제 성장 둔화, 선진국 중앙 은행, 저금리 기대에 대한 우려로 채권 수익률이 크게 하락했습니다. 가장 최근에 미국과 중국 간의 무역 전쟁이 치열 해짐에 따라 양측의 보호주의 정책이 세계 경제 성장에 더 큰 영향을 미칠 수 있다는 우려가 재연되었다. 연준이 금리를 유지하겠다는 불확실한 조건으로 표시하지 않았으므로, 수익률에 대한 전망은 계속해서 이중 바닥 아래로 하락할 것으로 보입니다.
나스닥 종합 지수
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무역 긴장과 세계 경제 성장에 대한 우려는 이번 달 채권 수익률과 원유뿐만 아니라 주요 주식 시장에도 영향을 미쳤다. 예를 들어, 테크-무거운 나스닥 컴포지트는 이번 달 미국과 중국 간의 무역 전쟁에 대한 두려움과 그러한 갈등의 잠재적 인 부정적인 경제 및 비즈니스 영향에 대한 우려로 이번 달에 크게 타격을 받았다.
차트에서 볼 수 있듯이, 나스닥 컴포지트는 4 월 말에 8 월 말보다 약간 높은 수준을 넘어서서 다시 사상 최고치를 기록했습니다. 5 월 초부터 나스닥은 급격한 하락세를 보이며 변동성이 높아져 사상 최고치에서 6 % 이상 하락했습니다. 이 과정에서 나스닥은 주요 상승 추세 지지선과 50 일 이평선 아래에서 하락했으며, 7645 년의 중요 지지선 아래로 약간 하락했습니다. 7530 가격 수준에 위치해 있습니다. 해당 수준 이하의 추가 붕괴 및 지속 거래는 지수에 대한 기술적 약세가 될 것입니다.
상하이 종합 지수
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마지막으로, 중국에서 가장 유명한 벤치 마크 주가 지수 인 Shanghai Composite (SSEC)이 있습니다. 세계 복합 지수 중 하나가 미-중 무역 긴장이 다시 부각되면서 가장 부정적인 영향을 받았으며 현재 상하이 종합 지수는 4 월 고점 대비 12 % 이상 하락했습니다. SSEC의 첫 4 개월 동안 급격한 회복세를 보였지만 현재의 급락은 이러한 이익의 약 절반을 지 웠습니다. 이 과정에서 지수는 50 일 이평선 밑으로 내려 가서 200 일 이평선에 근접한 뒤 하락하여 약세로 반전 된 페넌트 패턴을 형성했습니다. 가격 협상과 미국-중국 협상이 모두 붕괴되면서 다음으로 주요 단점은 약 2700 수준입니다.
